К середине торгового дня основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС неравномерно повысились по отношению к уровням предыдущего закрытия. Долларовый индекс РТС вновь демонстрирует опережающий прирост под влиянием укрепляющегося рубля. В то же время рублевый индекс ММВБ сумел в очередной раз обновить свой исторический максимум при поддержке подорожавших нефтяных фьючерсов. Ближайшей среднесрочной целью для указанного индекса выступает «круглая» отметка 2000 п. По-видимому, ее тестирование является лишь вопросом времени и состоится в ближайшие дни.
Между тем, текущее состояние внешнего фона можно охарактеризовать скорее как неоднозначное. Продолжившееся улучшение настроений на нефтяном рынке состоялось одновременно с заметным падением основных европейских фондовых индексов. Кроме того, контракты на фондовые индексы США еще с утра торгуются в легком «минусе». Поэтому к исходу первой половины дня индексы ММВБ и РТС заметно откатились вниз от своих недавних максимумов.
К 15.00 мск индекс ММВБ повысился на 0.17%. Индекс РТС прибавил 0.68%.
Сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU6) торгуются в состоянии незначительной бэквордации величиной в 1.4 п. или 0.15% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.
На фоне умеренного внутридневного подъема индекса ММВБ наиболее ликвидные акции торгуются преимущественно с повышением в пределах 1-2% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Несколько сильнее рынка выглядят многие представители нефтегазового сектора: Газпром (GAZP RM, +0.51%), Лукойл (LKOH RM, +0.92%), Роснефть (ROSN RM, +0.99%), Новатэк (NVTK RM, +1.59%), Татнефть-ао (TATN RM, +0.80%). Эти бумаги не могут игнорировать тот факт, что фьючерсы на нефть сорта Brent в очередной раз обновили свой месячный максимум. По-видимому, эти контракты взяли курс по направлению к важнейшему техническому и психологическому уровню $50 за баррель.
Низколиквидные акции НКХП-ао (NCHP RM, +4.85%) заметно подорожали на повышенных оборотах в связи с новостью о том, что федеральная антимонопольная служба одобрила ходатайство Объединенной зерновой компании о приобретении 49.01% акций эмитента. В результате такого приобретения ОЗК увеличит свою долю в НКХП до 100%. Между тем, свежая квартальная отчетность «Новороссийского комбината хлебопродуктов», скорее, является стимулом для распродажи его акций. Чистая прибыль и выручка этой компании по РСБУ за первое полугодие 2016 г. сократились примерно вдвое.
Акции ВТБ (VTBR RM, -0.46%) подверглись умеренным распродажам, несмотря на публикацию позитивной консолидированной финансовой отчетности эмитента по МСФО по состоянию на 30 июня 2016 года. Чистая прибыль группы ВТБ по итогам 2 квартала 2016 г. увеличилась до 14.8 млрд руб., против чистой прибыли в размере 1.2 млрд руб. за аналогичный период прошлого года. Чистая прибыль по итогам 1 полугодия 2016 г. составила 15.4 млрд руб., против убытка в размере 17.1 млрд руб. годом ранее. Добавим, что среднесрочная техническая картина в бумагах ВТБ продолжает оставаться неблагоприятной. Эти бумаги по-прежнему рискуют сползти к своему годовому уровню поддержки, расположенному в районе 0.065 руб.
В настоящее время индекс ММВБ почти полностью растерял весь свой существенный внутридневной прирост. Этому способствует наметившийся внутридневной спад стоимости фьючерсов на нефть. Таким образом, локальный рынок начинает терять недавнюю внешнюю поддержку. Некоторое влияние на ход торгов в России еще может оказать вечерняя публикация июльской статистики по изменению объемов промышленного производства и загрузки мощностей в США (16.15 мск). Мы ожидаем закрытия индекса ММВБ недалеко от текущего уровня, с умеренным отклонением в пределах 0.5-0.7% по итогам дня.
Виталий Манжос, старший аналитик Банка «Образование»