Зарабатываем на ралли энергоносителей с двумя ETF

Рынки нефти и газа остаются во власти «быков» с начала 2021 года, однако рекордных максимумов им удалось достичь совсем недавно. Главными катализаторами стали геополитическая напряженность и высокий градус неопределенности на энергетических рынках.

На момент публикации статьи нефть марки Brent торговалась выше 108 долларов, а баррель американской нефти WTI стоил более 103 долларов. При этом природный газ торговался вблизи отметки $6,8.

С января индекс {{19972|Dow Jones Oil & Gas Index}} вырос на 43,7%.

itle width=

Dow Jones Oil & Gas – недельный таймфрейм

Тем не менее, перспективы энергетической отрасли на 2022 год остаются неоднозначными. Помимо фундаментальной поддержки, присутствуют и факторы давления, включая замедление роста экономики Китая, возросшие геополитические риски и разногласия между членами ОПЕК.

Согласно недавнему исследованию Deloitte, высокие цены на нефть позволят нефтегазовым (O&G) компаниям активизировать переход на альтернативные источники энергии:

«76% опрошенных руководителей нефтегазовой отрасли заявляют, что нефть дороже 60 долларов за баррель, скорее всего, в ближайшем будущем ускорит энергопереход».

Сегодняшняя статья посвящена двум биржевым фондам (ETF), которые помогут читателям заработать на продолжающемся ралли энергоносителей.

1. First Trust Energy AlphaDEX Fund

• Стоимость: $16,50;
• Годовой диапазон торгов: $9,44-16,63;
• Дивидендная доходность: 0,92%;
• Издержки инвестирования: 0,64%.

Дебютировавший в мае 2007 года First Trust Energy AlphaDEX® Fund (NYSE:FXN) инвестирует в ряд энергетических компаний, выбирая активы исходя из нескольких критериев стоимости и роста.

FXN Weekly Chart

FXN – недельный таймфрейм

Портфель FXN объединяет бумаги 37 представителей индекса StrataQuant® Energy. Капитал распределен между «нефтью, газом и углем» (91,92%) и альтернативной энергетикой (8,08%).

В 10 крупнейших активах сосредоточено более 45% чистых средств фонда, составляющих 1,72 млрд долларов. К ним относятся акции Hess (NYSE:HES); Continental Resources (NYSE:CLR), Occidental Petroleum (NYSE:OXY); EOG Resources (NYSE:EOG); и Diamondback Energy (NASDAQ:FANG).

С начала года ETF вырос на 38,4%, прибавив 67,4% за последние 12 месяцев. Многолетний максимум был зафиксирован не далее как 19 апреля. Коэффициенты P/E и P/B составляет 19,66 и 2,45 соответственно. «Быки» энергетического сектора могут обратить внимание на отдельные компоненты фонда.

2. Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF

• Стоимость: $18,77;
• Годовой диапазон торгов: $13,22-22,73;
• Издержки инвестирования: 0,68%.

Цены на сырьевые товары взлетели до небес. Согласно Capital Economics:

«И Россия, и Украина являются крупными экспортерами сырья. Цены какое-то время останутся высокими независимо от исхода боевых действий».

Тем не менее, результаты исследования также предполагают, что потенциальное снижение спроса на сырьевые товары со стороны Китая, вероятно, окажет понижательное давление на цены в ближайшие месяцы.

Второй фонд нашего небольшого списка в лице Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF (NASDAQ:PDBC) позволяет инвестировать не только в энергоносители, но также металлы и сельскохозяйственные товары (в основном посредством фьючерсов). «Быки» сырьевых рынков, которые хотят диверсифицировать их портфели, могут обратить внимание на PDBC.

PDBC Weekly Chart

PDBC – недельный таймфрейм

С момента своего листинга в ноябре 2014 года фонд привлек 8,7 миллиарда долларов. Базой ETF является индекс DBIQ Optimum Yield Diversified Commodity Index Excess Return, состоящий из контрактов на алюминий, цинк, медь, низкосернистое дизельное топливо, нефть Brent, бензин, нефть WTI, природный газ, золото, пшеницу, кукурузу, соевые бобы, сахар и серебро.

С начала 2022 года PDBC прибавил более 33,5%. Несмотря на повышенную волатильность сырьевых рынков, которую они демонстрировали на протяжении последнего года, цены в целом были высокими. Мы полагаем, что инфляционное давление и геополитические реалии продолжат оказывать поддержку котировкам большинства сырьевых товаров.

Таким образом, этот фонд понравится читателям, которые оптимистично оценивают перспективы не только нефти и газа, но и других товаров. Тем не менее стоит помнить о повышенной волатильности этого класса активов. Потенциальная фиксация прибыли предоставит долгосрочным инвесторам более привлекательную точку входа.

Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.