Сколько дефолтов случилось на российском долговом рынке с 28 сентября по 2 октября
Доллар усиливается практически по всему валютному спектру, евро уже ушёл ниже $1,13, фунт продолжает слабеть, а доходности американских облигаций поднялись выше 5,3%. При этом рубль идёт своим маршрутом — доллар-рубль продолжает снижаться и сегодня официально закрепился ниже вчерашних значений.
Самое интересное сейчас даже не в самом направлении. Рынок начал двигаться настолько быстро, что привычные коррекции становятся короткими и нередко сразу переходят в продолжение. Именно поэтому сегодня особенно важно смотреть не на уже прошедший импульс, а на то, где появляется нормальная структура для следующего решения.
EUR/USD
На недельном графике евро продолжает развивать устойчивую разворотную структуру вниз после пробоя 1,13236. Сегодня цена уже находится около 1,131, то есть рынок продолжает жить ниже пробитой опоры. Внешний фон движению пока не мешает, доллар находится около трёхмесячного максимума, а европейская инфляция остаётся высокой на фоне дорогой энергии.
На дневном графике вчерашний пробой сформировал новую зону коррекции/зону продаж. Верхняя ступень остаётся в районе 1,17108. При таком характере снижения коррекция вполне может получиться глубокой, но сама по себе она пока не меняет старшую картину.
На часовом графике появилась рабочая конструкция для продаж: продажа в зоне коррекции/зоне продаж на коррекционном росте в виде структуры к 1,13796. Стоп — выше 1,13796 с учётом спреда. Первая цель — ниже 1,12500.
Если коррекция начнёт удлиняться и усложняться, тогда уже потребуется новая разворотная структура вниз. А вот попытки покупать евро против текущего часового и старшего движения пока не рассматриваются.
После пробоя старшей опоры приоритет остаётся за продажами, а возможное удлинение движения требует дождаться новой структуры, а не догонять уже прошедший импульс.
GBP/USD
Фунт продолжает оставаться слабее доллара. На старшем графике коррекционная зона ещё сохраняется, но предыдущая опорная точка уже пробита вниз, поэтому давление продавцов постепенно усиливается.
На дневке снижение пока выглядит более неоднозначно, чем у евро. Но общий сценарий остаётся нисходящим, где после коррекционного подъёма интерес к продажам сохраняется.
USD/CHF
Франк остаётся одним из самых показательных примеров силы доллара. После резкого ускорения вверх рынок явно перегрет по характеру движения и нуждается в нормальной коррекции.
Но сама коррекция здесь не отменяет основной идеи. Наоборот, именно она должна сформировать более комфортную точку для продолжения покупок доллара.
USD/JPY
Иена сегодня выглядит заметно интереснее, чем ещё вчера. После предыдущей коррекционной конструкции доллар снова получил поддержку, и пара вернулась к росту.
При этом волатильность остаётся высокой, поэтому здесь особенно важна сама структура движения. Покупать ускорение вслед за ценой не стоит — рынок должен дать нормальную конфигурацию для продолжения.
USD/RUB
А вот здесь происходит самое любопытное.
Рубль продолжает укрепляться, причём движение уже нельзя воспринимать просто как очередной внутридневной откат. Вчера была сломана предыдущая структура роста доллара, и сегодня рынок продолжил развивать новое направление.
Официальный курс ЦБ на 1 октября — 83,5588 ₽ за доллар против 84,4283 ₽ днём ранее. На биржевом рынке утром доллар находился примерно в районе 83 ₽.
И здесь особенно интересно то, что доллар одновременно сохраняет силу против основных конкурентов. Получается довольно необычная конфигурация — глобально сильный доллар и одновременно укрепляющийся рубль. Именно поэтому USD/RUB сейчас стоит рассматривать прежде всего через призму изменения структуры, а не пытаться объяснить каждую свечу отдельной новостью.
Gold
Золото после резкой коррекции пытается сформировать основание. Сегодня металл отскакивает от вчерашнего снижения, а более мягкие ожидания по октябрьскому решению ФРС дают ему дополнительную поддержку. Спот-золото утром было около $4 187 за унцию.
Но пока это ещё не тот случай, когда нужно торопиться с выводами о новом устойчивом импульсе. Для золота сейчас важнее увидеть, как будет развиваться структура после этой коррекции.
Что сегодня действительно важно
Сегодня сразу несколько потенциальных источников волатильности.
В 12:00 МСК выходит предварительная оценка инфляции еврозоны за сентябрь. Предварительные данные по Германии, Франции и Италии уже показали заметное ускорение ценового давления.
Дальше внимание перейдёт к США: в 15:30 МСК — первичные заявки на пособия по безработице, а в 17:00 МСК — ISM Manufacturing. В течение дня также запланированы выступления представителей ФРС.
И всё это происходит на фоне нефти около $99–100 и резкого роста доходностей американских облигаций. Получается довольно плотная связка: энергия → инфляция → ставки → доходности → доллар.
Полный торговый план по всем инструментам — с уровнями, сценариями, точками входа и сопровождением в течение дня — разбираем внутри ProTrader. Все сигналы актуальны только на момент публикации. В течение дня рынок может меняться.
