Внешний фон для российского рынка вчера сложился негативно. Европейские индексы несмотря на позитивные данные по индексам IFO Германии к вечеру ушли к уровням закрытия пятницы, котировки нефти к вечеру ускорили падение закрепившись ниже 45 долл. за баррель марки Брент. Риски для нефтяных котировок создает чрезмерный рост запасов нефтепродуктов из-за избыточного производства в США и Китае. Именно по данной причине инвесторы обращают в последнее время большее внимание на еженедельное изменение запасов нефтепродуктов в США, чем на изменение сырой нефти. Российский рынок в долларовом выражении (по индексу РТС) просел вслед за котировками нефти, ослабление рубля поддержало рублевые котировки акций – индекс ММВБ к вечеру остался на уровнях закрытия пятницы. В лидерах роста вчера были в основном акции электроэнергетиков – росли акции Россетей (RSTI) (на данных о росте чистой прибыли по РСБУ за 1П 2016 г. в 41 раз – до 140 млрд руб. (почти соответствует текущей капитализации компании), Интер РАО (IRAO) (прибыль по РСБУ выросла в 1П в 9,55 раз), ОГК-2 (OGKB), ФСК (FEES), ТГК-1 (TGKA). После публикации данных по МСФО за 2К16 резко выросли акции Магнита (MGNT) – чистая прибыль компании за период существенно превзошла ожидания (17,86 млрд руб. против ожидавшихся 14,25 млрд руб.). Также среди лидеров были Русал (RUALRDR) (на фоне слухов о возможном выделении доли Норникеля (GMKN) в отдельную структуру), префы Татнефти. Среди лидеров падения Сбербанк (SBER), Акрон (AKRN), ЛУКОЙЛ (LKOH), Сургутнефтегаз (SNGS), префы Башнефти.
Сегодня утром внешний фон для российского рынка выглядит смешанным – небольшой отскок котировок нефти поддержит российские бумаги, в то же время снижение аппетитов к риску глобальных инвесторов перед заседаниями ФРС и Банка Японии (о котором свидетельствует укрепление иены) будет препятствовать сколько-либо серьезному росту котировок российских акций. Азиатские фондовые индексы сегодня утром демонстрируют разнонаправленную динамику, японский рынок падает на фоне пессимизма инвесторов в отношении стимулирующих мер, готовящихся властями Японии – предполагается, что готовящиеся вливания в экономику со стороны правительства Японии в 6 трлн иен растянутся на несколько лет и их влияние на экономику может оказаться более слабым, чем ожидалось. В целом, ожидания итогов начинающегося сегодня двухдневного заседания ФРС не будут способствовать высокой активности на рынке. Из макростатистики сегодня следует обратить внимание на публикации данных по индексам менеджеров по закупкам в сфере услуг, индексу уверенности потребителей и данным по продажам новостроек в США.
Василий Танурков, заместитель начальника управления анализа рынка акций ИК «Велес Капитал»