Прошедшая пятница оказалась очень тяжелым днем для фондового рынка. Как впрочем, и вся прошедшая неделя. Несмотря на некоторые надежды роста, которые мы увидели после заседания FOMC ФРС США в среду, на рынках все же продолжилась распродажа, и общие потери индексов за неделю составили от 1,68% по индексу Dow Jones до почти 3% (-2,94%) по индексу высокотехнологичных акций NASDAQ. Индекс широкого рынка S&P 500 потерял 1,93%.
Как видим, потери невелики, но многих пугает общий негативный настрой участников рынка, усиливающийся страхами от возможной новой волны ковида с новым штаммом "омикрон".
Самое главное заключается в том, что нет прямого ответа на вопрос – чего все-таки сейчас прежде всего боятся инвесторы. Вот и пятничные торги, обороты на которых были чрезвычайно большими (2-е по величине за 2021 год), с одной стороны, прошли, вроде бы, под давлением экспирации квартальных фьючерсов и опционов (так называемый день тройного (четвертного) колдовства), но, с другой стороны, возможно, масла в бочку с негативом подлил член ФРС Кристофером Уоллер. Он сказал, что ставки могут вырасти уже в марте, поскольку в США приближается максимальная занятость.
Его замечания подняли доллар, и поэтому, возможно, в то же самое время его комментарии оказали давление и на рынок акций. Как бы то ни было, настроение перед рождественской неделей не очень хорошее. Инвесторы начинают шарахаться от всего, что можно, и спокойствия на рынке пока не видно.
Наиболее интересные события происходили на уровне отдельных компаний и связаны, прежде всего, с сообщениями о сделках по слиянию и поглощению. Так, большой отклик получила информация о потенциальном слиянии медицинской компании Cerner Corp (NASDAQ:CERN, +12,93%) с технологическим гигантом Oracle (NYSE:ORCL,-6,39%). Акции Cerner выросли в пятницу на 13%, а акции Oracle, напротив, подешевели почти на 7% и были худшими среди всех акций компаний, входящими в технологический сектор индекса S&P 500.
Предполагаемая стоимость сделки составляет рекордные для Oracle $30 млрд. Как считают специалисты, эта сделка позволит Oracle сделать агрессивный шаг в сфере здравоохранения на рынок стоимостью $4 триллиона.
Покупка Cerner может помочь Oracle продвинуть свою облачную стратегию, обеспечив лидирующее присутствие в электронных медицинских записях. Oracle, в свою очередь, может помочь ускорить переход Cerner к облаку. Это потенциально может обеспечить экономию средств медицинских специалистов, многие из которых полагаются на программное обеспечение Cerner для хранения и анализа медицинских данных, а также в процессе улучшения рентабельности компании.
Однако у многих инвесторов есть вопросы по этой сделке, и вероятность ее заключения многие оценивают не очень высоко. Поэтому пока к ней нужно относиться с особой осторожностью.
Еще одна сделка по поглощению в сфере информационных технологий приведет в ближайшем будущем к тому, что с публичного рынка исчезнет одна из интереснейших компаний — Bottomline Technologies (NASDAQ:EPAY, +14,74%), которая управляет облачными сетями, упрощающими электронные платежи и расчеты по сделкам между предприятиями, их поставщиками и банками.
Bottomline Technologies объявила, что согласилась на приобретение частной инвестиционной компанией Thoma Bravo за 2,6 миллиарда долларов наличными, при этом каждая акция оценивается в $57. Вероятность заключения этой сделки очень велика, и поэтому акции компании тут же взлетели к верхней границе и закрылись на отметке выше $56.
По итогам торгов иностранными ценными бумагами на SPB Бирже за прошедшую неделю было заключено почти 7,6 млн сделок с акциями 1724 эмитентов на общую сумму более 10,4 млрд долларов США.
Ожидания рынка 20 декабря
Неделя начинается плохо. Тревоги и страхи ползут со всех сторон. На первом месте по-прежнему Covid-19 и новый штамм омикрон, который набирает силу, и уже целый ряд стран вводит новые ограничения и локдауны. В Европе заговорили о том, что омикрон испортит все рождественские праздники, к которым в этом году готовились как никогда (ведь уже соскучились все).
Также у президента Байдена возникли серьезные проблемы с продвижением своей инфраструктурной программы на сумму $2 триллиона. В результате чего Goldman Sachs Group снизила прогнозы роста в США, что не прошло незамеченным в рядах инвесторов.
И на фоне этого Азия открылась сегодня строго вниз и потеряла вплоть до 2%. Хуже всех из основных индексов выглядел японский Nikkei 225, где общие потери достигли 2,13%.
Европейские рынки поддержали этот негативный тренд и тоже ушли в минус. К середине дня падение по основным европейским индексам достигает также 2% (Италия и Германия) и повсеместно больше 1%.
Понятно, что и фьючерсам на основные американские индексы в таких условиях деваться особо и некуда. И поэтому с самого старта, то есть с ночи, ситуация только ухудшается, и потери по ним к началу премаркета также уже уверенно превышают 1% от пятничного закрытия.
Безусловно, все еще может измениться с началом торгов, но учитывая, что омикрон сейчас только набирает силу, ожидать особого позитива, к сожалению, не приходится. Нас ждет тяжелый понедельник, и вопрос – будет ли, что быкам противопоставить инвесторам, желающим продать свои акции? – остается открытым.
Отдельно надо обратить внимание на акции интереснейших компаний – Nike (NYSE:NKE) и Micron Technology (NASDAQ:MU), чья квартальная отчетность будет опубликована сразу же после окончания торгов. Обе компании умеют радовать инвесторов, и надежды, что они сделают это и на этот раз, небезосновательны. Вот только не попадут ли они под раздачу вместе со всеми, если мы увидим очередной день распродажи?