Фондовые индексы США завершили пятничные торги разнонаправленно –индексы DJIA и S&P500 выросли на 0,2-0,5%, а лидер последних недель NASDAQ скорректировался на 0,3%. Сегодня в Азии на фоне опасений введения новых ограничений Трампа в отношении китайских компаний настроения на глобальных рынках умеренно негативные –фьючерсы на американские индексы снижаются на 0,6-0,7%.
Доходность десятилетних treasuries в пятницу на закрытие сессии оказалась чуть ниже отметки в 2,90%. Уровень инфляционных ожиданий (спред между доходностью десятилетних treasuries и TIPS) подрос до 213 б.п. На денежном рынке ситуация стабильна –спред Libor-OIS держится вблизи 40 б.п.
В пятницу индекс МосБиржи (+0,2%) продолжил консолидироваться у отметки 2250 пунктов, в ходе торговой сессии переходя то к снижению, то к уверенному росту под влиянием смены настроений на нефтяном рынке, чутко реагирующем на сообщения со стартующего саммита ОПЕК+, а также на валютных рынках: крепнущий рубль препятствовал спросу на экспортные сектора. Поддержку финсектору и рынку в целом оказала предстоящая дивидендная «отсечка» по акциям Сбербанка (MCX:SBER) (оа: +1,9%; па: 2,7%): сегодня эти бумаги уже начнут торговаться без учета дивидендов (12 руб. на акцию). Среди акций финансовых учреждений дорожали также акции МосБиржи (+1,6%), а вот бумаги ВТБ (MCX:VTBR) (-0,8%) показали умеренное снижение. Сильные потери понесли акции АФК Система (MCX:AFKS) (-8,7%) на сообщениях на появившихся после запроса американских сенаторов опасениях относительно попадания компании и ее мажоритарного акционера, В. Евтушенкова, в санкционный список США. На этом фоне и МТС (MCX:MTSS) (-3,0%) стал одним из аутсайдеров торгового дня. В нефтегазовом секторе продемонстрировали рост лишь Газпром (MCX:GAZP) (+1,8%), проторговывающий 200-дневную среднюю, и продолжившие отскакивать от минимумов «префы» Транснефти (MCX:TRNF_p) (+2,0%). Остальные бумаги находились под давлением, причем с технической точки зрения большинство из них смотрится весьма уязвимо. В числе наиболее пострадавших в последний день недели –Башнефть (MCX:BANE) (-5,2%), чьи котировки вернулись «под» 200-дневную среднюю, «привилегированные акции Татнефти (MCX:TATN) (-1,6%) и Сургутнефтегаз (MCX:SNGS) (оа: -1,4%; па: -1,0%). Негативную динамику продемонстрировали бумаги Internet-компаний (Qiwi (MCX:QIWIDR): -2,0%; Яндекс (MCX:YNDX): -2,2%), а также потребсектор во главе с перегретым Х5 (-2,3%) и волатильной Лентой (-3,7%). А вот большинство «фишек» электроэнергетики смогло подрасти (Русгидро (MCX:HYDR):+2,7%; ФСК (MCX:FEES): +1,5%; Интер РАО (MCX:IRAO): +0,4%).
В металлургическом и горнодобывающем секторе отметим наметившиеся покупки в акциях производителей драгметаллов (Полиметалл (MCX:POLY): +1,2%;Полюс: +1,8%), ТМК (MCX:TRMK) (+1,6%) и обновление пиков года бумагами Алросы (MCX:ALRS) (+0,5%), уже, впрочем, перегретыми. Слабо здесь смотрелись РусАл (MCX:RUALRDR) (-2,6%) и Распадская (MCX:RASP) (-1,6%). Из прочих бумаг отметим дальнейшее восхождение акций Соллерс (MCX:SVAV) (+2,1%) и падение акций ГК ПИК (MCX:PIKK) (-5,2%).
Михаил Поддубский, Евгений Локтюхов, «Промсвязьбанк»