Все последние дни товарно-сырьевой рынок продолжает наращивать позиции в золоте и серебре. Уже на утренних торгах в четверг «быкам» удалось развернуть котировки металла и от уровня 1194.35$ пробить максимальный уровень предыдущего дня 1200$ за унцию и в стремительном ралли сформировать новую вершину подъема 1219.63$ за унцию. Драйверами позитивной динамики металлов стали сразу несколько факторов, определивших позитивный для золота настрой рынка. Основную поддержку восходящему движению золота оказал переход ФРС США к более сдержанному курсу монетарной политики, а также снижение ожиданий рынка относительно сроков повышения процентной ставки на доллар. Причем, чем больше негативной статистики из США появляется на рынке, тем выше потенциал дальнейшего роста стоимости металлов.
Кроме того, приближается серия весенних фестивалей в Индии (апрель 2015), сопровождающихся традиционными подарками изделий из драгоценных металлов. Инвесторы в этой связи ждут существенное увеличение спроса на золото и серебро. И, наконец, увеличение геополитической напряженности на Ближнем Востоке после начала международной военной операции коалиции стран Персидского залива против шиитских боевиков в Йемене также усилили перевод инвестиций в золото, выступающего в данном случае в качестве актива зоны безопасности. Тем не менее, достигнув на подъеме 4-недельного максимума, «быки» начали фиксировать прибыль и закрывать сделки на покупку металлов. В результате рост золота остановился, а его ценовая динамика, сформировав на вершине 4-часового таймфрейма характерную разворотную свечу «Падающая звезда», развернулась на коррекционное снижение. На исходе дня «медведям» удалось восстановить часть предыдущих потерь и завершить торговую сессию четверга на ценовом уровне 1203.36$ за унцию.
Серебро продолжает воевать с психологически важным уровнем сопротивления 17$ за унцию, не находя в себе сил закрепиться выше него на сколько-нибудь продолжительное время. Кроме того, в последние два дня специальные биржевые фонды по серебру зарегистрировали отток вкладов в 88 тонн, в результате чего объемы вкладов практически вернулись к уровням начала года. Оба эти фактора оказывают негативное влияние на краткосрочные перспективы металла, удерживая инвесторов в боковом диапазоне движения. На вчерашних торгах волатильная и разнонаправленная ценовая динамика серебра, протестировав максимум на отметке 17.39$ за унцию, утратила затем большую часть своих достижений и зафиксировала цену закрытия торгов на ценовом уровне 17.08$ за унцию (+ 14 центов от уровня закрытия предыдущего дня).
Наши рекомендации по движению драгоценных металлов на пятницу.
На фоне разнонаправленной ценовой динамики золота котировки металла на торгах в четверг лишь незначительно изменили положение металла относительно уровней его сопротивления и поддержек. Ближайшее краткосрочное сопротивление для него теперь проходит по уровню дневного разворота – 1206.10$ за унцию. Пробой этого сопротивления при движении вверх продолжит подъем металла к следующим целям – 1208$, 1212$ и 1220$ за унцию. Ближайшая поддержка металла расположилась сейчас на уровне дневного разворота 1198$ за унцию. Если она будет пройдена, тогда станет возможным дальнейшее снижение золота к ценовым уровням 1195$, 1190$ и 1181$ за унцию.
В нашем прогнозе динамики золота на пятницу предполагаем снижение стоимости металла в новом цикле его нисходящего движения. Целевые уровни движения – вышеназванные целевые уровни поддержки.
Серебро на вчерашней торговой сессии продемонстрировало аналогичную динамику, вновь протестировав предыдущий максимум 17.11$ и передвинув его на новый ценовой уровень 17.39$ за унцию. Ближайшим краткосрочным сопротивление для него сейчас является уровень дневного разворота 17.13$ за унцию. Если возобновится движение вверх, – и это сопротивление будет пробито, – металл сможет подняться к ценовым уровням 17.30$, 17.40$ и 17.60$ за унцию. Ближайшая поддержка для серебра расположилась на ценовом уровне 17$ за унцию. Если котировки преодолеют его, снижение продолжится к следующим целям – 16.88$, 16.78$ и 16.68$ за унцию.
В нашем прогнозе по серебру на сегодня также ожидаем снижения стоимости металла к вышеназванным целевым уровням поддержки.