8 апреля. ФИНМАРКЕТ - Итальянская "дочка" Vimpelcom Ltd. - Wind Telecomunicazioni - разместила евробонды со сроком погашения в 2021 году на общую сумму 3,779 млрд евро, в том числе размещены облигации в евро на сумму 1,75 млрд евро и бонды в долларах на 2,029 млрд евро.
Доходность бумаг в евро составляет 7% годовых, долларовых еврооблигаций - 7,375%, сообщила компания во вторник.
Срок обращения обоих траншей еврооблигаций составляет 7 лет, по бумагам предусмотрен call-опцион через три года, сообщалось ранее.
Эмитентом выступает дочерняя структура Wind - Wind Acquisition Finance (WAF).
Как сообщалось ранее, итальянский оператор начал road show еврооблигаций в минувшую пятницу. Размещение бондов нужно Wind для рефинансирования ранее размещенных WAF облигаций на общую сумму 2,7 млрд евро. В 2009 году WAF разместила облигации на $2 млрд и 1,25 млрд евро под 11,75% со сроком погашения в июле 2017 года.
WAF перевыпустила эти бонды, снизив ставку и увеличив объем размещения. Соответствующий план рефинансирования облигаций был предложен материнской компанией итальянского оператора - холдингом Vimpelcom - и в марте одобрен большинством кредиторов Wind.
Из дополнительно привлеченных средств 800 млн евро пойдут на выкуп с рынка облигаций PIK, выпущенных холдинговой компанией Wind - Wind Acquisition Holdings Finance (WAHF) - в объеме 1,3 млрд евро под 12,25% годовых.
Недостающие 500 млн евро на выкуп бондов WAHF итальянский оператор должен получить от Vimpelcom, если миноритарии холдинга одобрят выделение средств. Как ожидается, рассмотрение вопроса о выделении этих средств состоится в апреле, бонды PIK могут быть выкуплены в июле.
По итогам рефинансирования бондов на балансе WAF останутся новые бонды на 3,75 млрд евро и эмитированные WAF ранее, в 2010-2012 годах, облигации на 3,8 млрд евро (в том числе на $1,7 млрд под 7,25% годовых и на 1,95 млрд евро под 7,375% годовых). Также на балансе Wind будет по-прежнему находиться выпуск облигаций на 2,4 млрд евро, часть из которых итальянская компания рассчитывает погасить из прибыли, полученной от сделки по продаже башенного бизнеса.
На Wind приходится примерно половина долга всего Vimpelcom. По итогам 2013 года уровень чистого долга Vimpelcom составляет $22,6 млрд, или 2,3 по соотношению чистый долг/EBITDA. Общий долг - $27,45 млрд (общий долг/EBITDA - 2,9). Средняя стоимость долга холдинга - 8,3% годовых. Основная часть долга - 49% - номинирована в евро (и приходится на Wind), еще 30% - в долларах, 18% - в рублях.
Итальянская Wind - второй по величине после российского ОАО "Вымпелком" актив Vimpelcom Ltd., генерирующий 30% выручки и 27% EBITDA группы. Выручка Wind на конец 2013 года составила $6,6 млрд (снижение к 2012 году на 5%), EBITDA - $2,6 млрд (снижение на 3%). Количество мобильных абонентов Wind на конец года выросло на 3% - до 22,3 млн.
Источник: IFX-news