Brent: осторожный оптимизм участников нефтяного рынка

Цена на нефть все еще остается под давлением. Дополнительное негативное влияние на настроение участников мирового фондового и нефтяного рынка оказали недавние заявления председателя ФРС Джерома Пауэлла. В минувшую среду в ходе онлайн сессии Пауэлл заявил, что экономика, возможно, потребует дополнительной налогово-бюджетной поддержки.
"Нынешний экономический спад является самым сильным со времен Второй мировой войны, – заявил Пауэлл. – Дополнительная налогово-бюджетная поддержка может дорого обойтись, но она того стоит, если такие меры помогут избежать долгосрочного экономического ущерба и быстрее восстановиться".
Текущие данные позволяют предположить, что восстановление после кризиса, вызванного коронавирусной пандемией, займет больше времени, чем предполагалось.
Наибольшую слабость в среду показали акции энергетического, финансового и промышленного секторов в составе S&P 500. Акции энергетических компаний упали на 4,4%, финансовых – на 3%, промышленных – на 2,6%. Европейский индекс Stoxx Europe 600 упал в среду на 1,9%.
Настроения инвесторов также ухудшились ввиду обеспокоенности относительно новых вспышек коронавируса в мире, грозящих перерасти во вторую волну эпидемии.
Несмотря на позитивные для цен данные по запасам нефти (согласно данным EIA, запасы нефти в США на отчетной неделе снизились на 745 000 баррелей до 531,5 млн баррелей, а добыча нефти в стране снизилась на 300 000 баррелей в день до 11,6 млн баррелей в день), опубликованные в среду, заявления Пауэлла привели к ухудшению настроений на рынке.
Тем не менее, настроение участников нефтяного рынка немного улучшилось, а цены на нефть получили поддержку после ежемесячного отчета ОПЕК, который демонстрирует твердую намеренность нефтяного картеля продолжать контролировать предложение, и ежемесячного отчета Международного энергетического агентства (IEA), которое несколько смягчило некоторые из своих наиболее пессимистичных прогнозов.
В IEA считают, что пандемия коронавируса приведет к сокращению мирового ВВП всего на 4% в 2020 году. В прошлом месяце агентство прогнозировало более значительное падение показателя. IEA также полагает, что ослабление карантинных мер может поддержать цены.
Постепенное смягчение карантинных мер и скоординированные усилия производителей нефти по сокращению добычи привели к ралли цен на нефть в последние недели после обрушения рынка, вызванного опасениями относительно избытка предложения и нехватки нефтехранилищ.
ОПЕК и ее союзники, включая Россию, в апреле подписали историческое соглашение о сокращении нефтедобычи, которое начало действовать с начала этого месяца.
В IEA ожидают, что падение спроса на нефть во 2-м квартале 2020 года в целом будет не таким сильным, как ожидалось ранее. В 2020 году спрос, вероятно, сократится на 8,6 млн баррелей в день, или на 9%.
«Мы видим первые признаки поэтапной ребалансировки нефтяных рынков», - заявил в четверг исполнительный директор IEA Фатих Бироль, хотя, по его мнению, «процесс по-прежнему постепенный и неустойчивый».
Таким образом, на фоне осторожного оптимизма инвесторов цены на нефть продолжили свой рост в минувший четверг, достигнув зоны уровней сопротивления: 31 доллар за баррель (для нефти Brent) и 27.00 долларов за баррель (для нефти марки WTI). В пятницу нефть обоих марок торгуется в узком диапазоне вблизи вышеназванных уровней сопротивления.
Сегодня участники нефтяного рынка обратят внимание на публикацию (в 17:00 GMT) очередного еженедельного отчета американской нефтесервисной компании Baker Hughes. Если он вновь укажет на снижение числа активных буровых установок в США (а их сейчас 292 единицы), то это может придать позитивный импульс ценам. Однако он будет иметь весьма краткосрочный и ограниченный характер.
Избыточное предложение, вероятно, какое-то время еще будет сохраняться, и многие аналитики нефтяного рынка ожидают дальнейшей волатильности цен. Несмотря на господствующий медвежий тренд нефтяного рынка, его участники настроены на рост котировок на фоне надежд на скорое восстановление мировой экономики и начала процесса сокращения мировой добычи нефти.

В результате 3-х недельного роста в пятницу цена на нефть Brent достигла зоны важных уровней сопротивления 30.00, 31.20 (ЕМА50 на дневном графике), 32.20 (уровень Фибоначчи 23,6% восходящей коррекции к падению цены с уровня 86.60, достигнутого в октябре 2018 года, к, практически, абсолютным минимумам на уровне 15.55 в апреле 2020 года).
Но в то же время цена остается в зоне выше важных краткосрочных уровней поддержки 27.70 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 28.20 (ЕМА200 на 4-часовом графике).
Индикаторы OsMA и Стохастик на 4-часовом, дневном, недельном графиках находятся на стороне покупателей, рекомендуя длинные позиции.
Рынок настроен на дальнейший рост. Пробой уровней сопротивления 31.20, 32.20 усилит позитивную динамику и направит цену в сторону уровней сопротивления 40.00, 42.70 (уровень Фибоначчи 38,2%), 44.00 (ЕМА144 на дневном графике).
Альтернативный сценарий, направленный на возобновление снижения цены, будет связан с пробоем уровней поддержки 28.20, 27.70, 27.10 (локальные минимумы).
Дальнейшая динамика будет зависеть от множества фундаментальных и новостных факторов.
Тем не менее, выше уровней поддержки 28.20, 27.70 предпочтительны длинные позиции.
Уровни поддержки: 28.20, 27.70, 27.10, 22.60, 19.00, 15.55
Уровни сопротивления: 31.20, 32.20, 35.50, 40.00, 42.70, 44.00, 48.50, 51.00

Торговые рекомендации
Sell Stop 26.90. Stop-Loss 28.30. Take-Profit 26.00, 25.00, 24.00, 22.60, 19.00, 15.55
Buy Stop 31.30. Stop-Loss 26.90. Take-Profit 32.20, 35.50, 40.00, 42.70, 44.00, 48.50, 51.00