На торгах четверга наблюдались изменения в настроениях рынка. Диапазонная торговля, длившаяся все предыдущие сессии этой недели, завершилась падением доллара. Американская валюта оказалось под давлением со стороны всех своих главных оппонентов и закрыла торговый день потерями по всему фронту. Начало продажам «бакса» положили сообщения о снижении геополитической напряженности в отношениях Украины и России. Далее, давлению на «зеленый» поспособствовала бодрая риторика главы Банка Англии, комментировавшего представленный отчет по инфляции, где отмечалась вероятность скорого поднятия процентных ставок. В споре с иеной доллар понес потери на фоне сообщений, что центральный банк Японии намерен занять менее агрессивную позицию в плане расширения программ стимулирования, и принятие новых мер смягчения политики маловероятно. В довершении ко всему, снижению популярности американской валюты поспособствовали слабые данные по экономике США, представленные вчера штатовской статистикой, давшие повод полагать, что ФРС может отложить повышение процентных ставок на более поздний срок, а не осуществить это в середине текущего года.
Розничные продажи в США в январе упали второй месяц подряд, отчет показал -0.8% м/м после -0.9% м/м в декабре, когда прогнозы ждали -0.5% м/м. Этот показатель свидетельствует о снижении потребительского спроса, который формирует львиную долю ВВП Штатов. Хуже прогнозов оказались и данные по количеству требований на пособия по безработице за прошлую неделю, рост составил 304 тыс. при ожиданиях увидеть 290 тыс. Меньшим, чем ждали прогнозы, был и прирост товарных запасов — в декабре зафиксировано +0.1% м/м вместо предполагавшихся +0.2% м/м. Сегодня новостей по экономике США будет немного, внимание привлечет лишь отчет Мичиганского университета о потребительских настроениях в феврале — согласно предварительным данным, индекс может отметить рост до 98.3 с 98.1. Что касается перспектив, то, как кажется, настроения, сформировавшиеся на сообщениях вчерашнего дня, большей частью уже отразились в ценах, но некоторые продажи доллара могут иметь место на закрытии позиций «за доллар», открытых в больших объемах. Однако сильное давление на «бакс», в преддверии воскресных каникул, маловероятно, тем более что на следующую неделю намечена очередная встреча министров финансов Евросоюза, где будет решаться судьба Греции.
EUR
Единая европейская валюта подросла вчера против доллара. Некоторую поддержку евро оказали сообщения о снижении напряженности в отношениях между Россией и Украиной. Основным же фактором влияния на ситуацию в паре евро/доллар стали публикации данных по экономике США, продемонстрировавшие разочаровывающие результаты. Данных по экономике европейского блока было не много, позитивными результатами они не блистали, однако сильного влияния на евро это не произвело. Объем промышленного производства еврозоны в декабре был хуже прогноза, 0.0% м/м, -0.2% г/г, когда ждали роста на 0.2% м/м и 0.4% г/г против 0.1% м/м, -0.8% г/г в ноябре, потребительские цены Германии за январь, рассчитанные по национальным стандартам, пересмотрели до -1.1% м/м и -0.4% г/г с -1.0% и -0.3% по предварительной оценке, а текущий счет платежного баланса Франции в декабре был зафиксирован с дефицитом в -1.9 млрд евро против профицита в 0.3 млрд в ноябре.
Сегодня в центре внимания окажутся предварительные оценки ВВП еврозоны за 4-й квартал прошлого года и ее ведущих стран. Ожидается, что в целом по блоку будет +0.2% к/к, +0.8% г/г, как и в 3-й четверти. В Германии по кварталу ожидается более сильный рост, +0.1% к/к против +0.3% к/к, а во Франции небольшое снижение, +0.3% к/к после +0.1% к/к. Отклонения результатов ВВП от прогнозов могут вызвать адекватные реакции рынка, но, скорее всего, не очень бурные, т.к. вопросы Греции еще не разрешены и инвесторы будут проявлять осторожность.
GBP
Сигнал от Банка Англии о том, что повышение ключевой процентной ставки по-прежнему вероятно в 2016 году, содержавшийся в опубликованном вчера ежеквартальном докладе об инфляции, вызвал рост фунта против доллара. Поддержку стерлингу оказали и комментарии главы этого института М. Карни, заявившего, что дефляции в Великобритании не будет, и может потребоваться более быстрое повышение ключевой процентной ставки. Позитивным моментом были замечания о положительном влиянии на экономику снижения цен на нефть, что позволяет повысить прогноз для роста ВВП в 2016 году до 2.9% с 2.6%. Наряду с этим драйвером, интерес к стерлингу повысили сообщения геополитического плана, а также разочаровывающая статистика по экономике США.
Сегодня новостной фон «островов» ничего важного публиковать не планирует, стерлинг останется под влиянием вчерашней информации и может еще немного подрасти, что, в общем, и наблюдается на текущих торгах. Однако, как кажется, «бычьи» эмоции будут уже более сдержанны в преддверии грядущих выходных, и может возобновиться консолидационная торговля, но уже в более высоких диапазонах.
JPY
Пара доллар/иена резко упала на вчерашних торгах. Основной причиной роста иены стали сообщения, что в Банке Японии считают дополнительные меры смягчения денежно-кредитной политики, для поддержки инфляции, непродуктивными и даже способными нанести вред экономике. Это ослабило ожидания наращивания программ стимулирования и вызвало масштабные покупки иены.
Дополнительным фактором давления на доллар со стороны японской валюты выступили слабые данные по экономике Штатов и снижение доходности «трежерис». Сегодня сообщений по экономике «Страны восходящего солнца» не публиковалось, пара доллар/иена торгуется в разнонаправленных колебаниях и, вероятно, продолжит боковое движение, ориентируясь на технические уровни. Правда, направленная активность может появиться под влиянием событий на фондовых площадках США и рынке долгов правительства Штатов.