Большую часть торгов пятницы нефтяные цены находились под давлением. Лишь под закрытие торгов фьючерс на Brent отскочил вверх к $50.5. В целом, боковик по нефти продолжается. На этом фоне рубль смотрелся достаточно уверенно – USD/RUB в пятницу вновь опустился ниже 61.5. Поддержку рублю оказывают скорое начало налогового периода и снижение напряжённости на Украине. Впрочем, любые неожиданные события из Сирии могут негативно сказаться на курсе национальной валюты. Мы рекомендуем начать присматриваться к покупке валюты.
Российский фондовый рынок завершил прошлую неделю на уровне 1717 пунктов по индексу ММВБ. Попытки преодоления сопротивления 1740 пунктов не привели к успеху, возросла вероятность отката вниз. Слабо на фоне усиления рубля смотрелись бумаги экспортёров – Уралкалия (URKA), Акрона, НЛМК (NLMK). Со знаком плюс отмечаем акции электроэнергетического сектора – Русгидро (+6.2%), Интер РАО (IRAO) (+3.3%). Продолжился и рост акций Московской биржи (+3%).
На фоне слухов о возможной покупке доли в Polyus Gold под давлением находятся акции АЛРОСА (ALRS) (-3%), хотя официальные лица опровергают эту информацию. Подобная покупка может заметно увеличить долговую нагрузку алмазной компании, что настораживает инвесторов. Ранее АЛРОСА заявляла о желании сосредоточиться на профильном бизнесе – добыче алмазов.
Из событий пятницы отметим сохранения рейтинга России агентствами Fitch и Standard & Poors на уровнях ВВВ- и ВВ+. Оба агентства сохраняют «негативный» прогноз на рейтинг и отмечают риски российской экономики.
Перед открытием российского рынка сложился негативный внешний фон. Американские индексы после нашего закрытия немного подросли. Азиатские индексы с утра торгуются разнонаправлено (вышедшая утром статистика из Китая была умеренно-позитивной – ВВП в 3 квартале вырос лишь на 6.9% против прогноза в 6.8%). Фьючерс на индекс S&P 500 снижается на 0.23%, а фьючерс на Brent на 0.57%. Из корпоративных событий дня отметим публикацию операционных результатов за 9 месяцев М.видео (MVID), Интер РАО и собрание акционеров ТНС-энерго. До открытия американского рынка квартальные отчётности представят Morgan Stanley (MS) (прогноз прибыли на акцию $0.62), Halliburton ($0.28), Petrobras ($0.07), а после закрытия IBM (IBM) ($3.3), VALE ($0.03).