Европейские рынки в четверг не смогли показать преимущественно растущую динамику (EuroTOP 100 -0,1%; DAX -0,4%; CAC 40 0%; FTSE MIB +1,2%) на фоне очередной порции тревожной статистики по США и сильно окрепшего евро. Вместе с тем растущие в течение большей части товарные рынки, а также восстановление котировок банковских бумаг и корпновости (и тут, впрочем, не обошлось без негативных сюрпризов: разочаровывающе слабая отчетность Credit Suisse привела к падению котировок акций банка на 10,9%) удержали рынки и от снижения.
Фондовый рынок США вчера, по итогам очередной волатильной торговой сессии, смог показать повышение по большинству ключевых индексов второй день подряд (S&P 500 +0,2%; Dow Jones IA +0,5%; NASDAQ Composite 0,1%). Как и в Европе, негативно сказалась статистика: число заявок на пособия по безработице в Америке на прошлой неделе составило 285 тыс., менее волатильная 4-нед. средняя – вновь у максимумов с прошлой весны (негативная тенденция здесь сформировалась с самого конца прошлого года, указывая на постепенно ухудшение кондиций рынка труда); производственные заказы в США упали на 2,9% м/м, а производительность труда в 4-м кв. – на 3,0%, что оказалось заметно хуже ожиданий. Несмотря на рост индексов, половина ключевых секторов показала снижение во главе с потребсектором; рост рынку обеспечили ралли в Metals&Mining и химпром.
В четверг мы увидели уверенный рост ключевых российских фондовых индексов (ММВБ +2,4%; РТС +6,0%): при активно растущей нефти Brent и менее агрессивно крепнущем рубле (что привело к возобновлению роста рублевой стоимости нефти) в неоспоримые лидеры роста вышли «весовые»акции нефтегазового сектора; лучше рынка повышались котировки основных «фишек»во главе с Татнефтью (+7,3%) и обыкновенными акциями Сургутнефтегаза (SNGS) (+4,5%). Лишенные идей в текущих рыночных условиях слабее смотрелись «префы» Транснефти (TRNF_p) (-0,9%) и Сургутнефтегаза (+0,0%). В финансовом секторе наблюдалась полярное различие в динамике: акции ведущих банков активно восстанавливались (оа Сбербанка +3,2%; па Сбербанка +3,7%; ВТБ (VTBR) +3,6%), а остальные акции сектора уступили индексу ММВБ, причем МосБиржа (MOEX) (-7,3%) стала аутсайдером торгового дня среди ликвидных бумаг на новости о выходе из капитала компании китайского фонда Chengdong по цене заметно ниже рынка.
Продолжилось повышение в акциях электроэнергетики, но уже не столь активное: тут лишь ФСК (FEES) (+2,7%) и Россети (RSTI) (+2,6%) показали хорошую растущую динамику, причем ряд бумаг скорректировался во главе с Мосэнерго (MSNG) (-1,6%). Отметим сохранение спроса в акциях металлургического и горнодобывающего сектора, поддержанного ростом сырьевых рынков и слабым долларом (Алроса (ALRS) +4,3%; Полиметалл (POLY) +3,3%; НорНикель (GMKN) +2,6%; Мечел (MTLR) +2,3%). Тут, впрочем, однородного роста не случилось – подешевели ММК (MAGN) (-2,3%) и ТМК (TRMK) (-1,2%). Из прочих бумаг отметим рост ПИК (PIKK) (+3,7%) и ралли в Internet-компаниях (Qiwi (QIWI) +9,4%; Яндекс (YNDX) +4,1%), а также продолжение снижения в Магните (-0,6%) и коррекцию Соллерса (SVAV) (-3,0%), чьи котировки не смогли преодолеть отметку в 435 руб.