Сегодня вечером (в 20:00 мск) ожидается выступление президента США Трампа, в котором, среди прочего, инвесторы хотят услышать какие-либо заявления, проливающие свет на перспективы очередного раунда американо-китайских переговоров. Надо ли лишний раз напоминать, сколько надежд и воздушных замков уже выстроено в ожидании конкретных шагов, улучшающих ситуацию? Строго говоря, практически весь рост фондовых рынков в прошедшие недели строился именно на позитивных прогнозах, а поддержка в виде корпоративных отчетов, решений Центробанков по смягчению монетарной политики, и иные новости являлись лишь эскорт-сопровождением этой идеи. И можно представить себе, что будет, если в речи мы не услышим каких-то внятных идейй или, что еще хуже, будут озвучены мысли об очередном переносе сроков достижения договоренностей для следующего, уже трудно подсчитать, какого по счету, согласования позиций сторон. Тем более, что на выходных Трамп уже намекнул, что пока не спешит отменять введенные против китайских товаров с 1 сентября повышенные тарифы. Не удивительно, что рынки не проявляют сегодня выдающейся динамики, предпочитая не спешить, дабы не оказаться впереди паровоза.
Биржи Старого Света, впрочем, сегодня все же показали умеренный рост, но после вчерашней просадки это выглядит вполне естественным – локальная перепроданность была попросту выкуплена. Тем более, что в отличие от информационного вакуума, наблюдавшегося накануне, сегодня было приличное количество весомой информации. Британия представила широкий блок статистики по рынку труда, из которой стоит выделить данные по изменению числа заявок на получение пособий по безработице (оно выросло с 13,5 тысяч до 33 тысяч, хотя эксперты ожидали 24,2 тысячи) и уровню безработицы, который снизился с 3,9% до 3,8%, при том, что аналитики изменений не прогнозировали. Индекс текущих экономических условий ZEW в Германии вырос с -25,3 до -24,7, но рынки-то ждали подъема до -22,0. Индекс экономический настроений ZEW в Германии взлетел с -22,8 до -2,1 при прогнозах роста до -13,2, а аналогичный индекс в Еврозоне поднялся с 23,5 до -1,0, хотя специалисты предрекали -11,5. В итоге выглядевший вчера хуже всех британский FTSE100 показал наиболее оптимистичную динамику среди европейских бирж, поднявшись к 18:25мск. на 0,71% - до уровня 7380 п., в то время, как германский DAX подрос на 0,67%, до уровня 13287 п., а французский САС40 вырос на 0,49%, оказавшись к этому времени на отметке в 5923 п.
В США сегодня не публиковалось значимой макроэкономической статистики, при том, что и поток корпоративной отчётности начинает заметно иссякать, напоминая уже больше ручеек. Отчитались поставщик систем промышленной автоматизации и информационных продуктов Rockwell Automation и один из крупнейших в мире производителей свинины и курятины Tyson Foods. Оба представили слабые результаты, в целом разочаровав инвесторов и экспертов. Заокеанские фондовые площадки открылись неспешным ростом и скорей всего до того, как участники торгов услышат что-то дельное от Трампа, никто резких движений предпринимать не будет. Мы же в свою очередь воздержимся от гаданий, что он может заявить, зафиксировав ситуацию по состоянию на 18:31 мск: NASD COMP был равен в этот момент 8501 п. (+0,44%). При этом индекс DJIA показывал 27757 п. (+0,24%), а S&P500 - 3100 п. (+0,43%).
Весомая статистика по рынку энергоносителей ожидается только завтра (ночью Американский институт нефти представит предварительные данные по недельному изменению запасов сырой нефти, а вечером окончательные данные опубликует Минэнерго США), так что в отсутствие интересной информации цены на углеводороды в течение дня вяло подрастали на фоне весьма умеренной волатильности. По состоянию на 18:40 мск. сорт BRENT котировался по 62,78 долл./барр., а WTI – на 57,44 долл./барр.
А вот российский рубль, похоже, пока не в силах удерживать столь высокие рубежи, на которые он забрался в предыдущие периоды. По крайней мере, локально не в силах. Глобально же укрепляющийся по отношению к иным валютам доллар сегодня буквально положил его на лопатки и по состоянию на 18:50 мск. за единицу американской валюты давали 64,15 руб. Потери относительно евро были не столь значительны и к этому моменту европейская валюта стоила 70,59 руб.
Завтра Минфин России планирует провести аукционы по размещению облигаций федерального займа с постоянным купонным доходом (ОФЗ-ПД) выпуска № 26229RMFS и облигаций федерального займа с индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН) выпуска № 52002RMFS. Облигации выпусков размещаются в объеме остатков, доступных для размещения в указанных выпусках. Хотя, надеяться, что размещения Минфина смогут оказать заметную поддержку рублю, не стоит – последние аукционы проходят уже без былого энтузиазма.
Из интересных событий в России стоит отметить сообщение Банка России, что чистый отток капитала из РФ в январе-октябре 2019 года (сальдо финансовых операций частного сектора) сократился на 23,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 31,6 млрд долл. против 41,2 млрд долл. за первые 9 месяцев 2018-го.
Квартальные отчеты представили «Юнипро (MCX:UPRO)» (по МСФО) и Utair (по РСБУ). Базовая чистая прибыль «Юнипро» по МСФО за 9 месяцев 2019 года составила 14 млрд рублей, увеличившись на 20,2% по сравнению с аналогичным периодом 2018 года, выручка выросла на 8%, до 59,2 млрд рублей, показатель EBITDA за отчетный период увеличился на 12,1% по сравнению с 2018 годом, составив 21,5 млрд рублей. Чистая прибыль Utair за 9 месяцев 2019 года по РСБУ составила 1,05 млрд рублей против убытка в размере 1,91 млрд рублей годом ранее, прибыль от продаж составила 3,08 млрд руб., увеличившись в 132 раза, выручка при этом выросла на 3,2% год к году, составив 46,88 млрд руб.
Отечественные фондовые рынки открылись приличным ростом, удерживать который долго не смогли – последовала консолидация в боковом движении с постепенно затухающей волатильностью, а ближе к вечеру индексы отправились в пусть и неглубокое, но снижение, остановив падение лишь под самое окончание торговой сессии. В итоге индекс РТС опустился на 0,79%, до 1449 п., а индекс МосБиржи потерял 0,35%, зафиксировавшись на 2951 п. Лидерами роста стали «Ростелеком (MCX:RTKM)» (+6,18% в префах и +6,10%), АЛОРОСА (+1,89%), ЛСР (MCX:LSRG) (+1,83%), «Роснефть (MCX:ROSN)» (+1,78%) и ПИК (MCX:PIKK) (+1,39%). Сильней других снизились «НорНикель (MCX:GMKN)» (-2,60%), ОГК-2 (MCX:OGKB) (-2,35%), МРСК Волги (MCX:MRKV) (-1,98%) и «Полюс» (-1,91%).
Завтра большинство крупных экономик, включая Германию, Британию и США, отчитаются по инфляционным показателям, ЕС опубликует данные по объемам промышленного производства, а Россия – по темпам роста ВВП за 3-й квартал. Квартальные отчеты представят Cisco и Starbucks Corporation. В России финансовую отчетность по МСФО за 3-й квартал опубликует ОГК-2, пройдут заседания советов директоров ММК (MCX:MAGN) и «Татнефти (MCX:TATN)».
Алексей Коренев, аналитик группы компаний «ФИНАМ»