Российский рынок акций в четверг к окончанию основных торгов вышел в минус, не находя поддержки со стороны фундаментальных факторов и рубля. Индекс Мосбиржи к 18:50 мск снизился на 0,79%, до 2492,63 пункта. Индекс РТС упал на 1,44%, до 755,39 пункта.
Рубль к юаню на Мосбирже прибавлял 0,6%, находясь на 13,83 руб. Китайская валюта по ходу сессии поднималась до 14,13 руб, после чего отступила ниже, что дает надежду на завершение её восходящей коррекции. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 103,95 руб и 110,48 руб соответственно (против 103,27 руб и 108,55 руб днем ранее), отразив особенно заметное ослабление рубля против евро.
Эмитенты
К завершению сессии все основные наиболее ликвидные акции вышли в минус.
В наибольшем минусе пребывали бумаги Озона (-5,04%), котировки Русснефти (-4,40%), акции Эн+ Групп (-3,86%), бумаги РУСАЛа (MCX:RUAL) (-3,65%), котировки Норникеля (MCX:GMKN) (-3,46%), акции Самолета (-3,07%).
Бумаги Озона в четверг оказались под нисходящим давлением на фоне новостей о запрете с 1 января 2025 года покупок неквалифицированными инвесторами расписок недомицилировавшихся компаний на Мосбирже, где они будут переведены в третий эшелон. В самом Озоне (MCX:OZONDR), впрочем, подчеркнули временность ограничений и продолжение процесса редомициляции.
Акции Самолета продолжали падение, несмотря на прогнозы компании в рамках Дня инвестора по продажам в текущем году на уровне рекордного 2023 года, около 1,3 млн кв. м. и сохранению стабильного уровня продаж в 2025 году. Самолет также планирует к середине 2025 года обновить дивидендную политику.
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов примерно на 0,2%. Рынок вернулся в стадию сдержанной нисходящей коррекции после данных об ускорении производственной инфляции США в ноябре по основному показателю с 2,6% до 3% г/г (ожидалось +2,6%) и стабилизации по базовому на уровне 3,4% г/г – цифры, предупреждающие о рисках ужесточения позиции ФРС в 2025 году. Котировки золота на этом фоне также вернулись в район 2700 долл/унц. Следующие инфляционные данные в США в виде предпочитаемого ФРС индикатора инфляции - базового ценового индекса потребления - будут опубликованы на следующей неделе, когда пройдет также заседание самого регулятора.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Торги в Европе к завершению сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,1%, который пытался стабилизироваться выше поддержки 4950 пунктов. В четверг ЕЦБ ожидаемо снизил процентные ставки на 25 базисных пунктов и в целом просигнализировал готовность к дальнейшему смягчению политики. При этом регулятор ожидает более медленного восстановления региональной экономики по сравнению с сентябрьскими прогнозами и пока не учитывает влияние возможных пошлин Трампа.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вышли в более глубокий минус и теряли чуть более 1%, в течение дня встретившись с сопротивлениями 74 долл и 71 долл соответственно. Котировки в целом продолжают движение в узком диапазоне на фоне неуверенности участников в перспективах спроса на нефть. Так, МЭА в своем ежемесячном отчете в четверг понизило прогноз по росту мирового спроса на нефть в 2024 году на 78 тыс барр/день, до 840 тыс барр/день (против ожиданий ОПЕК 1,6 млн барр/день), а на 2025 год повысило на 90 тыс барр/день, до 1,1 млн барр/день. В 2025 году, по оценке МЭА, в случае соблюдения планов ОПЕК+ по добыче на нефтяном рынке будет наблюдаться профицит в 1,4 млн барр/день.
Рынок завтра
Общий настрой: На западных фондовых площадках в четверг сохранялись спокойные настроения. Продажи во второй половине дня после публикации превысивших прогнозы инфляционных данных в США при этом наблюдались на сырьевых рынках. Объявления об отдельных стимулирующих китайскую экономику мерах пока не слишком воодушевляют покупателей, а доллар не оставляет попыток роста. Российский рынок к концу дня вышел в минус и ускорил нисходящее движение, не устояв выше 2500 пунктов по индексу Мосбиржи перед очередным потенциальным повышением ключевой ставки ЦБ РФ уже через неделю. Долларовый РТС ощущает дополнительное давление со стороны слабого рубля, хотя на Форекс и биржевых торгах юанем российская валюта сегодня проявила склонность к восходящей коррекции. В пятницу с дивидендными гэпами при этом откроются акции Полюса (MCX:PLZL), Европлана и расписки Fix Price (MCX:FIXPDR).
События дня:
• ВВП, промышленное производство и торговый баланс Великобритании в октябре (10.00 мск)
• торговый баланс Германии в октябре (10.00 мск)
• новые кредиты в Китае (13.00 мск)
• промышленное производство еврозоны в октябре (13.00 мск)
• ВВП России в 3-м кв 2024 г (19.00 мск)
Рубль к юаню на Мосбирже прибавлял 0,6%, находясь на 13,83 руб. Китайская валюта по ходу сессии поднималась до 14,13 руб, после чего отступила ниже, что дает надежду на завершение её восходящей коррекции. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 103,95 руб и 110,48 руб соответственно (против 103,27 руб и 108,55 руб днем ранее), отразив особенно заметное ослабление рубля против евро.
Эмитенты
К завершению сессии все основные наиболее ликвидные акции вышли в минус.
В наибольшем минусе пребывали бумаги Озона (-5,04%), котировки Русснефти (-4,40%), акции Эн+ Групп (-3,86%), бумаги РУСАЛа (MCX:RUAL) (-3,65%), котировки Норникеля (MCX:GMKN) (-3,46%), акции Самолета (-3,07%).
Бумаги Озона в четверг оказались под нисходящим давлением на фоне новостей о запрете с 1 января 2025 года покупок неквалифицированными инвесторами расписок недомицилировавшихся компаний на Мосбирже, где они будут переведены в третий эшелон. В самом Озоне (MCX:OZONDR), впрочем, подчеркнули временность ограничений и продолжение процесса редомициляции.
Акции Самолета продолжали падение, несмотря на прогнозы компании в рамках Дня инвестора по продажам в текущем году на уровне рекордного 2023 года, около 1,3 млн кв. м. и сохранению стабильного уровня продаж в 2025 году. Самолет также планирует к середине 2025 года обновить дивидендную политику.
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов примерно на 0,2%. Рынок вернулся в стадию сдержанной нисходящей коррекции после данных об ускорении производственной инфляции США в ноябре по основному показателю с 2,6% до 3% г/г (ожидалось +2,6%) и стабилизации по базовому на уровне 3,4% г/г – цифры, предупреждающие о рисках ужесточения позиции ФРС в 2025 году. Котировки золота на этом фоне также вернулись в район 2700 долл/унц. Следующие инфляционные данные в США в виде предпочитаемого ФРС индикатора инфляции - базового ценового индекса потребления - будут опубликованы на следующей неделе, когда пройдет также заседание самого регулятора.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Торги в Европе к завершению сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,1%, который пытался стабилизироваться выше поддержки 4950 пунктов. В четверг ЕЦБ ожидаемо снизил процентные ставки на 25 базисных пунктов и в целом просигнализировал готовность к дальнейшему смягчению политики. При этом регулятор ожидает более медленного восстановления региональной экономики по сравнению с сентябрьскими прогнозами и пока не учитывает влияние возможных пошлин Трампа.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вышли в более глубокий минус и теряли чуть более 1%, в течение дня встретившись с сопротивлениями 74 долл и 71 долл соответственно. Котировки в целом продолжают движение в узком диапазоне на фоне неуверенности участников в перспективах спроса на нефть. Так, МЭА в своем ежемесячном отчете в четверг понизило прогноз по росту мирового спроса на нефть в 2024 году на 78 тыс барр/день, до 840 тыс барр/день (против ожиданий ОПЕК 1,6 млн барр/день), а на 2025 год повысило на 90 тыс барр/день, до 1,1 млн барр/день. В 2025 году, по оценке МЭА, в случае соблюдения планов ОПЕК+ по добыче на нефтяном рынке будет наблюдаться профицит в 1,4 млн барр/день.
Рынок завтра
Общий настрой: На западных фондовых площадках в четверг сохранялись спокойные настроения. Продажи во второй половине дня после публикации превысивших прогнозы инфляционных данных в США при этом наблюдались на сырьевых рынках. Объявления об отдельных стимулирующих китайскую экономику мерах пока не слишком воодушевляют покупателей, а доллар не оставляет попыток роста. Российский рынок к концу дня вышел в минус и ускорил нисходящее движение, не устояв выше 2500 пунктов по индексу Мосбиржи перед очередным потенциальным повышением ключевой ставки ЦБ РФ уже через неделю. Долларовый РТС ощущает дополнительное давление со стороны слабого рубля, хотя на Форекс и биржевых торгах юанем российская валюта сегодня проявила склонность к восходящей коррекции. В пятницу с дивидендными гэпами при этом откроются акции Полюса (MCX:PLZL), Европлана и расписки Fix Price (MCX:FIXPDR).
События дня:
• ВВП, промышленное производство и торговый баланс Великобритании в октябре (10.00 мск)
• торговый баланс Германии в октябре (10.00 мск)
• новые кредиты в Китае (13.00 мск)
• промышленное производство еврозоны в октябре (13.00 мск)
• ВВП России в 3-м кв 2024 г (19.00 мск)