Последнее время цены на золото торговались под существенным давлением, упав примерно на 1,3% с начала 2019 года по 28 мая, но, похоже, сейчас ситуация изменилась. Менее чем за неделю фьючерс на золото прибавил 2,7%.
Сейчас инвесторы массово возвращаются в традиционный «актив тихой гавани». Можно выделить ряд причин недавней слабости драгоценного металла, в том числе, укрепление доллара (что сделало золото более дорогим) и рост процентных ставок (что снижает привлекательность золота). В то же время, уверенные инвесторы стремились к наращиванию, а не к сохранению капитала.
Но сейчас доллар падает, что делает золото дешевле для иностранных инвесторов. Рынки делают ставку на снижение ставок ФРС из-за появившихся признаков замедления экономики, а нервные инвесторы начинают искать «тихую гавань», чтобы переждать бурю.
Графики ясно показывают, что драгоценный металл вернулся в игру, при этом различные модели предоставляют сигналы на покупку.
Золоту удалось изменить направление тренда, тем самым предвещая возобновление роста цен. 16 апреля график золота завершил формирование вершины H&S, так как баланс спроса и предложения сместился в пользу продавцов.
Тем не менее, падение доходности подтолкнуло доллар и золото вверх, что привело к отказу модели. Когда шаблон H&S оказывается несостоятельным, это означает, что многие трейдеры, которые рассчитывали на него, все это время помогали покупателям накапливать позиции, тем самым разжигая предстоящее ралли.
Теперь к индикатору MACD: быстрая скользящая средняя пересекла вверх как более медленную МА, так и нулевую линию, обеспечивая двойной сигнал на покупку. В то же время индикатор RSI пересек свой уровень поддержки-сопротивления (формирующийся с декабря).
Торговые стратегии
Консервативные трейдеры должны ждать коррекции вниз и дальнейшего подтверждения поддержки нового тренда.
Умеренные трейдеры могут дождаться отката к вершине падающего канала (около $1300) и затем купить.
Агрессивные трейдеры могут сыграть против рынка и продать с таргетом $1309 (сегодняшний минимум).
Пример позиции
- Вход: $1310;
- Стоп-лосс: $1309 (ниже сегодняшнего минимума);
- Риск: $1;
- Таргет: $1320 (круглое психологическое значение ниже мартовского пика);
- Прибыль: $10;
- Отношение риска к прибыли: 1:10