Акции, выбранные ИИ, выросли на 15%+ в июле и теперь показывают рост на 114%
Investing.com — Индия набирает обороты в производстве полупроводников, поскольку глобальные компании начинают реагировать на изменение торговой динамики и рост тарифов, согласно аналитикам Barclays (LON:BARC), которые видят ускорение усилий страны по локализации.
Аналитики Barclays отметили, что прогресс Индии в создании внутренней цепочки поставок электроники и полупроводников "значителен", указывая на растущий интерес со стороны глобальных производителей чипов, включая Infineon (OTC:IFNNY), который недавно подписал меморандум о взаимопонимании с местным игроком CDIL для услуг по упаковке.
NXP (NASDAQ:NXPI) также ведет переговоры с Tata Electronics о сотрудничестве в качестве клиента литейного производства и аутсорсинга сборки и тестирования полупроводников (OSAT), потенциально присоединяясь к волне иностранных компаний, расширяющих производство в Индии.
Этот сдвиг происходит на фоне позиционирования Индии как бенефициара растущей глобальной торговой напряженности, особенно между США и Китаем.
Тарифы подтолкнули компании к диверсификации своих цепочек поставок, и аналитики Barclays полагают, что относительно низкие взаимные тарифные ставки Индии и ее продолжающиеся торговые переговоры с США делают ее стратегической альтернативой. "Тарифы могут стать попутным ветром для отечественной электроники", — отметили они.
Привлекательность Индии также подкрепляется одобренной правительством программой стимулирования электронных подсборок и компонентов на сумму 2,7 млрд долларов.
Схема включает стимулы, связанные с доходами, и поддержку капитальных затрат для привлечения производства базовых компонентов и капитальных товаров, используемых в производстве электроники.
По данным Barclays, это может снизить зависимость Индии от импорта предварительно упакованных товаров и укрепить спрос на местные полупроводники.
Аналитики Barclays отметили, что несколько глобальных компаний уже реагируют на эти изменения. Apple (NASDAQ:AAPL) подтвердила, что большинство iPhone, продаваемых в США, будут собираться в Индии.
Foxconn (SS:601138), по сообщениям, планирует новый объект площадью 300 акров в Большой Нойде, в то время как Alphabet (NASDAQ:GOOGL) и Samsung (KS:005930) изучают возможности переноса производства из Вьетнама в Индию. Бренды ПК, такие как Lenovo, HP (NYSE:HPQ), MSI и Asus, также, как сообщается, рассматривают возможность расширения местных производственных операций.
Аналитики отметили всплеск импорта капитального оборудования как еще один показатель растущего импульса Индии.
Импорт полупроводникового оборудования достиг рекордных уровней в 2024 году, несмотря на замедление в четвертом квартале. Экспорт смартфонов также быстро растет, а продажи электромобилей в стране ускоряются.
Первая полупроводниковая фабрика Tata Electronics остается на верном пути, несмотря на задержки в некоторых проектах бэк-энда и сообщаемую паузу в проекте Adani/Tower.
Barclays считает проект Tata ключевым шагом в создании фронтенд-мощностей Индии по производству чипов.
Прогресс Индии привлекает все больше внимания со стороны крупных международных компаний. Infineon рассматривает возможность местного производства в Индии, хотя это будет зависеть от зрелости внутренней цепочки создания стоимости.
Компания стремится удвоить свою рабочую силу в Индии и поставила цель достичь 1 млрд долларов дохода от страны к 2030 году.
Аналитики Barclays также отметили недавние признаки движения в цепочке поставок полупроводниковых материалов.
Fujifilm подписала соглашение с Tata Electronics для изучения создания местной цепочки поставок материалов для чипов, в то время как Merck (NYSE:MRK) (NSE:PROR) и Linde (NYSE:LIN), как сообщается, оценивают инвестиции в объекты для специальных химикатов и высокочистых газов.
Потенциальный выход Tesla (NASDAQ:TSLA) на индийскую полупроводниковую экосистему может еще больше ускорить эту тенденцию.
Сообщается, что компании группы Tata подписали глобальные соглашения с Tesla, в то время как производитель электромобилей также ведет предварительные переговоры с разработчиками бэк-энд объектов CG Semi и Micron (NASDAQ:MU).
Хотя детали остаются неясными, аналитики Barclays заявили, что такие шаги будут сигнализировать о растущей уверенности в амбициях Индии по производству чипов.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.