Угроза разрастающегося мирового кризиса удерживает рынок РФ в "красной зоне", перспективы его дальнейшего движения противоречивы

Российские площадки после значительной просадки в понедельник сегодня ожидаемо открылись небольшим коррекционным ростом, после чего "медведи" вновь продолжили свое наступление. Однако оно уже не такое сильно как накануне – индексы залегли в "боковик". "Котировки не продолжают падение, поскольку все, кто хотел продать акции, сделали это вчера. С другой стороны, по технике российские площадки находятся на достаточно серьезном уровне поддержки. Для возобновления роста нужны какие-то положительные сигналы, но их пока нет", - отмечает Павел Крапчитов, управляющий директор УК "МДМ". В целом, ситуация остается напряженной, инвесторы "бегут" от риска под натиском европейских проблем. Сегодня ночью "масла в огонь" добавило и рейтинговое агентство Moody's, понизив до "негативного" прогноз по кредитному рейтингу Германии, Нидерландов и Люксембурга, сославшись на усиливающиеся волнения, связанные с кризисом в регионе. Прогноз по рейтингу Финляндии был сохранен стабильным, однако аналитики агентства отметили, что и эта страна находится под негативным влиянием ситуации в регионе. Кроме того, агентство заявило, что до конца третьего квартала рассмотрит, адекватным ли является рейтинг таких стран, как Австрия и Франция.

Негативное влияние на настроения инвесторов в РФ оказывают и котировки "черного золота", опустившиеся ниже $105/баррель Brent. "Только если нефть Brent опустится на уровень в $100 за баррель и после этого возобновит подъем, можно будет рассчитывать на отскок вверх", - полагает Олег Абелев, начальник аналитического отдела ИК "Риком-Траст". Индекс ММВБ к 14:35 мск снизился на 0,53%, до 1365.61 п., снижение индекса РТС составило 0,91%, до 1311.89 п.

В аутсайдерах торгов находятся акции "ТГК-13" (-3,4%), "Разгуляя" (-3,07%), "Э.ОН Россия" (-2,74%), ОГК-5 (-2,63%), "Газпром нефти" (-2,48%), банка "Возрождение" (-2,38%), "Транснефти" (-2,24%). Среди лидеров роста можно отметить акции "Магнита" (+6,93%), бумаги ритейлера растут в связи с выходом сильной отчетности за второй квартал по МСФО. Так, выручка компании выросла на 18,7%, а чистая прибыль увеличилась в 2,5 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Также лучше рынка смотрятся акции "Фортума" (+2,17%), "префы" "Сургутнефтегаза" (+1,48%), акции "СОЛЛЕРСа" (+1,21%). Акции "ЛУКОЙЛа" снижаются на 0,48%, однако, по мнению аналитиков, в них сохраняется потенциал дальнейшего роста на фоне программы обратного выкупа.

"Роснефть" проинформировала BP о своей заинтересованности в возможном приобретении доли в международной компании в ТНК-BP. Стороны договорились приступить к переговорам по данному вопросу. По мнению экспертов, 50% акций ВР в ТНК-ВР может обойтись "Роснефти" в 20 млрд долларов. "ТНК-ВР очень прибыльный актив. Компания генерирует высокий денежный поток и обеспечивает стабильный поток ликвидности. Эта доля - источник дополнительного кэша для "Роснефти", учитывая, что у компании крупная инвестпрограмма и большие обязательства по инвестициям в перерабатывающий и добывающий бизнес", - комментирует Виталий Крюков, аналитик ИФД "КапиталЪ". К моменту акции "Роснефти" растут на 0,14%.

Торги на площадках Старого Света, как следствие всеобщей печальной картины, сегодня также проходят в "красной зоне", хотя их снижение во вторник не столь ощутимое. Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 понизился на 0,03%, индекс Парижской фондовой биржи СAC 40 упал на 0,2%, индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX в незначительном плюсе, на 0,02%. Некоторый позитив на рынки принесли данные о росте индекса деловой активности в Китае. Предварительный индекс деловой активности HSBC в Китае в июле вырос до 49.5 после 48.2 в июне. Это является наивысшим значением индекса с февраля. Вышедшие в Европе статистические данные носят смешанный характер. Так, в Германии индекс деловой активности в секторе услуг в июле составил 49,7 пункта, в то время как прогнозировалось 50 пунктов, а индекс деловой активности в промышленности в июле составил 43,3 пункта, ожидалось 45,3 пункта. В целом в Еврозоне индекс деловой активности в сфере услуг в июле составил 47,6 пункта (ожидалось 47,2 пункта), индекс деловой активности в промышленности в июле составил 44,1 пункта (ожидалось 45,3 пункта).

Стоимость АДР на российские акции в Лондоне (в долларах за одну акцию) на 14:15 мск составляет: ВТБ (Анг) – 0.00156, "Газпром" (Анг) – 4.458, ЛУКОЙЛ (Анг) – 54,75, "Норильский никель" (Анг) – 151, "Роснефть" (Анг) – 6.035, "Ростелеком" (Анг) – 3.428, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 0.79, "Сбербанк" (Анг) – 2.605.

Фьючерс на американский индекс S&P падает на 0,25% и составляет 1340,32 п. Нефтяные котировки испытывают давление в связи с ростом американской валюты и информацией о том, что Иран пока не намерен перекрывать Ормузский пролив. Фьючерс на нефть марки Brent торгуется у отметки $103.334 за баррель, Light - $88,175 за баррель. Сегодня в Стамбуле начинаются переговоры представителей Ирана и Евросоюза. Европейские дипломаты предлагают снять введенное с 1 июля эмбарго на импорт нефти из Ирана в обмен на отказ страны разрабатывать ядерное оружие.

Торги на валютной секции российской биржи сегодня открылись небольшим ростом рубля к доллару и евро в рамках коррекции после ощутимого падения в понедельник. К 14:10 мск доллар США подорожал на 2 коп. и его цена теперь составляет 32,7425 рубля, евро упал на 1 коп. - до 39,5980 рубля. Бивалютная корзина снизилась на 5 коп. – до 35,1822 руб. "В течение дня рубль может получить поддержку из-за активизации продаж валюты со стороны крупных экспортеров для уплаты налогов, намеченных на среду", - полагает Эльза Бикчурина, аналитик ИФК "Солид". Хотя в целом эксперты не ожидают сильного укрепления рубля сегодня по ходу сессии, шансы на дальнейшее снижение котировок российской валюты велики. Тем временем, сегодня стало известно, что рейтинговое агентство Moody's обновило свой прогноз по банкам России и стран СНГ. Эксперты агентства полагают, что в случае негативного развития событий на финансовых рынках рубль подешевеет на 30% в ближайшие год-полтора. По базовому сценарию агентства российская валюта в течение года ослабеет к доллару на 10%.

Сегодня во второй половине дня на ход торгов будут влиять макроэкономические данные из США. Так, в 18:00 мск будет опубликован индекс деловой активности в производственном секторе за июль по данным ФРБ Ричмонда, а также индекс цен на жилье за май. Помимо этого, еще до открытия рынков в США выйдет ряд квартальных отчетностей, в числе которых – отчетность компании Apple.

"Пока новых поводов для продолжения снижения российского рынка не поступает, однако, открывать "длинные" позиции пока не рекомендуется в связи со слабостью отечественных площадок", - считает Мария Большакова, аналитик ГК "АЛОР".

Александр Разуваев и Леонид Матвеев, аналитики ГК "Альпари" отмечают, что фундаментальный и технический анализ говорит в пользу "быков", однако, на нем не видно долгового кризиса, который быстро прогрессирует. "Мы по-прежнему склоняемся скорее к "медведям". Предпосылки для движения вниз трудно сформулировать точно, однако, они очень серьезны. Однако, правы мы или нет, каждый решает сам, повторимся, фундаменталка и техника смотрят вверх", - комментируют эксперты.