Мировые фондовые рынки

Американские фондовые индексы завершили вчерашний день разнонаправленно –индекс S&P500 большую часть времени консолидировался под отметкой в 2860 б.п. При этом отметим, что сегодняшние торги в Азии проходят в весьма позитивном ключе –большинство площадок региона демонстрируют положительную динамику, а китайский Shanghai Comp. подбирается к отметке в 2800 б.п. (максимумы за последнюю неделю).

Доходности десятилетних treasuries в ходе вчерашнего дня держались в диапазоне 2,95-2,99%. Флетовый характер торгов в десятилетних UST в последние пару месяцев может во многом объясняться стабильностью инфляционных ожиданий -спред между доходностями десятилетних UST и TIPS держится большую часть времени вблизи с 212-213 б.п.

В среду рынком завладели настроения, близкие к паническим. На фоне распространения СМИ текста законопроекта Сената США по антироссийским санкциям выражено негативную динамику продемонстрировали внутренние сектора во главе с акциями госбанков (Сбербанк (MCX:SBER), оа: -4,3%; Сбербанк, па: -3,9%; ВТБ (MCX:VTBR): -2,4%), которые могут стать объектом новых ограничений (законопроект предлагает ввести запрет на проведение ими транзакций в долларах), следовавшие за активно слабеющим рублем и падением долгового рынка. Объем торгов акциями по итогам дня возрос до 55,9 млрдруб., -максимального уровня с 31 мая. Впрочем, индекс МосБиржи потерял всего 0,9% ввиду сохранения точечного спроса на экспортные сектора.

В финансовом секторе также стоит отметить падение АФК Система (MCX:AFKS) (-2,7%), на фоне возможного включения в санкционные списки США.

Усилилось давление на акции электроэнергетики (Энел Россия (MCX:ENRU): -3,7%; ФСК (MCX:FEES): -2,0%) и транспортный сектор (Аэрофлот (MCX:AFLT): -2,1%4 НМТП (MCX:NMTP): -1,2%).

В акциях металлургических и горнодобывающих компаний также преобладала выражено негативная динамика, хотя ряд бумаг, ввиду слабости рубля, смог отыграть большую часть внутридневных потерь (Алроса (MCX:ALRS): -1,0%; НорНикель (MCX:GMKN): 0%; Северсталь (MCX:CHMF): +0,3%; ММК (MCX:MAGN): -0,7%). Из заметных движений по итогам дня отметим падение акций Мечела (MCX:MTLR) (-4,5%) и Полюс Золото (MCX:PLZL) (-2,2%).

Акции нефтегазового сектора смотрелись лучше рынка благодаря сохранению спроса на «префы» Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (+1,8%), Татнефти (MCX:TATN) (+1,0%) и Газпрома (MCX:GAZP) (+1,0%). В аутсайдерах здесь –Газпром нефть (MCX:SIBN) (-4,0%), Транснефть (MCX:TRNF_p) (-3,0%) и НОВАТЭК (MCX:NVTK) (-1,7%). Из прочих бумаг вновь отметим объемные покупки в акциях Иркута (+13,1%), падение акций Соллерса (MCX:SVAV) (-3,2%) и КАМАЗА (MCX:KMAZ) (-3,6%) Яндекса (MCX:YNDX) (-3,9%).

Михаил Поддубский, Евгений Локтюхов, «Промсвязьбанк»