Главные новости
0

2 ETF с низкой волатильностью для защитной стратегии

Investing.com (Тазджон Гечгил/Investing.com )ETF28.03.2022 15:07
ru.investing.com/analysis/article-200291794
2 ETF с низкой волатильностью для защитной стратегии
От Investing.com (Тазджон Гечгил/Investing.com )   |  28.03.2022 15:07
Сохранено. См. Закладки.
Вы уже сохранили эту статью в Закладки
 
 
LCO
-0,33%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 
MIRU0...
+15,17%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 
SPHD
+2,87%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 
USMV
+2,13%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 
VIX
+1,72%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 
KMI
+3,33%
Добавить/Убрать из портфеля
Добавить в список
Добавить позицию

Позиция успешно добавлена:

Введите название портфеля активов
 

Фондовые рынки в последние месяцы пребывают в состоянии повышенной тревоги — инвесторов и рынки в целом взбудоражил целый ряд неблагоприятных факторов.

Во-первых, Федеральная резервная система, повысившая ключевую ставку 16 марта, дала понять, что без колебаний продолжит поднимать ставки на фоне заоблачной инфляции.

Тем временем, нефть Brent и WTI торгуется в районе рекордных максимумов. Геополитические опасения не ослабевают, нет улучшений и в ситуации с цепочками поставок.

Индекс волатильности CBOE (VIX), известный также как «индекс страха», составляет около 20,80 ― с января он вырос более чем на 20%. Правда, индикатор сейчас находится ниже недавних максимумов, зафиксированных в начале марта.

И тем не менее, волатильность сейчас — тема номер один, поэтому избегающие рисков инвесторы начали искать такие акции и биржевые фонды (ETF), которые помогут им переждать этот «шторм».

В исследовании SPGI, например, говорится:

«Низкая волатильность стала важным фактором в течение десятилетия после финансового кризиса 2008 года... Риски по акциям с низкой волатильностью по определению ниже, при этом они по прошествии времени опережают бенчмарки».

В сегодняшней статье мы расскажем о двух фондах, которые могут заинтересовать инвесторов, находящихся в поисках относительно менее рискованных инструментов.

1. Invesco S&P 500 High Dividend Low Volatility ETF

  • Текущая цена: $47,15
  • Диапазон за 52 недели: $41,50 - $47,17
  • Дивидендная доходность: 3,30%
  • Издержки инвестирования: 0,30% в год

Наш первый фонд, Invesco S&P 500® High Dividend Low Volatility ETF (NYSE:SPHD), позволяет опосредованно инвестировать в некоторые из компаний S&P 500 с высокими дивидендами и относительно низкой волатильностью. Фонд появился на свет в октябре 2012 года, и с тех пор его активы увеличились до $3,4 миллиарда.

SPHD — недельный таймфрейм
SPHD — недельный таймфрейм

SPHD отслеживает взвешенный по дивидендной доходности индекс S&P 500 Low Volatility High Dividend Index. В состав фонда в настоящее время входит 52 компонента.

Среди секторов можно выделить коммунальный (20,82%), сектор базового потребительского спроса (18,65%), недвижимость (12,16%), здравоохранение (11,34%), нефтегазовый сектор (9,56%) и сектор материалов (7,73%). На долю 10 крупнейших компонентов приходится свыше 25% активов фонда.

Среди главных компонентов числятся следующие компании: поставщики нефтегазовой инфраструктуры Williams Companies (NYSE:WMB) и Kinder Morgan (NYSE:KMI); производитель сигарет Altria Group (NYSE:MO); нефтяной мейджор Chevron (NYSE:CVX); телекоммуникационный гигант AT&T (NYSE:T); коммунальная компания PPL Corporation (NYSE:PPL).

С начала текущего года SPHD прибавил почти 2,1%, за последние 12 месяцев — более 9%. Форвардный коэффициент P/E составляет 13,90, форвардный P/B равен 2,25.

Фонд достиг рекордного максимума на торгах 25 марта. В обстановке повышенной волатильности найти «всепогодный» ETF порой бывает непросто, однако этот фонд нам нравится с учетом его диверсифицированности и доходности. Ввиду недавнего ралли, потенциальный откат в сторону уровня $46,5 или ниже улучшил бы профиль безопасности для инвесторов, придерживающихся стратегии «покупай и держи».

2. iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF

  • Текущая цена: $76,78
  • Диапазон за 52 недели: $67,65 - $81,33
  • Дивидендная доходность: 1,33%
  • Издержки инвестирования: 0,15% в год

Второй фонд в нашем списке — iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF (NYSE:USMV). Этот ETF тоже предоставляет инвесторам доступ к акциям США с относительно низкой волатильностью по сравнению с широким рынком, а точнее, он инвестирует в акции с низким коэффициентом бета. Большинству из наших читателей должно быть известно, что за значение беты для индекса S&P 500 принимается 1,0.

Это значит, что бета-коэффициент у акций с низкой волатильностью должен составлять меньше 1,0, при этом цена этих акций должна изменяться со временем менее резко, чем значение S&P 500. Предположим, бета-коэффициент акций некой компании составляет 0,9. Если значение индекса изменится на 1,0%, то стоимость этих бумаг должна будет измениться на 0,9%.

USMV — недельный таймфрейм
USMV — недельный таймфрейм

Чистые активы USMV достигают $27,9 миллиарда. Дебют фонда состоялся в октябре 2011 года. В состав USMV в настоящее время входят 172 компонента, при этом на долю 10 крупнейших из них приходится почти 16% всех активов.

Шире всего в фонде представлен сектор информационных технологий (22,91%). Следом идут сектор здравоохранения (18,12%), сектор базового потребительского спроса (11,31%), коммуникации (10,37%), промышленность (8,75%), коммунальные предприятия (7,98%) и сектор финансовых услуг (7,66%).

Среди главных компонентов фонда числятся следующие компании: продовольственный ретейлер Kroger (NYSE:KR); гигант сферы здравоохранения Johnson & Johnson (NYSE:JNJ); конгломерат Уоррена Баффетта Berkshire Hathaway (NYSE:BRKb); биотехнологическая компания Regeneron Pharmaceuticals (NASDAQ:REGN); золотодобывающая компания Newmont Goldcorp (NYSE:NEM).

С января USMV потерял около 5%, но за последние 52 недель фиксируется рост на 10,5%. Фонд достиг рекордного максимума в декабре 2021 года.

Скользящий коэффициент P/E для USMV сейчас составляет 23,73, а коэффициент P/B равен 4,58. Если вы хотите использовать защитную стратегию на рынке акций, вам следует присмотреться к этому фонду.

2 ETF с низкой волатильностью для защитной стратегии
 

Интересное

2 ETF с низкой волатильностью для защитной стратегии

Комментировать

Правила комментирования

Investing.com — это финансовый портал, чья основная цель — предоставление своевременной информации по инструментам и фондовому рынку. Обращаем ваше внимание, что в связи со сложившейся геополитической ситуацией мы просим участников форума воздержаться от комментариев на политическую тематику.

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Обратите внимание: во время торговых сессий все комментарии тщательно проверяются модератором, поэтому их публикация занимает определенное время. Комментарии, размещенные в нерабочие часы, могут рассматриваться в течение более длительного времени, чем обычно.

На данный момент к публикации допускаются комментарии, которые касаются экономической тематики, а также фондового рынка. Неуместные комментарии не будут допущены до публикации.

Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

Категорически запрещается:

  • Размещение ссылок, рекламы и спам;
  • Ненормативная лексика, а также замена букв символами;
  • Оскорбления в адрес участников форума и авторов;
  • Разжигание межнациональной и расовой розни;
  • Комментарии, состоящие из заглавных букв;
  • Допускаются комментарии только на русском языке;

Размещение комментария на Investing.com автоматически означает Ваше согласие с правилами комментирования и с необходимостью их соблюдения.



Investing.com оставляет за собой право модерировать и удалять комментарии посетителей сайта, нарушающие правила, а при повторном нарушении — блокировать доступ на сайт и запрещать дальнейшую регистрацию на Investing.com.

Ваш комментарий
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
Опубликовать также в :
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Спасибо, ваш комментарий добавлен и появится на форуме после проверки модератором.
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Добавить график к комментарию
Подтвердить блокировку

Вы уверены, что хотите заблокировать пользователя %USER_NAME%?

После этого вы и %USER_NAME% не сможете видеть комментарии друг друга на Investing.com.

%USER_NAME% добавлен в ваш черный список

Вы только что разблокировали этого участника. Повторно заблокировать этого участника можно только через 48 часов.

Пожаловаться на комментарий

Я считаю, что данный комментарий:

Комментарий отмечен

Спасибо!

Ваша жалоба отправлена модераторам.
Войти через ВКонтакте
Войти через Google
или
Зарегистрироваться
Cпециальное предложение именно для вас!