К 15:20 (мск) индекс ММВБ потерял 0,2% до 1667,43, а РТС прибавил 2,3% до 845,68. К середине торгов рублевый ММВБ снижался под тяжестью рубля на средних объемах. Естественно, что главным фактором и возмутителем спокойствия остается нефть, которая преодолела отметку в $52 и устремилась к рубежу в $53 за баррель. Это поддерживало котировки нефтяников, но, одновременно, оказывало давление на прочих экспортеров: Polymetal (POLY) (-3,7%), ГМК «Норникель» (-3,09%), «Полюс Золото» (-2,76%), «Северсталь» (CHMF) (-2,1%). В лидерах рынка также замечены бумаги компаний, ориентированных на внутренний рынок: «ПИК» (PIKK) (+2,96%), привилегированные акции Сбербанка (SBER) (+1,6%), «М.Видео» (+0,67%). «Аэрофлот» (AFLT) (+1,17%) намерен использовать около 35 самолетов «Трансаэро», о чем заявил руководитель Росавиации Александр Нерадько. Сбербанк отчитался по РСБУ за 9 месяцев года и сообщил о снижении прибыли в два раза до 144,433 млрд рублей. «Газпром» (GAZP) проявил повышенную информационную активность и сообщил, что не будет строить 3 и 4 ветки газопровода «Турецкий поток», ограничившись лишь двумя с пропускной способностью 16 млрд кубометров каждая. В остальном, сильный рубль давит на акции, лишая их привлекательности в качестве убежища от девальвации рубля. В целом, «голубые фишки» торговались на уровне рынка: «Газпром» вырос на 0,57%, «Роснефть» (ROSN) на 0,93%, «ЛУКОЙЛ» (LKOH) на 1,25%, Сбербанк упал на 0,4%, ВТБ (VTBR) укрепился на 0,09%.
Рубль мощно укреплялся против конкурентов. К середине московской сессии баррель Brent стоил около 3275 рублей, иными словами, даже дорожал в рублях. Однодневная ставка MosPrime потеряла еще 6 базовых пунктов и упала до 10,63%, отражая повышенные ожидания дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики ЦБ РФ. К слову говоря, укрепление рубля может позволить сделать это менее болезненно, так как вместе с крепким рублем будет замедляться и инфляция. Однако до события еще далеко, а на графиках пара USD/RUB может найти поддержку в районе 58-59. При ее преодолении и выходе нефти в диапазон $55-$60 можно ожидать и более интересного курса рубля. Впрочем, ситуация на рынках меняется постоянно и текущий хор валют развивающихся стран может вновь начать петь минорные аккорды. К 15:20 (мск) пара USD/RUB упала на 1,94% до 62,10, EUR/RUB на 2,07% до 69,989.
После того, как рынок труда США убедил инвесторов в крайне низкой вероятности ужесточения политики ФРС, на рынках не осталось «больших страхов». Европейские рынки демонстрируют рост четвертую сессию подряд, а главными виновниками роста остаются производители базовых материалов и нефти: Glencore (LONDON:GLEN) (+5,3%), BP PLC (+2,75%), BHP Billiton (+4,7%), Tullow Oil (LONDON:TLW) (+10,5%), Anglo American (+10,1%), Rio Tinto (+7,9%). Многострадальный Volkswagen (+6%) планирует осуществить отзыв автомобилей с чадящими дизельными двигателями и исправить проблему к концу 2016 года. Естественно, что худшим сектором на рынке оказались авиаторы, которые терпят убытки из-за роста цены на нефть: International consolidated Airlines Group (-4,3%), Lufthansa (-2,5%). К 15:15 (мск) DAX укрепился на 1,11% до 10013,16, CAC 40 на 0,71% до 4693,63, FTSE 100 на 0,53% до 6359,62.
Минэнерго США в своем ежемесячном обзоре прогнозирует, что глобальный спрос на нефть в 2015 году увеличится на 1,7 млн барр. в сутки. В 2016 году прирост потребления будет еще выше и достигнет шестилетнего максимума. При этом добыча в США упадет в среднем до 8,88 млн барр. в сутки с 9,25 млн барр. среднего показателя в 2015 году. Кстати, по последнему отчету она уже приблизилась к 9 млн барр. или почти на 600 тыс. барр. ниже, чем в пиковом апреле. Напомним, что особенностью дебета сланцевых скважин является то, что наибольшая отдача наблюдается в первые полгода. Затем отдача начинает резко снижаться и уже через полтора года эксплуатации она отдает 10%-20% от первоначального объема.
Через 2-3 года о таких скважинах можно вовсе забыть. Если год назад число активных буровых в США было около 1600 единиц, то на сегодняшний день это всего 614 штук. Соответственно, масштаб падения добычи может быть еще более серьезным. Обратим внимание на вести с других полей. Glencore закрыла платиновую шахту Eland и уволила 970 работников. Дотошные журналисты посчитали, что золотые резервы Китая могли увеличиться на 15 тонн в сентябре до 1709 тонн. Для расчетов были взяты цены лондонского фиксинга и отчет Народного банка по резервам. К 15:15 (мск) Brent подорожала на 1,69% до $52,8, WTI на 1,61% до $49,31, золото на 0,46% до $1151,7, медь на 1,29% до $5259,14, платина на 1,59% до $949,6, палладий потерял 0,06% до $707,3.
Фьючерс на индекс доллара снижался в пределах 0,1% до 95,47. При этом сырьевые валюты демонстрировали чудеса укрепления до 0,9% в AUD/USD и до 1,4% в NZD/USD. К 15:15 (мск) пара EUR/USD упала на 0,02% до $1,127, USD/JPY на 0,1% до 120,09.
Самой важной статистикой на вечер будет публикация данных Минэнерго США по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов в 17:30 (мск). На предварительных торгах в США инвесторы продолжали избавляться от бумаг здравоохранения и перекладывали свои средства в нефтяников. Соответственно, секторы энергетики и базовых материалов имеют шансы вновь оказаться лидерами рынка. Фьючерс на S&P 500 прибавил 0,6%.
Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»