Главные новости
0
Версия без рекламы. Оптимизируйте свою работу с Investing.com. Сэкономьте до 40%. Подробнее

3 компании, которые защитят ваш портфель от вызванной ФРС турбулентности

Investing.com (Джесси Коэн/Investing.com)Рынки акций25.05.2022 16:56
ru.investing.com/analysis/article-200293420
3 компании, которые защитят ваш портфель от вызванной ФРС турбулентности
От Investing.com (Джесси Коэн/Investing.com)   |  25.05.2022 16:56
Сохранено. См. Закладки.
Вы уже сохранили эту статью в Закладки
 
  • Многие участники рынка забеспокоились об угрозе рецессии из-за ожидаемого агрессивного ужесточения денежно-кредитной политики для сдерживания инфляции
  • Три компании с сильными фундаментальными показателями, привлекательной оценкой и дивидендами помогут защитить ваш портфель
  • Места в вашем списке наблюдения заслуживают Merck, Northrop Grumman и NRG
  • InvestingPro+ предлагает инструменты, данные и контент, которые помогут вам в принятии инвестиционных решений.

Старт 2022 года оказался одним из худших за всю историю американского фондового рынка и заставил инвесторов беспокоиться по поводу планов ФРС повысить процентные ставки для борьбы с непокорной высокой инфляцией.

Индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average с начала года снизился на 12,1%, индекс широкого рынка S&P 500 и технологически ориентированный индекс NASDAQ Composite потеряли 17% и 27,8% соответственно.

График S&P 500 500, NASDAQ и Dow Jones Industrial Average
График S&P 500 500, NASDAQ и Dow Jones Industrial Average

Согласно ожиданиям рынка, в течение оставшейся части года ФРС повысит ставки еще несколько раз, в результате чего к концу 2022 года ставка по федеральным фондам будет находиться в диапазоне 2,75%–3,0%.

Помимо повышения ставок, в июне центробанк также начнет сокращать свой баланс, составляющий $9 триллионов, что станет дополнением к ужесточению денежно-кредитной политики на фоне сильно повысившейся рыночной волатильности по сравнению с тем периодом, когда ФРС последний раз уменьшала свой портфель облигаций.

Пока на Уолл-стрит продолжаются «американские горки», мы расскажем вам о трех компаниях, способных успешно пережить текущую рыночную турбулентность с учетом стремления инвесторов защититься от ожидаемого ухудшения экономической ситуации.

1. Merck

  • Динамика с начала года: +23,5%
  • Потенциал роста к справедливой цене Pro+: +24,5%
  • Коэффициент P/E: 17,2
  • Дивидендная доходность: 3,53%
  • Рыночная капитализация: $239,3 миллиарда

Merck & Company (NYSE:MRK) — это ведущая международная фармацевтическая компания, занимающаяся разработкой и производством широкого спектра лекарств, вакцин, препаратов биологической терапии и ветеринарных средств.

В портфеле компании имеется шесть препаратов с ежегодной выручкой от $1 миллиарда, включая иммуноонкологический препарат, противодиабетическое средство и вакцины от HPV и ветряной оспы.

Коэффициент P/E у акций Merck составляет 17,2; дивидендные выплаты достигают $2,76 на акцию в год, что означает достаточно высокую дивидендную доходность в 3,53%. С учетом всего этого Merck — неплохой вариант для инвесторов, желающих защититься от дальнейшей волатильности в ближайшие месяцы.

Высококачественные «голубые фишки» с дивидендами, как правило, демонстрируют опережающую динамику в периоды турбулентности, поскольку участники рынка начинают отдавать предпочтение защитным компаниям с разумными оценками перед быстрорастущими, но не прибыльными компаниями из технологического сектора.

Merck – дневной таймфрейм
Merck – дневной таймфрейм

Сессию вторника акции Merck завершили на отметке $94,64, чуть ниже рекордного максимума $94,92, зафиксированного в понедельник. Исходя из текущей стоимости акций, рыночная капитализация компании достигает $239,3 миллиарда.

С начала текущего года бумаги Merck прибавили 23,5%, существенно опередив широкий рынок и других представителей сектора здравоохранения, включая Johnson & Johnson (NYSE:JNJ), Pfizer (NYSE:PFE), Eli Lilly (NYSE:LLY), AbbVie (NYSE:ABBV) и AstraZeneca (NASDAQ:AZN).

По текущей цене ниже $100 акции Merck торгуются с существенным дисконтом относительно количественных моделей InvestingPro, судя по которым, бумаги обладают потенциалом роста с текущих уровней по меньшей мере на 24,5% в течение следующих 12 месяцев, к справедливой стоимости $117,80.

Merck – справедливая стоимость
Merck – справедливая стоимость

Источник: InvestingPro+

2. Northrop Grumman

  • Динамика с начала года: +21,7%
  • Потенциал роста к справедливой цене Pro+: +13,8%
  • Коэффициент P/E: 13,0
  • Дивидендная доходность: 1,47%
  • Рыночная капитализация: $73,2 миллиарда

Компания Northrop Grumman (NYSE:NOC) входит в число крупнейших в мире производителей оружия и поставщиков оборонных технологий, а также занимает лидирующие позиции на рынке передовых дронов. Ее самым известным детищем является малозаметный бомбардировщик B-2.

На фоне повышенного спроса инвесторов на защитные активы промышленного сектора, акции Northrop — надежный вариант для тех, кто хочет застраховать свои позиции на случай дальнейшей неопределенности. Этой компании также должно сыграть на руку увеличение расходов правительств мировых стран на оборону в складывающейся геополитической обстановке.

Акции Northrop, с начала года подорожавшие на 21,7%, вчера закрылись по $471,10, недалеко от рекордного максимума $490,82, зафиксированного 7 марта. Исходя из текущей цены, рыночная капитализация этой оборонной компании достигает $73,2 миллиарда.

Northrop – дневной таймфрейм
Northrop – дневной таймфрейм

Коэффициент P/E у акций Northrop составляет 13,0, что означает чрезвычайно сильный дисконт относительно других ведущих игроков отрасли, включая Raytheon Technologies (NYSE:RTX) с коэффициентом P/E, равным 33,2, а также Lockheed Martin (NYSE:LMT) и General Dynamics (NYSE:GD), у которых этот показатель составляет 19,5 и 18,8 соответственно.

Вдобавок ко всему, шансы Northrop на опережающую динамику в ближайшие месяцы повышаются благодаря плану компании увеличить возврат средств акционерам посредством более высоких дивидендов.

Производитель оружия недавно увеличил квартальный денежный дивиденд на 10% до $1,73 на акцию, сделав это уже 19-й раз подряд. Годовой дивиденд таким образом составляет $6,92 при доходности 1,47%.

Что неудивительно, в следующие 12 месяцев акции Northrop могут вырасти примерно на 14%, согласно модели Investing Pro+. Справедливая стоимость составляет $536,20.

Northrop Grumman – справедливая стоимость
Northrop Grumman – справедливая стоимость

.

Источник: InvestingPro+

3. NRG Energy

  • Динамика с начала года: +6,3%
  • Потенциал роста к справедливой цене Pro+: +47,9%
  • Коэффициент P/E: 2,8
  • Дивидендная доходность: 3,77%
  • Рыночная капитализация: $10,9 миллиарда

NRG Energy (NYSE:NRG) входит в число крупнейших энергетических компаний США. Компания занимается выработкой и дистрибуцией электроэнергии, работая также в смежных областях. NRG Energy обслуживает приблизительно 6 миллионов индивидуальных, коммерческих, промышленных и оптовых клиентов в 10 штатах на Северо-Востоке и Среднем Западе США.

NRG Energy отвечает всем требованиям надежного варианта для инвестиций в текущих условиях, когда страхи по поводу инфляции и планы ФРС по агрессивному повышению ставки подогревают опасения насчет потенциальной рецессии в ближайшие месяцы.

Акции защитных компаний, в том числе поставщиков коммунальных услуг, чьи продукты и услуги играют первостепенную роль в повседневной жизни, обычно опережают широкий рынок в периоды замедления экономического роста и ускорения инфляции.

Сверхнизкая оценка и увеличение возврата средств акционерам добавляют привлекательности NRG в текущих рыночных условиях.

У компании разумный коэффициент P/E — всего 2,8. По этому параметру она существенно дешевле некоторых других ведущих представителей сектора, включая NextEra Energy (NYSE:NEE), Sempra Energy (NYSE:SRE) и PG&E (NYSE:PCG).

Этот интегрированный поставщик электроэнергии также выплачивает стабильный дивиденд. В настоящее время компания предлагает инвесторам $1,40 на акцию в год при доходности 3,77%.

NRG Energy – дневной таймфрейм
NRG Energy – дневной таймфрейм

Акции NRG с начала года выросли на 6,3%, вчера закрывшись по $45,81. Рыночная капитализация компании приближается к $11 миллиардам. В конце прошлой недели бумаги выросли до $46,86 — максимального уровня с октября 2007 года.

Несмотря на сильную динамику в 2022 году, акции NRG существенно недооценены. Согласно моделям InvestingPro, в течение ближайших 12 месяцев они могут вырасти на 48% к справедливой цене $67,74.

NRG Energy – справедливая стоимость
NRG Energy – справедливая стоимость

Источник: InvestingPro+

***

В складывающейся сейчас на рынках обстановке принимать верные решения как никогда трудно. Достаточно упомянуть инфляцию, геополитическую нестабильность, подрывные технологии и повышение процентных ставок.

Чтобы со всем этим совладать, вам понадобятся качественные данные, эффективные инструменты для работы с этими данными и мнения экспертов, которые помогут вам анализировать происходящее. Нужно оставить эмоции в стороне и сосредоточиться на фундаментальной картине.

В этом вам поможет портал InvestingPro+ с профессиональными данными и инструментами, необходимыми для принятия верных инвестиционных решений. Узнать больше

3 компании, которые защитят ваш портфель от вызванной ФРС турбулентности
 

Интересное

3 компании, которые защитят ваш портфель от вызванной ФРС турбулентности

Комментировать

Правила комментирования

Investing.com — это финансовый портал, чья основная цель — предоставление своевременной информации по инструментам и фондовому рынку. Обращаем ваше внимание, что в связи со сложившейся геополитической ситуацией мы просим участников форума воздержаться от комментариев на политическую тематику.

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Обратите внимание: во время торговых сессий все комментарии тщательно проверяются модератором, поэтому их публикация занимает определенное время. Комментарии, размещенные в нерабочие часы, могут рассматриваться в течение более длительного времени, чем обычно.

На данный момент к публикации допускаются комментарии, которые касаются экономической тематики, а также фондового рынка. Неуместные комментарии не будут допущены до публикации.

Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

Категорически запрещается:

  • Размещение ссылок, рекламы и спам;
  • Ненормативная лексика, а также замена букв символами;
  • Оскорбления в адрес участников форума и авторов;
  • Разжигание межнациональной и расовой розни;
  • Комментарии, состоящие из заглавных букв;
  • Допускаются комментарии только на русском языке;

Размещение комментария на Investing.com автоматически означает Ваше согласие с правилами комментирования и с необходимостью их соблюдения.



Investing.com оставляет за собой право модерировать и удалять комментарии посетителей сайта, нарушающие правила, а при повторном нарушении — блокировать доступ на сайт и запрещать дальнейшую регистрацию на Investing.com.

Ваш комментарий
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
Опубликовать также в :
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Спасибо, ваш комментарий добавлен и появится на форуме после проверки модератором.
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Добавить график к комментарию
Подтвердить блокировку

Вы уверены, что хотите заблокировать пользователя %USER_NAME%?

После этого вы и %USER_NAME% не сможете видеть комментарии друг друга на Investing.com.

%USER_NAME% добавлен в ваш черный список

Вы только что разблокировали этого участника. Повторно заблокировать этого участника можно только через 48 часов.

Пожаловаться на комментарий

Я считаю, что данный комментарий:

Комментарий отмечен

Спасибо!

Ваша жалоба отправлена модераторам.
Войти через ВКонтакте
Войти через Google
или
Зарегистрироваться
Cпециальное предложение именно для вас!