По итогам торгов среды, 20 января, индекс ММВБ снизился на 0,92% до 1630,39 пт., а РТС потерял 4,83% до 628,41 пт. Торговый день проходил под диктовку котировок нефти, которые на текущий момент являются главной интригой. Поскольку откат выше $30 не состоялся, а цена упала до новых многолетних минимумов, то это привело к вспышке легкой паники на валютном рынке, да и на рынке акций рост объемов выше 39 млрд рублей на основной секции также говорит о повышенной активности. Впрочем, рублевые акции выступили защитным инструментом на фоне резкой просадки рубля. Слабее всех смотрелись бумаги «Аптеки 36 и 6» (-10,39%), которые корректировались после взлета на новостях о поглощении «А5». Далее можно говорить о преобладании компаний внутреннего рынка, а также нефтяников и металлургов, в группе аутсайдеров: Yandex (YNDX) (-4,35%), «префы» Сбербанка (-3,86%), акции «Башнефти» (BANE) (-3,84%), «Ростелекома» (RTKM) (-3,31%) и «ОГК-2» (OGKB) (-3,22%).
В лидерах рынка без сюрпризов: привилегированные акции «Транснефти» (TRNF_p) (+2,98%), «Акрон» (AKRN) (+2,84%), «Полюс Золото» (PLZL) (+2,67%). Председатель СД «Газпрома» (GAZP) (-0,12%) заявил о том, что дивиденды за 2015 год останутся на уровне 2014 года, или около 7,2%. Однако не все так спокойно на рынке. Банковская ассоциация «Россия» обратилась к главе ЦБ с официальной просьбой вернуть льготный валютный курс для расчета нормативов по активам, размещенным до 2015 года. Меж тем, инфляция в РФ с начала года уже составила 0,5%, как сообщил Росстат. И, естественно, разговоров о снижении ставки ЦБ на рынке нет, а вот мнения о возможном повышении ставки уже начали появляться.
Американский рынок закрыл день в минусе, как и его коллеги по всему миру. При этом падение в течение дня было более глубоким, но на финише результат был немного поправлен бумагами здравоохранения. Субиндекс биотехнологий на NASDAQ вырос в конце дня на 2,7%, хотя до этого терял более 3%. Худшими секторами стали энергетики и банки: сектор энергетики (-3,14%), Exxon Mobil (XOM) (-4,25%), Chevron (CVX) (-3,09%), сектор финансов (-1,95%), JPMorgan (-2,63%), Bank of America (-3,79%). Слабый отчет IBM (-4,89%) давил на сектор IT. Если же говорить о статистике, то она способствовала надеждам на то, что ФРС совсем не требуется торопиться с повышением ставки. Индекс потребительских цен снизился в декабре на 0,1%, а стержневой показатель инфляции за месяц вырос на 0,1% при ожиданиях 0,2%, а за год на 2,1%. Число новых строительств в декабре неожиданно снизилось на 2,5% до 1,149 в годовом исчислении. Говоря об общих итогах, можно отметить, что S&P 500 потерял уже 13% от своего пикового значения. Индекс «страха» вырос накануне на 5,9% до 27,59, а с начала месяца на 51%. Объемы торгов в среду оказались почти на 70% больше обычного. В итоге DJIA снизился на 1,56% до 15766,74, а S&P 500 потерял 1,17% до 1859,33.
На азиатских площадках инвесторы попытались купить перепроданность рынков в начале торгов, но попытка оказалась неудачной. В Индии рынок отскочил от 20-месячного минимума при активной поддержке бумаг банковского сектора. Китайский ЦБ вновь вливал ликвидность в финансовую систему, доведя объем вливаний на текущей неделе до 315 млрд юаней. В Японии в СМИ появились слухи о том, что премьер-министр обратился к управляющему Банка Японии с просьбой о расширении программы количественного смягчения. Nikkei 225 завершил день снижением на 2,4% до 16022,4. К 9:20 (мск) Shanghai Composite снизился на 1,72% до 2925,62.
Статистика API продолжает говорить о том, что компании готовы залить рынок нефтью по любой цене. Запасы в США выросли за прошлую неделю на 4,6 млн бар. API также сообщает, что запасы на терминале Кушинг могут увеличиться 11-ую неделю подряд до нового рекорда. Агентство Bloomberg ссылается на свои источники, которые говорят о срочном запросе Венесуэлы своим партнерам по OPEC. Меж тем, Иран объявил о своих намерениях предоставлять скидку покупателям, которая на $1,7 больше скидки Саудовской Аравии. Министр иностранных дел Саудовской Аравии Адель аль-Джубейр говорил о том, что ситуация на мировом рынке полностью определяется превышением предложения над спросом. При этом он подчеркнул, что это рыночный механизм. Впрочем, если подсчитать стоимость саудовского экспорта нефти в 2016 году, то его цена окажется ниже запланированного бюджетного дефицита. Резервы SPDR Gold Trust продолжают говорить нам о том, что золото в сложившихся условиях выступает в качестве инструмента защиты. Резервы выросли накануне на 3 тонны до 660,30 тонн. К 9:20 (мск) нефть марки Brent стоила $27,78 (-0,36%), WTI – $28,19 (-0,56%), золото – $1102,4 (-0,34%), медь – $4337,61 (+0,41%), никель – $8565 (+0,17%).
Фьючерс на индекс доллара незначительно изменялся и торговался около 99,14. Сырьевые валюты укреплялись от 0,6% в AUD до 0,9% в CAD против валюты США. К 9:20 (мск) пара EUR/USD торговалась на уровне $1,09 (+0,08%), USD/JPY – 116,72 (-0,18%).
Следующие макроэкономические события запланированы на четверг: в 10:45 (мск) – деловой климат во Франции, в 15:45 (мск) – решение ЕЦБ по ставке, в 16:30 (мск) – первичные обращения за пособием по безработице в США, а также индекс деловой активности ФРБ Филадельфии, в 18:00 (мск) – потребительская уверенность в еврозоне, в 19:00 (мск) – данные Минэнерго США по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов. В начале дня инвесторы будут проявлять осторожность. Попытки утреннего отскока на азиатских рынках – еще не повод для оптимизма, так как плохих новостей по нефти еще хватает. Статистика API намекает на то, что официальные данные также могут подтвердить рост запасов в США, что способно стать поводом для очередной волны распродаж нефти. Фьючерс на S&P 500 снизился на 0,35%.
Андрей Кочетков, Аналитик «Открытие Брокер»