По итогам торгов 28 ноября индекс ММВБ снизился на 0,17% до 2094,65 пт., а РТС — на 0,03% до 1018,18 пт. На рынке преобладали коррекционные настроения на фоне снижения котировок нефти. К закрытию «чёрное золото» смогло отыграть потерянное, что и отразилось в виде незначительного снижения российских индексов.
Тем не менее, среди аутсайдеров преобладали компании нефтегазового сектора: «Газпром нефть (MCX:SIBN)» (-1,7%), «Газпром (MCX:GAZP)» (-1,57%; ожидает увеличения поставок в дальнее зарубежье свыше 175 млрд кубометров в текущем году), «Роснефть (MCX:ROSN)» (-1,43%; готовит программу биржевых облигаций на 1,071 трлн рублей), «ЛУКОЙЛ (MCX:LKOH)» (-0,3%).
Абсолютным лидером дня стали бумаги «Энел Россия (MCX:ENRU)» (+10,2%). Бумаги «Интер РАО (MCX:IRAO)» (+3,91%) растут на ожиданиях изменения объёма дивидендных выплат, а также старта торгов в составе MSCI Russia. Ещё и прибыль «Интер РАО» в январе-сентябре выросла в 2,9 раза до 68,3 млрд рублей. Кстати, стоит отметить, что данные Росстата показывают, что в период января-сентября сальдированная прибыль российских компаний увеличилась на 20,6% по сравнению с аналогичным периодом год назад до 8,171 трлн рублей. Естественно, данный показатель относится и к ожиданиям по фондовому рынку, так как увеличение прибыли говорит о будущем увеличении дивидендных выплат.
В плюсе также торговались: привилегированные «Мечел (MCX:MTLR)» (+5,68%), привилегированные «Транснефть (MCX:TRNF_p)» (+3,56%), «ФСК ЕЭС (MCX:FEES)» (+3,22%), «НЛМК (MCX:NLMK)» (+3,07%), «НМТП (MCX:NMTP)» (+3,01%). На валютном рынке рубль провёл достаточно спокойный день, хотя в первой половине дня ослабление было вполне существенным. На аукционе Казначейства РФ предлагалось 100 млрд рублей для размещения на банковские депозиты в течение 14 дней. Однако была сделана всего одна заявка на 40 млрд рублей по ставке 9,7%. Ставки межбанковского кредитования вновь демонстрируют аномалию, когда однодневные оказываются выше недельных. Однако это говорит лишь о краткосрочном дефиците ликвидности, который может закончиться в ближайшее время. Как минимум, без налогового периода и тихой приватизации «Роснефти» у рубля будет меньше поводов для дефицита.
Американские индексы также завершили день в минусе. Рост в последние две с половиной недели оказался весьма существенным, и на рынок пришла вполне логичная фиксация прибыли. Наиболее заметное снижение показали бумаги финансовых организаций: Bank of America (NYSE:BAC) (-2,68%), Citigroup (NYSE:C) (-2,31%), JPMorgan (-0,65%). В розничном секторе также наблюдались продажи на фоне неудовлетворительного старта рождественских распродаж. В дивидендных секторах, напротив, началась коррекция вверх вместе с падением доходностей по казначейским обязательствам США. Вместе с падением рынка начал расти индекс «страха», который подскочил на 6,56% до 13,15. По итогам дня, DJIA снизился на 0,28% до 19097,9 пт., S&P 500 — на 0,53% до 2201,72 пт.
Торги в Азии проходили неоднозначно. Японским акциям мешала иена, которая укрепилась до 111,9 за доллар. Кстати, существенной коррекции в евро так и не произошло, поскольку на рынке растут страхи по исходу воскресного референдума в Италии. Если реформа не получит поддержку, то это грозит очередным витком банковского кризиса в стране, который могут не пережить 8 банков, как полагают в Financial Times.
В отличие от финансового сектора, сырьевые компании продолжают пользоваться спросом на фоне максимальных за девять лет цен на цинк и пиковых за три года цен на железную руду. Однако отвечает за это не только Трамп, но и китайские власти, которые продолжают реализовывать программу закрытия неэффективных металлургических предприятий, а также развёртывают новые инфраструктурные проекты. В частности, было объявлено о строительстве очередной скоростной железной дороги стоимостью $36 млрд. К 8:40 (мск) Shanghai Composite составил 3278,19 (+0,04%), Nikkei 225 — 18318,44 (-0,21%).
Накануне нефть уходила глубоко в минус на заявлениях министра энергетики Саудовской Аравии об отсутствии договорённости внутри ОПЕК. Это также послужило основанием для отмены встречи между членами OПЕК и сторонними производителями, так как саудовская сторона не нашла в ней какого-либо смысла. Затем к вечеру котировки вышли в плюс на словах министра Ирака о том, что члены картеля нацелены на достижение соглашения, а сам Ирак проявит гибкость. В целом рынок будет оставаться весьма нервным до вечера 30 ноября, когда станет известно решение ОПЕК.
К 9:00 (мск) февральский контракт Brent стоил $48,75 (-0,93%), WTI — $46,68 (-0,85%), золото торговалось на уровне $1190,6 (-0,02%), медь — $5727,63 (-2,20%), никель — $11385 (-2,11%), палладий — $755,7 (-0,09%). Фьючерс на индекс доллара подрастал более чем на 0,1% до 101,33. К 9:00 (мск) валютная пара EUR/USD стоила $1,061 (-0,07%), GBP/USD — $1,241 (-0,08%), USD/JPY — 112,0 (+0,06%).
Следующие макроэкономические события ожидаются во вторник: в 10:45 (мск) — окончательный ВВП Франции в III квартале, в 13:00 (мск) — индекс настроений в экономике еврозоны, индикаторы делового климата и доверия потребителей еврозоны, в 16:00 (мск) — инфляция в Германии, в 16:30 (мск) — окончательная оценка ВВП США за III квартал, в 17:00 (мск) — цены на жилье S&P/Case-Shiller, в 17:15 (мск) ожидается выступление президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма Дадли, в 18:00 (мск) — индекс потребительской уверенности США от Conference Board.
В начале дня можно ожидать незначительного снижения российского рынка при столь же незначительном ослаблении рубля. С другой стороны, факторы поддержки российской валюты постепенно исчезают, и давление может усилиться. К тому же, ожидания по заседанию OПЕК могут не оправдаться, так как переговоры идут тяжело, и до сих пор неясно, на какие ограничения пойдёт Картель на фоне нежелания сторонних производителей внести существенный вклад. Фьючерс на S&P 500 незначительно торговался в плюсе.
Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»