Во вторник CFRA повысила целевую цену акций Coca-Cola Europacific Partners (NASDAQ:CCEP) до 82,00 долларов с предыдущих 77,00 долларов, сохранив рейтинг "Держать". Новая целевая цена предполагает форвардный коэффициент цена/прибыль (P/E) на 12 месяцев на уровне 17,4, что немного ниже среднего P/E группы аналогов в 18,0. Корректировка отражает более высокий уровень долговой нагрузки компании по сравнению с конкурентами.
Coca-Cola Europacific Partners сообщила о выручке за третий квартал 2024 года в размере 5,36 млрд евро, что соответствует консенсус-прогнозам. Компания достигла сопоставимого роста в 2,4% без учета влияния валютных курсов, что объясняется повышением цен на 2,4%, в то время как объемы продаж остались на уровне прошлого года.
Несмотря на неизменные объемы продаж, показатели компании в регионе Австралия, Тихоокеанский регион и Юго-Восточная Азия были сильными, с ростом на 3,3%, что соответствовало ожиданиям.
Однако общий рост объемов был затронут смешанными погодными условиями и более слабым потребительским спросом в Европе, где наблюдалось снижение на 1,4%. Аналитик отметил, что Coca-Cola Europacific Partners эффективно работала на рынках, особенно на Филиппинах, где успешно преодолела сильные сравнительные показатели прошлого года.
Несмотря на положительные аспекты, компания снизила прогноз по сопоставимому росту до примерно 3,5% с ранее ожидавшихся 4,0%. Это пересмотр несколько разочаровывает, но не ожидается, что он приведет к значительному отклонению от текущего консенсус-прогноза роста на 3,8% в 2024 году.
CFRA сохранила рейтинг "Держать", так как фирма не видит каких-либо немедленных катализаторов, которые могли бы существенно повлиять на динамику акций в ближайшей перспективе.
В других недавних новостях, Coca-Cola Europacific Partners столкнулась со смешанными условиями в третьем квартале. Citi скорректировала свой прогноз роста объемов группы в третьем квартале до +1,1%, а органического роста продаж до +3,2% для компании.
Фирма также пересмотрела свои прогнозы органического роста продаж группы и органического роста EBIT на весь 2024 год до +3,5% и +6,5% соответственно. Несмотря на эти пересмотры, Citi сохраняет рейтинг "Покупать" по акциям и ожидает, что руководство компании подтвердит свои прогнозные показатели на весь 2024 год.
Barclays также подтвердил свою уверенность в Coca-Cola Europacific Partners, сохранив рейтинг "Выше рынка", несмотря на сложный второй квартал для компании. Инвестиционная фирма подчеркивает сильный базовый спрос и конкурентное положение компании, прогнозируя стабильность на текущий год и будущее.
Citi ожидает рост в регионе Азиатско-Тихоокеанский Юг и прогнозирует небольшое увеличение объемов в первом полугодии, в основном за счет улучшения показателей на Филиппинах. Несмотря на ожидание сдержанного второго квартала для европейских операций из-за неблагоприятных погодных условий, как Barclays, так и Citi предполагают, что руководство Coca-Cola Europacific Partners вряд ли изменит свой прогноз на весь 2024 год на данный момент.
Эти недавние события отражают устойчивость бизнес-модели Coca-Cola European Partners и операционную эффективность в условиях рыночных колебаний.
Аналитика InvestingPro
Coca-Cola Europacific Partners (CCEP) представляет смешанную финансовую картину, что соответствует рейтингу "Держать" от CFRA. Согласно данным InvestingPro, рыночная капитализация CCEP составляет 34,93 млрд долларов, с коэффициентом P/E 19,9, что немного выше среднего показателя группы аналогов, упомянутого в статье. Эта оценка подкрепляется солидной выручкой в 20,52 млрд долларов за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, с ростом выручки на 6,31% за тот же период.
Советы InvestingPro подчеркивают, что CCEP повышает дивиденды в течение 3 лет подряд, что может привлечь инвесторов, ориентированных на доход. Текущая дивидендная доходность составляет 2,08%, с ростом дивидендов на 6,76% за последние двенадцать месяцев. Это постоянное увеличение дивидендов соответствует прибыльности компании, так как аналитики прогнозируют, что CCEP останется прибыльной в этом году.
Однако инвесторам следует отметить, что аналитики ожидают снижения продаж в текущем году, что соответствует сниженному прогнозу компании по сопоставимому росту, упомянутому в статье. Это может объяснить, почему CFRA сохраняет рейтинг "Держать", несмотря на повышение целевой цены.
Для более комплексного анализа InvestingPro предлагает 6 дополнительных советов по CCEP, предоставляя более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.