2 ETF, которым идет на пользу рост цен на транспортные услуги

Как правило, в сезон квартальной отчетности основное внимание инвесторов приковано к финансовым показателям отраслевых лидеров. В начале февраля в центре внимания оказался логистический гигант United Parcel Service (NYSE:UPS). Компания из Джорджии зафиксировала рекордную прибыль и нарастила дивиденды на 49%.

Эти новости воодушевили игроков с Уолл-стрит, в результате чего акции UPS подскочили примерно на 15% и достигли рекордных $233,72. Однако затем бумаги растеряли значительную часть своего прироста, завершив торги вторника на отметке $217,26. Таким образом, сейчас UPS торгуется всего на 1,8% выше уровня начала года, хотя прирост за последние 12 месяцев составляет 34,5%.

UPS – недельный таймфрейм

Руководство отчиталось о высоком спросе в сегменте электронной коммерции и росте рентабельности. Более того, 10% выручки компания сгенерировала за счет Amazon (NASDAQ:AMZN), которая также сообщила о рекордных доходах. Перебои в цепочках поставок позволяют UPS диктовать цены.

Финансовый отчет UPS немного снизил градус беспокойства в отношении перспектив акций транспортных компаний. Несмотря на то, что за последние 12 месяцев индекс Dow Jones Transportation Average прибавил 15,4%, с начала 2022 года он просел на 6,7%, отреагировав на рост стоимости энергоносителей и стоимости рабочей силы.

Сейчас инвесторы, воодушевленные отчетностью UPS, оценивают способность всего сектора достичь новых максимумов в ближайшие кварталы.

Ранее мы уже писали о двух биржевых фондах (ETF) данного сектора. Сегодня мы продолжим обсуждение рассмотрением еще двух ETF.

Также стоит отметить, что 17 марта FedEx (NYSE:FDX) опубликует отчет за третий квартал 2022 финансового года, который может предоставить дополнительные подсказки относительно перспектив сектора на текущий год.

1. First Trust NASDAQ Transportation ETF

• Стоимость: $32,49;
• Годовой диапазон торгов: $29,41-36,18;
• Дивидендная доходность: 0,72%;
• Издержки инвестирования: 0,60%.

Транспортный и логистический сегмент экономики США отличается высококонкурентной средой. Многие игроки с Уолл-стрит считают данную отрасль ведущим индикатором экономического роста.

Подсекторы включают логистику, услуги воздушных перевозок и экспресс-доставки (EDS), железнодорожные и морские перевозки, а также перевозки автомобильным транспортом.

Дебютировавший в сентябре 2016 года First Trust NASDAQ Transportation ETF (NASDAQ:FTXR) инвестирует в транспортные компании США.

FTXR – недельный таймфрейм

Портфель FTXR состоит из бумаг 29 компонентов индекса NASDAQ US Smart Transportation. В 10 крупнейших активах сосредоточено около 55% чистых средств, составляющих 1,13 млрд долларов.

Капитал распределен между железными дорогами (17,29%), автомобильными перевозками (16,37%), авиалиниями (15,49%), автомобильным сектором (15,73%) и службами доставки (8,33%).

Список вложений возглавляют гигант традиционного автомобилестроения Ford (NYSE:F); железнодорожные группы Union Pacific (NYSE:UNP) и CSX (NASDAQ:CSX); провайдер услуг малотоннажных перевозок Old Dominion Freight Line (NASDAQ:ODFL); и производитель грузовиков PACCAR (NASDAQ:PCAR).

За последние 12 месяцев FTXR прибавил 6,1%, обновив рекордный максимум в начале января. С тех пор фонд оказался под давлением, в результате чего его потери за 2022 год составляют 6,45%.

Несмотря на недавнюю просадку, фонд все еще выглядит «дорогим», поскольку коэффициенты P/E и P/B составляют 21,91 и 3,33. Заинтересованные читатели могут дождаться потенциального отката к отметке $31.

2. US Global Sea To Sky Cargo ETF

• Стоимость: $20,85;
• Годовой диапазон торгов: $18,75-21,10;
• Издержки инвестирования: 0,60.

В недавнем исследовании PricewaterhouseCoopers под названием «Транспорт и логистика 2030» отмечается:

«Новые торговые коридоры между Азией и Африкой, Азией и Южной Америкой, а также внутри самой Азии, изменят глобальные цепочки поставок. Объемы торговли сместятся в сторону развивающихся рынков, и наименее развитые страны сделают свои первые шаги на мировом рынке».

Между тем, около 80% мирового торгового оборота зависит от морского транспорта. US Global Sea to Sky Cargo ETF (NYSE:SEA) инвестирует в компании сегментов морских и авиаперевозок. Это новый и небольшой фонд, листинг которого состоялся в январе 2022 года. Под его управлением находятся около 8,7 млн долларов.

SEA – дневной таймфрейм

SEA объединяет 29 представителей индекса US Global Sea to Sky Cargo. Более половины средств сконцентрированы в 10 позициях.

70% активов относятся к морским перевозкам, а остальные — к авиаперевозкам и службам курьерской доставки. С 27% лидируют компании США. Фонд также работает с предприятиями Гонконга (19%), Тайваня (14%), Японии (14%) и Германии (7%).

Список вложений возглавляют ZIM Integrated Shipping Services (NYSE:ZIM), Orient Overseas International (OTC:OROVY), COSCO SHIPPING (OTC:CICOY) и Nippon Yusen (OTC:NPNYY).

SEA дебютировал 20 января по $20,10 за акцию, а сейчас он торгуется по $20,85. Как мы уже отмечали, это небольшой фонд, который не может похвастаться длительной торговой историей. Потенциальным инвесторам следует провести дополнительный анализ, прежде чем открывать позицию.

Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.