В пятницу, 7 июня, американские фондовый и товарно-сырьевые рынки сосредоточили пристальное внимание на сводке результатов подробного обследования рынка труда в стране - пакете статистических данных Министерства труда США за предшествующий месяц, центральное место в котором занимало изменение занятости в несельскохозяйственном секторе страны. Наряду с привычным повышенным вниманием к ключевым индикаторам фигурировал и особый интерес, связанный с тем, что эти результаты предшествовали ближайшему совещанию ФРС в середине июня и могут повлиять на стратегические решения ее руководства в проведении монетарной политики.
Длящееся непрерывно вот уже более восьми с половиной лет ежемесячное расширение платежных ведомостей в несельскохозяйственном секторе, в мае оценивалось в среднем в 185 тыс., фактический же рост в 2.5 раза уступил предсказанному экспертным пулом значению и составил 75 тыс. К тому же в худшую сторону был пересмотрен апрельский показатель – с 263 тыс. до 224 тыс. Частный сектор приплюсовал в мае 90 тыс. новых штатных позиций при ожидавшихся 174 тыс. и после скорректированных до 205 тыс. с 236 тыс. данных предыдущего месяца. Тогда как государство, продолжая осуществлять сокращение бюджетных расходов, уволило в целом по стране 15 тыс. служащих.
Безработица в стране, как и ожидалось (однако при этом предполагался более уверенный рост рабочих мест), сохранилась на прежнем, минимальном с декабря 1969 г. уровне в 3.6%. Следует отметить, что наблюдающийся порой дисбаланс в динамике занятости и безработицы обусловлен различиями в методиках получения статистических данных, поскольку количество рабочих мест исчисляется на основе представленных предприятиями данных, тогда как уровень безработицы выводится по результатам обследования домохозяйств и фиксирует только лиц, желающих трудоустроиться. Вместе с тем альтернативная мера измерения безработицы U6, которая учитывает тех граждан, кто желает устроиться на полную ставку, но не имеет никакой работы или вынужден трудиться на условиях частичной занятости, в мае снизилась до 7.1% с 7.3% месяцем ранее. Показатель же Participationrate, фиксирующий долю рабочей силы в общей численности взрослого населения, не изменился и составил 62.8%.
Средняя продолжительность рабочей недели осталась неизменной и составила 34.4 часа при ожидавшемся удлинении до 34.5 часов. Средний почасовой доход повысился на 0.2% до 27.83 долларов, по сравнению же с прошлым годом он увеличился на 3.1%, что меньше зафиксированного в предыдущем месяце роста на 3.2%.
Помимо главного в этот день и тщательно изученного аналитиками и игроками отчета Минтруда США были обнародованы еще и результаты оптовой торговли в апреле. Объем оптовых продаж снизился на 0.4% при ожидавшихся 0.2% и после пересмотренного с 2.3% до 1.8% роста в марте. Запасы же в оптовой торговле при этом расширились на 0.8% (прогнозировалось 0.7%) после сокращения на 0.1% в предыдущем месяце.
Обнародованная в пятницу слабая официальная статистика увеличения числа рабочих мест на этот раз не сильно расстроила инвесторов. Поскольку породила в рыночном сообществе надежду на то, что руководству ФРС, для которого состояние рынка труда наряду с инфляцией является ключевым фактором, вероятно придется на одном из ближайших своих совещаний предпринять шаги по смягчению монетарной политики. О возможности снижения в будущем процентных ставок уже шла речь в выступлениях ряда высокопоставленных деятелей ФРС, принимавших в расчет также высокие экономические риски в связи с эскалацией торговых войн с Китаем и другими крупными партнерами.
Поэтому биржи отреагировали на неутешительные вести довольно спокойно, и триада основных фондовых индексов продемонстрировала устойчивый рост в течение всей торговой сессии и финишировала в уверенном плюсе, обеспечив заодно и значительный выигрыш по итогам недели. При этом для индексов DowJonesи S&P 500 и он стал наибольшим с ноября, а для индекса Nasdaq - с конца декабря прошлого года.
Индекс DowJonesindustrialaverageповысился на 263.28 пунктов или 1.02% до 25983.94 пунктов, рост за неделю составил 4.7%. Индекс Standard & Poor's 500 повысился на 29.85 пунктов или 1.05%, закрывшись на уровне 2873.34 пунктов, выигрыш за неделю составил 4.4%. Индекс Nasdaq Compositeповысился на 126.55 пунктов или 1.66% до значения 7742.10 пунктов, прибавив в течение недели 3.9%.
«Голубые фишки» Тор-30 практически целиком (27) финишировали в «зеленой» зоне, за исключением двух неудачников торгов - одного из столпов финансовой системы JPMorganChase(-1.1%) и флагмана американского телекоммуникационного сектораVerizonCommunications(-0.5%), а также сохранившего по итогам торгов равновесие крупнейшего банковского холдинга GoldmanSachsGroup. Наибольший же выигрыш выпал на долю ведущих представителей высокотехнологичного сектора Microsoft (NASDAQ:MSFT)(+2.8%), Apple (NASDAQ:AAPL)(+2.7%) и Intel (NASDAQ:INTC)(+2.1%).
Специализирующаяся на изготовлении и продаже спортивной одежды и аксессуаров для любителей активного отдыха компания Zumiezподскочила на 16% благодаря успешным квартальным финансовым результатам, значительно превысившим консенсус-прогноз.
Оператор нескольких горнолыжных курортов в Колорадо VailResorts вырос на 8.7%, зафиксировав в 3-м фискальном квартале прибыль и совокупную выручку в больших объемах, чем предсказывало экспертное сообщество.
Мировой лидер в области экспресс-доставки корреспонденции и грузов FedEx приплюсовал 0.8%, решив не возобновлять маловыгодный контракт по доставкам в США товаров от Amazon.com (NASDAQ:AMZN), но при этом поставив стратегическую цель расширить обслуживание рынка электронной коммерции.
Разработчик облачного корпоративного программного обеспечения Domoлишился 6.1%, выдав неутешительный прогноз доходов в текущем квартале и переоценив в худшую сторону свои перспективы по итогам года в целом.
Крупная транснациональная розничная сеть модной одежды и аксессуаров Guessскатилась на 8.0% в связи с сокращением размера квартальных дивидендов из-за снижения прибыли.
Цена на фьючерсы на золото с поставкой в августе по итогам торгов на COMEX повысилась на 3.40 долларов или 0.25% до значения 1346.10 долларов за тройскую унцию.
Инвестиционная привлекательность золота в качестве зоны альтернативных и безопасных вложений несколько увеличилась на фоне не оправдавшего ожиданий роста занятости в несельскохозяйственном секторе США в мае. По итогам же третьей подряд успешной недели драгметалл приплюсовал 2.7%.
Цена на фьючерсы на нефть марки Light с поставкой в июле по итогам торгов на NYMEX выросла на 1.40 долларов или 2.7% до уровня 53.99 долларов за баррель.
Нефть подорожала на волне ожиданий пролонгации до конца 2019 г. заключенного на 1-е полугодие соглашения между картелем ОПЕК и рядом других крупных нефтедобывающих стран о сокращении объемов добычи нефти. В целом же за неделю стоимость «черного золота» повысилась на 0.9%.
Симонян Дмитрий, ведущий специалист отдела информации и анализа мировых рынков ИК «Финам»