Билл Акман — американский предприниматель, известный тем, что старается принимать участие в управлении компаниями, чьими акциями обладает. В 2003 году он основал хедж-фонд Pershing Square (NYSE:SQ) Capital, зарегистрировав его в Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC).
Pershing Square Holdings (LON:PSHP) (OTC:PSHZF) относится к закрытым фондам и :
«Осуществляет концентрированные инвестиции в публично торгуемые компании, в основном расположенные в Северной Америке. PSH зарегистрирован на Гернси…»
Pershing Square Holdings – недельный таймфрейм
В декабре 2020 года акции PSHP вошли в состав FTSE 100 — ведущего фондового индекса Великобритании.
Как сообщила компания в своем отчете за 2021 финансовый год, чистая доходность инвестиций составила 26,9%, немного превысив прирост S&P 500 в 28,7%.
PSHZF – недельный таймфрейм
За последний год акции выросли примерно на 1% и сейчас предлагают дивидендную доходность почти в 1,5%. Согласно инструментам InvestingPro, финансовое состояние PSHP оценивается в 4 балла из 5 возможных.
Финансовое состояние PSH
Читатели, которые хотят «приобщиться» к успехам Pershing Square Holdings, могут купить акции PSHP напрямую. Еще одним вариантом может быть диверсификация средств за счет биржевых фондов (ETF), инвестирующих в различные компоненты портфеля Pershing Square Capital Management.
В поисках этих ETF поможет инструмент InvestingPro. Читатели также могут следить за соответствующими отчетами PSH по форме 13F на веб-сайте SEC.
Портфель Билла Акмана в настоящее время состоит из шести активов. Пять из них относятся к потребительскому сектору, а шестой — к недвижимости.
Активы Акмана
Четверть капитала фонда инвестирована в ритейлера товаров для дома Lowe’s Companies (NYSE:LOW). Стоит отметить, что данная компания является лидером среди всех компонентов фонда по рыночной капитализации.
С января бумаги LOW скинули почти 20%, а их дивидендная доходность составляет 1,59%. Инвестировать в данную компанию можно при помощи таких ETF, как Invesco Dynamic Building & Construction ETF (NYSE:PKB) и iShares US Home Construction ETF (NYSE:ITB).
Два компонента портфеля PSH обладают одинаковыми удельными весами и рыночной капитализацией. Мы говорим о гиганте гостиничного бизнеса Hilton (NYSE:HLT) и мексиканской сети ресторанов быстрого питания Chipotle Mexican Grill (NYSE:CMG). В них вложено примерно по 18,5% средств, а рыночная капитализация составляет около 41 миллиарда долларов.
Инструментами опосредованного инвестирования в HLT могут выступить Kelly Hotel & Lodging Sector ETF (NYSE:HOTL) и Defiance Hotel, Airline and Cruise ETF (NYSE:CRUZ), тогда как потенциальным инвесторам CMG следует обратить внимание на Uncommon Portfolio Design Core Equity ETF (NYSE: UGCE) и AdvisorShares Restaurant ETF (NYSE:EATZ).
Оставшиеся 38% средств Pershing распределены между тремя компаниями: Restaurant Brands International (NYSE:QSR), Howard Hughes (NYSE:HHC) и Domino’s Pizza (NYSE:DPZ). HHC занимается недвижимостью, а остальные относятся к ресторанному бизнесу.
Канадская QSR лидирует с точки зрения дивидендной доходности, предлагая 3,9% годовых. Кроме того, оценочная справедливая стоимость ее бумаг располагается на 30% выше текущей цены. Инвестировать в них поможет Invesco International Dividend Achievers ETF (NASDAQ:PID).
Долгосрочные инвесторы уделяют пристальное внимание темпам роста выручки их активов. С этой точки зрения на передний план выходит HHC с приростом более чем в 100% годовых. HHC входит в состав портфелей Genuine Investors ETF (NYSE: GCIG), iShares US Real Estate ETF (NYSE:IYR), а также упомянутого выше EATZ.
Отдельно стоит упомянуть, что эксперты с Уолл-стрит отмечают перспективы роста всех шести компонентов PSH. Например, акции LOW могут прибавить более 40%. Следом идут CMG (31,5%), HHC (27,6%), QSR (19,7%), DPZ (16,3%) и HLT (4,1%).
Подведем итог
Напоследок отметим, что разумной альтернативой будет инвестирование в ETF, объединяющий сразу несколько из целевых бумаг. Мы предлагаем обратить внимание на Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Discretionary ETF (NYSE:RCD), инвестирующий в LOW, HLT, CMG и DPZ. С начала года фонд скинул 15,1% и сейчас предлагает долгосрочным игрокам более выгодную точку входа.
Сложившаяся на рынках обстановка как никогда усложняет принятие правильных решений. Список проблем включает:
- Инфляцию
- Геополитические потрясения
- Развитие подрывных технологий
- Повышение процентных ставок
Справиться с ними помогут достоверные данные, эффективные инструменты сортировки данных и анализа. Вы должны убрать эмоции из уравнения.
В этом вам поможет инструмент InvestingPro+, предлагающий данные и инструменты, необходимые для принятия правильных инвестиционных решений.
Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.