Главные новости
0
Версия без рекламы. Оптимизируйте свою работу с Investing.com. Сэкономьте до 40%. Подробнее

Биржевые фонды для работы с Азиатско-Тихоокеанским регионом

Investing.com (Тазджон Гечгил/Investing.com )ETF25.09.2020 16:37
ru.investing.com/analysis/article-200274092
Биржевые фонды для работы с Азиатско-Тихоокеанским регионом
От Investing.com (Тазджон Гечгил/Investing.com )   |  25.09.2020 16:37
Сохранено. См. Закладки.
Вы уже сохранили эту статью в Закладки
 

Сегодня мы обратим внимание на Азиатско-Тихоокеанский регион и два (из множества) биржевых фонда (ETF), позволяющих в него инвестировать. Обычно ETF работают либо с развитыми, либо с развивающимися экономиками.

Япония возглавляет список развитых стран, в то время как Китай является лидером седи развивающихся рынков. В конце августа Уоррен Баффет объявил о том, что Berkshire Hathaway (NYSE:BRKa) приобрела доли в пяти японских компаниях.

Японские акции обычно становятся объектом жарких споров между «адептами» и «скептиками». В конце концов, Nikkei все еще примерно на 40% ниже своего исторического пика в 38 957,44, достигнутого под занавес 1989 года. Тем не менее, этот рынок предлагает привлекательные возможности. Новые технологии и активно изменяющиеся потребительские предпочтения могут стать мощным драйвером роста ведущих японских компаний.

С другой стороны уравнения находится Китай — самая густонаселенная страна и вторая по величине экономика в мире (после США). С учетом перспектив роста страны, инвестиции в китайский рынок наверняка станут одной из ключевых тем нового десятилетия. Однако не стоит забывать о потенциальных рисках. Мы призываем инвесторов смотреть на долгосрочную перспективу.

1. Vanguard FTSE Pacific ETF

  • Стоимость: $67,21;
  • Годовой диапазон торгов: $48,00-71,07;
  • Дивидендная доходность: 2,79%;
  • Издержки инвестирования: 0,08%.

Vanguard FTSE Pacific ETF (NYSE:VPL) позволяет инвестировать в компании ключевых рынков Тихоокеанского региона.

VPL
VPL

Портфель VPL включает бумаги 2 412 компаний и повторяет структуру индекса FTSE Developed Asia Pacific All Cap Index. Основным компонентом индекса является Япония, за которой следуют Австралия, Южная Корея, Гонконг, Новая Зеландия и Сингапур.

На 10 основных вложений фонда приходится примерно 16% его чистых активов, что составляет около 6,5 миллиардов долларов. Samsung Electronics (OTC:SSNLF), Toyota Motor (NYSE:TM), AIA Group (OTC:AAGIY), SoftBank Group (OTC:SFTBY) и Sony Corp (NYSE:SNE) входят в пятерку крупнейших инвестиций.

В отраслевом разрезе лидерами являются финансовые и промышленные предприятия (примерно по 20% на каждый сектор), а также технологические компании. Учитывая общую степень волатильности фондовых рынков, динамика этих секторов может оказать краткосрочное давление на фонд, особенно если процесс восстановления экономики региона остановится.

С начала год фонд упал примерно на 3%, однако сейчас он торгуется на 40% выше своих мартовских минимумов. Скользящие коэффициенты P/E и P/B составляют 20,43 и 1,19 соответственно. Мы советуем включить VPL в долгосрочный портфель в случае падения до $62,50.

2. SPDR® S&P® Emerging Asia Pacific ETF

  • Стоимость: $107,78;
  • Годовой диапазон торгов: $74,96-114,30;
  • Дивидендная доходность: 1,6%;
  • Издержки инвестирования: 0,49%;

SPDR® S&P Emerging Asia Pacific ETF (NYSE:GMF) ориентирован на развивающиеся страны Азиатско-Тихоокеанского региона.

GMF Daily
GMF Daily

Базой портфеля GMF (включающего более 1250 бумаг) является индекс S&P® Asia Pacific Emerging BMI. Большая часть капитала распределена между финансовыми компаниями (19,24%), потребительским сектором (около 19%), информационными технологиями (17,08%), услугами связи (13,89%) и товарами массового спроса (6,10%).

С точки зрения «географии» вложений, список возглавляют компании Китая (45,98%). Следом идут Тайвань (18,7%), Индия (15,79%), Гонконг (10,76%), Малайзия (3,06) и Таиланд (2,48%). Преобладание китайского капитала также означает, что инвесторы получат доступ к надежной экспортной базе страны и ее растущему среднему классу.

На 10 крупнейших вложений фонда приходится около 23% его чистых активов, которые составляют 540 миллионов долларов. Топ-5 компаний: Alibaba (NYSE:BABA), Tencent (OTC:TCEHY), Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE:TSM), Meituan Dianping (OTC:MPNGF) и Reliance Industries (NS:RELI).

За 2020 год GMF прибавил более 5%, уверенно оправившись от распродажи и с начала весны набрав почти 45%. Фактически, в конце августа фонд обновил рекордный максимум. Мы считаем, что недавнее ралли сделало фонд несколько переоцененным. Скользящие коэффициенты P/E и P/B составляют 16,32 и 1,93 соответственно. Следовательно, потенциальное снижение до $100 (или ниже) сделает фонд более привлекательным с точки зрения соотношения риска и прибыли.

Подведем итог

Сентябрьская динамика фондового рынка намекает на то, что осень будет очень волатильной. Таким образом, оба фонда могут оказаться под давлением со стороны продавцов. Долгосрочным инвесторам стоит рассмотреть возможность покупки на просадке, а краткосрочные трейдеры должны действовать очень осторожно.

Можно выделить ряд других ETF, работающих с Азиатско-Тихоокеанским регионом, включая:

  • First Trust RiverFront Dynamic Asia Pacific ETF (NASDAQ:RFAP);
  • iShares Asia/Pacific Dividend ETF (NYSE:DVYA);
  • iShares Core MSCI Pacific ETF (NYSE:IPAC);
  • ProShares UltraShort FTSE China 50 (NYSE:FXP) (Обратите внимание, это "обратный" ETF);
  • WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund (NYSE:XSOE).

Примечание: Активы, рассмотренные в данной статье, могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.

Биржевые фонды для работы с Азиатско-Тихоокеанским регионом
 

Интересное

Биржевые фонды для работы с Азиатско-Тихоокеанским регионом

Комментировать

Правила комментирования

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

Категорически запрещается:

  • Размещение ссылок, рекламы и спам;
  • Ненормативная лексика, а также замена букв символами;
  • Оскорбления в адрес участников форума и авторов;
  • Разжигание межнациональной и расовой розни;
  • Комментарии, состоящие из заглавных букв.
  • Допускаются комментарии только на русском языке.

Размещение комментария на Investing.com автоматически означает Ваше согласие с правилами комментирования и с необходимостью их соблюдения.

Investing.com оставляет за собой право модерировать и удалять комментарии посетителей сайта, нарушающие правила, а при повторном нарушении – блокировать доступ на сайт и запрещать дальнейшую регистрацию на Investing.com. 

Ваш комментарий
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
Опубликовать также в :
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Спасибо, ваш комментарий добавлен и появится на форуме после проверки модератором.
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Добавить график к комментарию
Подтвердить блокировку

Вы уверены, что хотите заблокировать пользователя %USER_NAME%?

После этого вы и %USER_NAME% не сможете видеть комментарии друг друга на Investing.com.

%USER_NAME% добавлен в ваш черный список

Вы только что разблокировали этого участника. Повторно заблокировать этого участника можно только через 48 часов.

Пожаловаться на комментарий

Я считаю, что данный комментарий:

Комментарий отмечен

Спасибо!

Ваша жалоба отправлена модераторам.
Предупреждение: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.

Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.
Войти через ВКонтакте
Войти через Google
или
Зарегистрироваться
Cпециальное предложение именно для вас!