В среду Piper Sandler скорректировала целевую цену акций Fluence Energy Inc. (NASDAQ:FLNC) до 20,00 долларов с предыдущих 18,00 долларов, сохранив нейтральную позицию по акциям.
Корректировка последовала за объявлением Fluence Energy о результатах четвертого квартала, которые продемонстрировали значительное превышение ожиданий по EBITDA на 28%. Это помогло вывести годовые результаты компании на верхнюю границу ранее выданного прогноза.
Акции компании упали на 19% после публикации отчетности, несмотря на отличные результаты четвертого квартала. Аналитики полагают, что снижение было вызвано несколькими факторами, включая сильный рост акций перед публикацией отчетности - на 19% по сравнению с индексом TAN с момента выборов.
Также вызвали озабоченность прогнозы компании по выручке на 2025 год, которые оказались немного ниже предыдущего прогноза, подтверждавшегося в течение 2024 финансового года, несмотря на более ранние сомнения рынка.
Кроме того, в отчете о прибылях и убытках было выявлено 80-процентное смещение выручки на вторую половину года и возникли вопросы относительно достаточности портфеля заказов компании на 2025 год. Эти элементы могли вызвать опасения, что Fluence Energy снова установила слишком амбициозные целевые показатели выручки, как и в прошлом году.
Несмотря на эти опасения, переговоры на поздних стадиях о стоимости проектов представляют собой заметное отличие от прошлого года. Однако текущая рыночная конъюнктура, менее терпимая к предполагаемым рискам, затмила недавние достижения Fluence Energy.
К ним относятся увеличение портфеля заказов на 55% и объема проектов в разработке на 61% в годовом исчислении, превышение валовой маржи на 190 базисных пунктов по сравнению со средним значением, а также улучшение свободного денежного потока на 190 миллионов долларов при сравнении 2024 и 2023 финансовых годов.
В дальнейшем ключевое внимание будет уделяться способности компании обеспечить выполнение прогнозов к моменту публикации отчетности за первый квартал 2024 финансового года, что станет решающим фактором для уверенности инвесторов. В прошлом году покрытие прогноза в первом квартале составляло 90%, что задает высокую планку для текущего года.
В других недавних новостях Fluence Energy оказалась в центре внимания благодаря своим сильным финансовым показателям и различным рейтингам аналитиков. Поставщик решений для хранения энергии отметил свой первый прибыльный год с момента основания в 4 квартале 2024 года, сообщив о рекордной выручке в 2,7 миллиарда долларов, что на 22% больше, чем в предыдущем году, наряду с валовой маржой в 12,6% и скорректированной EBITDA в 78 миллионов долларов.
Прогнозы компании указывают на 50-процентный рост выручки в 2025 финансовом году до примерно 4 миллиардов долларов и устойчивую траекторию роста с прогнозируемым ростом более 30% в 2026 финансовом году.
Финансовая компания Baird пересмотрела целевую цену для Fluence Energy до 24 долларов, сохранив рейтинг "лучше рынка". Между тем, Canaccord Genuity и Truist Securities сохраняют рейтинг "покупать" для Fluence Energy, несмотря на некоторые корректировки целевой цены акций. Evercore ISI, несмотря на снижение целевой цены до 26 долларов, сохраняет рейтинг "лучше рынка", подчеркивая потенциал роста компании.
Эти недавние события отражают конкурентное преимущество компании на рынке, подкрепленное ее устойчивым ростом и стратегическими инициативами в секторе хранения энергии. Цифровые решения Fluence Energy, усиленные возможностями искусственного интеллекта и машинного обучения, делают успехи на рынке.
Региональная производственная стратегия компании, включая производство первых аккумуляторных модулей американского производства, обеспечивает масштабируемость, необходимую для дальнейшего расширения.
Аналитика InvestingPro
Недавние финансовые показатели Fluence Energy и реакция рынка согласуются с несколькими ключевыми выводами InvestingPro.
Несмотря на недавнее снижение акций на 13,28% за последнюю неделю, советы InvestingPro подчеркивают, что ожидается рост чистой прибыли компании в этом году, а аналитики прогнозируют рост продаж в текущем году. Этот оптимизм отражается в устойчивом росте выручки компании на 21,67% за последние двенадцать месяцев, с особенно впечатляющим квартальным ростом выручки на 82,49% в 4 квартале 2024 года.
Финансовое положение компании выглядит прочным: данные InvestingPro показывают, что у Fluence больше денежных средств, чем долга на балансе. Эта финансовая стабильность может обеспечить буфер, пока компания преодолевает рыночную неопределенность и работает над достижением своих амбициозных целей по выручке.
Однако инвесторам следует отметить, что Fluence торгуется с высоким мультипликатором прибыли, с коэффициентом P/E 180,77. Такая оценка предполагает, что рынок имеет высокие ожидания роста для компании, что соответствует прогнозам аналитиков, но также увеличивает давление на Fluence в плане выполнения своих прогнозов.
Для читателей, заинтересованных в более глубоком анализе, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по Fluence Energy, обеспечивая более комплексный взгляд на финансовое положение компании и рыночные перспективы.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.