Во вторник мировые рынки двигались разнополярно. Индекс развивающихся рынков MSCI EM (+0,3%), ведомый отскоком бразильских акций, укреплялся второй день подряд, в то время как индекс развитых рынков MSCI World (-0,3%) корректировался, прервав серию шести торговых сессий роста.
Способствовали ухудшению настроений негативные статистические данные по промышленной инфляции в США. Так, темпы роста цен производителей в октябре ускорились сильнее ожиданий до 0,6% м/м (+8,6% г/г), что связано с повышением цен на бензин. Доходность американских казначейских бумаг США выросла, спровоцировав подъем инфляционных ожиданий до уровней конца октября.
Добавил негатива и откат акций Tesla (NASDAQ:TSLA) (-12%) от своих исторических максимумов на фоне заявлений основного акционера Илона Маска овозможной продажи части своего пакета.
В результате, на американском фондовом рынке наблюдалась волна фиксации прибыли: индекс S&P 500 (-0,3%), ведомый потребительским сектором, корректировался со своих максимумов, как и индекс технологических компаний NASDAQ Composite (-0,6%).
В среду утром настроения на мировых рынках продолжили ухудшаться. Ключевые азиатские снижаются на фоне более высокой, чем ожидалось, потребительской и промышленной инфляции в Китае в октябре. Фьючерсы на американские и европейские индексы продолжают падать. Нефть Brent дорожает, превысив 85 долл. за барр., котировки на промышленные металлы также находятся в зеленой зоне.
Сегодня ожидается публикация данных по потребительской инфляции в США. Согласно консенсус-прогнозу Bloomberg рост цен в октябре ускорился до 5,9% в годовом сопоставлении. Если же опасения участников рынка подтвердятся, волатильность рынков может вновь усилиться. Полагаем, что негативная динамика на мировых рынках сохранится в течение дня.
Во вторник индекс МосБиржи (-0,7%), ведомый бумагами финансового и нефтегазового секторов, корректировался, опустившись ниже уровня 4200 пунктов.
Акции нефтегазовых компаний (Татнефть (MCX:TATN): -1,5%; Сургутнефтегаз (MCX:SNGS): -1,4%; НОВАТЭК (MCX:NVTK): -0,7%; Газпром (MCX:GAZP): -0,6%) снижались, несмотря на укрепление цен на нефть.
Падали и бумаги финансового сектора (TCS Group (MCX:TCSGDR): -4,3%; ВТБ (MCX:VTBR): -1,6%; Сбер (MCX:SBER): -0,3%) на фоне роста доходностей ОФЗ.
Под давлением находились и акции производителей золота (Petropavlovsk (MCX:POGR): -2,8%; Полюс (MCX:PLZL): -0,4%), не реагируя на укрепление цен на драгоценные металлы, а также бумаги технологического сектора (Yandex (MCX:YNDX): -2,7%; Mail.ru (MCX:MAILDR): -2,0%), сохранив инерционное снижение.
Лучше рынка чувствовали себя сталелитейщики (НЛМК (MCX:NLMK): +1,7%; Северсталь (MCX:CHMF): +0,5%; ММК (MCX:MAGN): +0,5%), несмотря на снижение цен на сталь. Значительно укрепились акции РУСАЛа (MCX:RUAL) (+6,2%) на фоне ожиданий об их включении в индекс MSCI Russia, пересмотр которого произойдёт уже 11 ноября. Отмечаем и рост бумаг НорНикеля (MCX:GMKN) (+1,4%), которые проигнорировали падение стоимости палладия, никеля и меди.
Точечным спросом пользовались акции Группы ПИК (MCX:PIKK) (+5,4%), Детского Мира (MCX:DSKY) (+3,0%), Интер РАО (MCX:IRAO) (+1,7%). Отдельно отмечаем бумаги ИСКЧ (MCX:ISKJ) (+14,1%), торговый оборот которых составил более миллиарда рублей.
Ухудшение внешней конъюнктуры не сможет быть компенсировано в полной мере ростом цен на нефть, в результате чего индекс МосБиржи сегодня может продолжить снижаться до уровня 4150 пунктов.