-
Мы ожидаем открытия рынка с заметным повышением около 0,4% по индексу ММВБ, в диапазоне 2070-2075 п. Ближайшими поддержками останутся уровни 2060, 2050 п. В качестве значимых сопротивлений вновь выступят отметки 2080, 2090 п.
-
После позитивного старта торгов вероятны попытки дальнейшего роста индекса ММВБ в район 2080 п. Этому способствует благоприятный внешний фон.
-
Во второй половине дня основным ориентиром для участников российских торгов останется характер изменения стоимости нефтяных фьючерсов. Они могут заметно сдвинуться по факту публикации еженедельной статистики по изменению запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго США (17.30 МСК). Вместе с тем, под закрытие торгов не исключено традиционное сокращение торговой активности на фоне ожидания итогов двухдневного заседания комитета по открытому рынку ФРС США.
В минувший вторник основные российские фондовые индексы ММВБ (-0,05%) и РТС (-0,95%) завершили торги с неравномерным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Рублевый индекс ММВБ провел весь день в состоянии консолидации вблизи уровня предыдущего закрытия. Диапазон его внутридневного изменения не превысил 15 п., или 0,7%. В то же время долларовый индекс РТС вновь продемонстрировал заметное движение под влиянием очередной смены настроений на валютном рынке. Вчера он заметно просел на фоне возобновившегося ослабления курса рубля по отношению к доллару США.
Стоит отметить, что вчерашняя осторожность российских «быков» была в значительной мере связана с некоторым внутридневным ухудшением настроений на нефтяном рынке. Участники локальных торгов небезосновательно опасались, что во фьючерсах на нефть сорта Brent мог начаться коррекционный откат от достигнутого накануне долгосрочного максимума. Однако сегодня утром указанные контракты уже торгуются выше уровня $61 за баррель. Явным позитивом для них стала ночная публикация еженедельного отчета Американского института нефти (API), который указал на одновременное существенное сокращение запасов нефти, бензина и дистиллятов за океаном. Таким образом, сохраняющаяся благоприятная ситуация на рынке углеводородного сырья создает предпосылки для повышения локального фондового рынка в ходе предстоящих торгов.
К завершению вечерней торговой сессии декабрьские фьючерсы на индекс РТС (RIZ7) пришли в состояние контанго величиной в 3 п., или 0,3% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка по-прежнему близки к нейтральной оценке ближайших перспектив индекса РТС.
На фоне незначительного падения индекса ММВБ, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с умеренным разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Наиболее заметным движением на локальном рынке стало падение акций розничной торговой сети Магнит (MGNТ RM, -4,10%). Вчера мы наблюдали в этих бумагах продолжение волны распродаж, связанных с недавней публикацией финансовой отчетности эмитента за 9 месяцев текущего года по МСФО. Квартальное сокращение чистой прибыли в рублях составило 53,27%.
С технической точки зрения в этих бумагах сформировался негативный внутридневной сигнал после просадки ниже значимого уровня поддержки, располагавшегося в районе 8000 руб. Скорее всего, в последний день месяца мы наблюдали продажи со стороны институциональных инвесторов, которые закрывали убыточные позиции в конце отчетного периода. Вместе с тем, акции «Магнита (MCX:MGNT)» уже выглядят явно перепроданными. Поэтому уже на текущей неделе мы с большой долей вероятности сможем увидеть в них коррекционный технический отскок.
По иронии судьбы, в день обновления акциями «Магнита» долгосрочного минимума, генеральный директор и основатель торговой сети Сергей Галицкий оказался отмечен наградой «За заслуги в развитии предпринимательства» со стороны президента России Владимира Путина. Колебания биржевой цены акций нисколько не умаляют его заслуг в развитии отечественного ритейла.
Отметим также резкое внутридневное падение стоимости акций Аэрофлот (MCX:AFLT RM, -2,36%). Инвесторы и спекулянты отреагировали распродажами на публикацию бухгалтерской отчетности авиаперевозчика за 9 месяцев 2017 года по РСБУ. Чистая прибыль ПАО Аэрофлот за указанный период сократилась на 40,4%, до уровня 25,54 млрд руб. При этом выручка авиакомпании с начала текущего года увеличилась на 3,75%.
Акции Мегафон (MFON RM, +1,59%) завершили торги с заметным повышением, несмотря на негативное открытие с глубоким разрывом вниз. Поводом для их непродолжительной просадки стало известие о том, что скандинавский холдинг Telia Company продаст «Газпромбанку» принадлежащие ей 19% акций российской телекоммуникационной компании. Указанная сделка состоится по цене 514 руб. за акцию, что предполагает сильный дисконт к их текущей рыночной стоимости. Вероятно, позитивная реакция участников торгов на указанную новость связана с тем, что выход столь крупного акционера состоится достаточно быстро и в рамках одной единственной сделки. Ранее по этому поводу ходили слухи, что Telia Company планировала реализовать 19% акций «Мегафона (MCX:MFON)» в течение ближайшего года. В начале октября эта компания уже продала сравнительно мелкий пакет акций «Мегафона» в размере 6,2% по цене 585 руб. за бумагу.
Существенно сильнее рынка также закрылись бумаги Лукойл (MCX:LKOH RM, +1,24%), Алроса (MCX:ALRS RM, +1,21%), Татнефть-ао (MCX:TATN RM, +2,76%), Татнефть-ап (MCX:TATN_p) (TATNP RM, +1,64%), Yandex clA (MCX:YNDX RM, +2,74%).
Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США неравномерно повышаются в пределах 0.3%. Контракты на нефть сорта Brent вслед за вечерним приростом подорожали на 0.3%. Фьючерсы на золото балансируют на грани положительного и отрицательного изменения. Японский фондовый индекс Nikkei225 вырос на 1,8%. Гонконгский Hang Seng прибавил 0.6%.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как позитивное.
Виталий Манжос, старший риск-менеджер ИК "Норд-Капитал"