Вчера более высокие, чем ожидалось, показатели ИПЦ в США положили конец ралли сырьевых валют. Без учета цен на продукты питания и энергоносители потребительские цены в сентябре выросли на 0,2% м/м, в то время как экономисты ожидали увеличения на 0,1%. В годовом исчислении основой ИПЦ вырос на 1,9%, что выше прогнозов рынка и предыдущего значения (1,8%). Если исключить наиболее нестабильные составляющие индекса, то потребительские цены оставались стабильными по сравнению с сентябрем прошлого года (выше прогноза -0,1% г/г). Основной показатель вырос, но уровни инфляции пока не изменились. Несмотря на укрепление доллара, которое мы наблюдаем последние месяцы, для разворота текущего отрицательного тренда USD недостает сильного катализатора. Несмотря на то, что рынок будет продолжать остро реагировать на данные, нам (как и ФРС) нужен убедительный разворот экономических индикаторов, пары хороших новостей недостаточно.
По прогнозам экономистов, объем промышленного производства (выйдет во второй половине дня) в США в сентябре сократился на 0,2% м/м (предыдущее значение: -0,4%). Предварительный индекс инфляционных ожиданий от Университета Мичигана в октябре должен вырасти с 87,2 до 89. Вчера EUR/USD потеряла 1,15% на мягких комментариях члена правления ЕЦБ Б. Кёре и показателях ИПЦ в США.
Сырьевые валюты стабилизировались по отношению к доллару. AUS/USD торгуется в районе 0,73 и не может преодолеть сопротивление на отметке 0,74 (психологический уровень и прежний максимум). NZD/USD держится выше 0,68, чему способствовали более высокие, чем ожидалось, показатели ИПЦ в 3-м квартале: инфляция выросла на 0,3% к/к (прогноз: 0,2%, предыдущее значение: 0,4%). NZD продолжает повышать максимумы в паре с USD, последний раз таких уровней пара достигала в июле 2015 г. Наконец, USD/NOK не сумела пробить сильную поддержку на отметке 8,0464 (минимум 18 сентября) и сейчас торгуется чуть выше.
Фондовые индексы демонстрируют общий рост на фоне хорошей динамики на Уолл-Стрит. Японский Nikkei прибавил 1,08%, Topix поднялся на 1,01%, индекс сингапурской фондовой биржи вырос на 0,40%. На материковом Китае Shanghai Composite прибавил 1,43%, его технологический аналог вырос на 1,08%. Гонконгский Hang Seng продвинулся на 0,50%. Фьючерсы на европейские фондовые индексы также демонстрируют рост: DAX прибавил 0,60%, FTSE 100 – 0,33%, SMI – 0,01%, CAC – 0,51%, а Euro Stoxx 600 – на 0,50%.
Сегодня трейдеры ожидают публикации окончательного сентябрьского ИПЦ в еврозоне, данных по изменению объема продаж в производственном секторе в Канаде, данных по изменению объема промышленного производства, коэффициента загрузки производственных мощностей, индикатора инфляционных ожиданий от Университета Мичигана и показателя числа открытых вакансий на рынке труда от JOLTS в США.
