Валютные ETF для тех, кто верит в краткосрочный потенциал евро

До сих пор 2022 год был очень удачным для индекса доллара, который отражает его силу по отношению к корзине шести валют ряда ведущих торговых партнеров США.

Индекс оценивает стоимость доллара по отношению к евро, японской иене, британскому фунту, канадскому доллару, шведской кроне и швейцарскому франку. Рост индекса говорит об укреплении доллара по отношению к этим валютам (особенно к евро, который является крупнейшим компонентом корзины).

В среду Федеральная резервная система США подняла ключевую ставку на 75 базисных пунктов, что стало самым агрессивным раундом ужесточения политики с 1994 года. ФРС также понизила оценку прироста ВВП США на 2022 год с мартовских 2,8% до 1,7%.

Таким образом, в ближайшие дни валютный и фондовый рынки наверняка останутся волатильными.

Индекс доллара встретил начало 2022 года чуть ниже отметки 96, но благодаря ястребиной политике центрального банка США он прибавил более 9% и превысил 104,50.

Invesco DB US Dollar Index Bullish Fund (NYSE:UUP), который предоставляет опосредованный доступ к фьючерсным контрактам на индекс доллара, также вырос на 9% с начала января.

UUP – недельный таймфрейм

А тем временем Европейский центральный банк провел специальное экстренное заседание. По сообщению агентства Reuters, вчерашнее собрание:

«… было созвано после того, как премия, которую инвесторы просят за покупку облигаций Италии, Испании и Португалии вместо более безопасного долга Германии (спреды, выражаясь рыночным языком), достигла уровней 2020 года».

На повестке дня Совета управляющих оказались потенциальные меры по сохранению финансового благополучия еврозоны. Неделей ранее ЕЦБ обозначил «ястребиный» уклон своей позиции на текущий год.

Сочетание этих факторов может предвещать всплеск волатильности евро, который в этом году страдал из-за уязвимости региона к последствиям российско-украинского конфликта.

Многие аналитики по-прежнему скептически оценивают долгосрочные перспективы единой валюты, поскольку экономика региона восстанавливается очень неравномерно. Однако есть и те, кто готов сделать ставку на рост евро.

В столь неспокойные времена хорошей альтернативой прямому инвестированию может стать покупка акций валютного биржевого фонда (ETF). Сегодня мы рассмотрим два фонда, которые подойдут «быкам» единой валюты.

1. Invesco CurrencyShares Euro Trust

• Стоимость: $96,71;
• Годовой диапазон торгов: $95,92-113,41;
• Издержки инвестирования: 0,40%.

Invesco CurrencyShares Euro Currency Trust (NYSE:FXE) подойдет тем, кто хочет сыграть на укреплении евро по отношению к доллару США. Динамика фонда отражает колебания пары EUR/USD.

FXE – недельный таймфрейм

FXE дебютировал в декабре 2005 года и с тех пор привлек более 250 миллионов долларов.

С начала года FXE растерял около 9% своей стоимости, а потери за последние 12 месяцев составляют примерно 15%.

15 июня 2021 года ETF достиг 52-недельного максимума, однако неопределенность в отношении украинского кризиса, импорта российского газа, политики ФРС и растущего дефицита торгового баланса ЕС подорвали стоимость евро. В результате 12 мая фонд обновил многолетний минимум.

Мы верим в долгосрочный потенциал доллара США, однако в ближайшей перспективе он может взять паузу. FXE позволит инвесторам приобщиться к краткосрочным колебаниям единой валюты.

2. ProShares Ultra Euro

• Стоимость: $11,10;
• Годовой диапазон торгов: $10,90-15,40;
• Издержки инвестирования: 0,95%.

Второй фонд нашего списка может быть интересен инвесторам, которые хотят заработать на укреплении евро по отношению к доллару США, увеличив прибыль за счет кредитного плеча.

ProShares Ultra Euro Fund (NYSE:ULE) удваивает ежедневную динамику пары EUR/USD. ULE инвестирует в производные финансовые инструменты, такие как форвардные контракты, свопы, фьючерсы и опционы. Кредитное плечо увеличивает как прибыль, так и убытки.

ULE – недельный таймфрейм

Листинг ULE состоялся в ноябре 2008 года, а под его управлением находятся около 6,3 миллиона долларов. В июне прошлого года ULE торговалась выше 15 долларов, однако с тех пор он просел на 28%.

Как и другие фонды с кредитным плечом, ULE подходит только опытным краткосрочным трейдерам, желающим заработать на дневных колебаниях валютного курса.

Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.