BMO Capital Markets сохранила рейтинг "Соответствует рынку" для Willis Towers Watson (NASDAQ: WTW) с неизменной целевой ценой в 298,00 долларов.
Эта позиция связана с тем, что фирма корректирует свои прогнозы по прибыли на акцию (EPS) для страхового брокера, учитывая предстоящую продажу TRANZACT.
Аналитик BMO Capital Markets отметил, что ожидается завершение продажи TRANZACT компанией Willis Towers Watson в четвертом квартале 2024 года.
Однако финансовое влияние этого отчуждения будет отражено в финансовой отчетности компании начиная с третьего квартала 2024 года. Такой подход к учету соответствует предыдущей практике компании в отношении подобных сделок.
В частности, изменения выручки, связанные с отчуждением TRANZACT, будут включены в раздел приобретений и отчуждений финансовой модели Willis Towers Watson в третьем квартале 2024 года.
Этот подход следует прецеденту, установленному Willis Towers Watson во время продажи Willis Re. Тогда Willis Towers Watson использовала метод учета "предназначено для продажи" и исключила Willis Re из своих финансовых результатов, пока продажа AJG находилась на рассмотрении в третьем квартале 2021 года.
Обновление прогнозов по EPS от BMO Capital отражает тщательное рассмотрение методов финансовой отчетности Willis Towers Watson и ожидаемых сроков продажи TRANZACT. Рейтинг "Соответствует рынку" указывает на то, что BMO Capital рассматривает акции как вероятно соответствующие общей динамике рынка.
Среди других недавних новостей, глобальная консалтинговая фирма Willis Towers Watson стала объектом нескольких значительных событий. Компания получила рейтинг "Выше рынка" от Wells Fargo, которая повысила целевую цену с 321,00 до 334,00 долларов в ожидании потенциальных катализаторов роста. К ним относятся отчет Willis Towers Watson о прибыли за третий квартал и предстоящий день инвестора в декабре.
Компания также предприняла стратегические шаги для изменения своего бизнес-ландшафта, включая приобретение доли в британской компании по управлению активами atomos и формирование партнерства по совместному брокерству с The J. Morey Company. Ожидается, что эти события укрепят позиции Willis Towers Watson на рынке управления активами Великобритании и обеспечат индивидуальные решения по управлению рисками для североамериканских компаний со штаб-квартирами в Японии.
С другой стороны, Willis Towers Watson планирует продать свое подразделение TRANZACT частным инвестиционным фирмам GTCR и Recognize за 632 миллиона долларов. Ожидается, что эта продажа приведет к значительному списанию в третьем квартале, оцениваемому в диапазоне от 1,6 до 2,1 миллиарда долларов.
В свете этих изменений несколько аналитических фирм обновили свои прогнозы по Willis Towers Watson. Truist Securities и Roth/MKM повысили свои целевые цены и сохранили рейтинги "Покупать", в то время как Barclays начала освещение Willis Towers Watson с рейтингом "Ниже рынка" из-за опасений относительно способности компании достичь своих прогнозов по органическому росту.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к анализу BMO Capital Markets по Willis Towers Watson (NASDAQ:WTW), недавние данные InvestingPro предоставляют инвесторам дополнительный контекст. Рыночная капитализация WTW составляет 29,72 миллиарда долларов, что отражает ее значительное присутствие в секторе страхового брокерства. Выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года достигла 9,69 миллиарда долларов, с уверенным ростом выручки на 6,7% за тот же период.
Советы InvestingPro подчеркивают сильную историю дивидендов WTW, которая поддерживала выплаты дивидендов в течение 22 лет подряд и повышала их в течение 7 лет подряд. Эта стабильная дивидендная политика соответствует устойчивому финансовому положению компании, даже несмотря на стратегические изменения, такие как продажа TRANZACT.
Прибыльность компании подчеркивается ее скорректированной операционной прибылью в размере 2,06 миллиарда долларов и маржой операционной прибыли в 21,28% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Эти цифры свидетельствуют о том, что WTW поддерживает высокую операционную эффективность, что может помочь компенсировать любые краткосрочные последствия от отчуждения TRANZACT.
Стоит отметить, что WTW торгуется близко к своему 52-недельному максимуму, с ценой, составляющей 96,45% от 52-недельного пика. Эта динамика, в сочетании с общей доходностью по цене с начала года в 22,49%, указывает на сильную уверенность инвесторов в стратегическом направлении и финансовом управлении компании.
Для читателей, заинтересованных в более глубоком анализе финансов и перспектив WTW, InvestingPro предлагает 6 дополнительных советов и комплексный набор финансовых показателей для дальнейшего информирования инвестиционных решений.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.