Заявления СМИ о достижении консенсуса между США и Китаем по ключевым положениям первой части торгового соглашения поддержали рынки. Американские фондовые индексы завершили вчерашние торги ростом на 0,7-1,3%, индексы MSCI World и MSCI EM прибавили 0,7% и 0,5% соответственно. Сегодня в Азии большинство фондовых индексов региона находятся на положительной территории, фьючерсы на американские индексы –в символическом плюсе.
На долговом рынке доходности десятилетних treasuries находятся вблизи 1,76%. Уровень инфляционных ожиданий (спред между доходностью десятилетних UST и TIPS) держится вблизи 1,63%. Кривая treasuries имеет плоский вид на участке до 3 лет и нормальный наклон на оставшейся части кривой. Вероятность понижения ставки ФРС, согласно фьючерсам на ставку, на декабрьском заседании близка к нулю.
Вчера индекс МосБиржи (+0,3%) продолжил плавно повышаться, выйдя выше 2950 пунктов при точечном спросе на «голубые фишки».В лидеры роста в секторальном разрезе вышла электроэнергетика, где на фоне дивидендных ожиданий дорожали акции сетевого комплекса (Россети (MCX:RSTI): +2,2%; ФСК (MCX:FEES): +2,6%; большинство региональных МРСК прибавило от 2,1% до 4,2%), а также заметно прибавили акции Русгидро (MCX:HYDR) (+1,4%) и Мосэнерго (MCX:MSNG) (+2,3%). Здесь из «фишек», двигавшихся «против» сектора, лишь Интер РАО (MCX:IRAO) (-0,6%) и ТГК-1 (MCX:TGKA) (-0,2%).
В акциях телекоммуникационной отрасли отметим МТС (MCX:MTSS) (+1,1%), в моменте дорожавший более чем на 4% на решении выплатить в январе спецдивиденды. Смогли прервать откат и акции Ростелекома (MCX:RTKM) оа: +0,7%4 па: +1,0%).
В нефтегазовом секторе вернулся спрос на акции Газпрома (MCX:GAZP) (+1,3%), а также сохранился –на «префы» Татнефти (MCX:TATN) (+1,0%), обновившие исторические максимумы. Остальные ликвидные бумаги локально смотрелись достаточно безыдейно, а акции Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (-1,2%) и «префы» Транснефти (MCX:TRNF_p) (-1,6%) –даже коррекционно.
В акциях металлургических и горнодобывающих компаний продолжил усиливаться интерес к бумагам сталелитейных и угольных компаний, заметно отстающим от рынка (Северсталь (MCX:CHMF): +1,7%; НЛМК (MCX:NLMK): +2,4%; ММК (MCX:MAGN): +1,7%; Распадская (MCX:RASP): +1,6%). Лишь ТМК (MCX:TRMK) (-0,6%) продолжил откатываться, отыгрывая слабую отчетность. Вновь под давление продавцов подпали акции НорНикеля (MCX:GMKN) (-0,8%) и производителей драгметаллов (Полюс: -2,0%; Полиметалл (MCX:POLY): -0,3%).
Из прочих бумаг отметим продолжение роста котировок ГК ПИК (MCX:PIKK) (+1,9%) и Яндекса (MCX:YNDX) (+2,4%), а также отскок Qiwi (MCX:QIWIDR)(+3,1%). В аутсайдерах дня –корректирующийся Магнит (MCX:MGNT) (-0,5%) и не сумевшие найти локальных поводов для развития роста технически несколько перегретые АФК Система (MCX:AFKS) (-0,7%) и МосБиржа (-0,7%).
Михаил Поддубский, Евгений Локтюхов, «Промсвязьбанк»