Во вторник Baird подтвердила позитивную позицию по акциям ESAB Corporation (NYSE:ESAB), сохранив рейтинг "превосходит рынок" с целевой ценой 120,00 долларов. Фирма подчеркнула ограниченную подверженность компании влиянию североамериканских автомобильных и внедорожных производителей оригинального оборудования (OEM), что рассматривается как преимущество роста по сравнению с конкурентами. Присутствие ESAB на быстрорастущих рынках, таких как Индия и Ближний Восток, также было отмечено как фактор, который может стимулировать краткосрочный рост.
Аналитик указал на бизнес ESAB по контролю газа, который составляет 17-18% ее выручки, как на сегмент, который может превзойти сектор сварочных материалов. Эта оценка основана на недавних тенденциях, наблюдаемых среди контактов дистрибьюторов, где доходы от промышленных газов и ценообразование показали более устойчивые результаты по сравнению с материалами в третьем квартале.
Несмотря на оптимистичный прогноз по нескольким направлениям, Baird отметила, что видимость европейских операций ESAB остается ограниченной, что в настоящее время является основным риском для ожиданий фирмы. Однако общее мнение предполагает, что ESAB хорошо подготовлена к ожидаемому краткосрочному замедлению рынка.
В целом, комментарии аналитика отражают уверенность в стратегическом позиционировании ESAB и потенциале роста, ссылаясь на ее диверсифицированное географическое присутствие и сильные показатели в конкретных сегментах бизнеса. Текущая оценка фирмы поддерживает их рекомендацию инвесторам продолжать покупать акции ESAB.
В других недавних новостях, ESAB Corp объявила о новой программе обратного выкупа акций, разрешающей выкуп до 5 миллионов акций своих обыкновенных акций. Этот шаг является частью усилий компании по эффективному управлению капиталом, отражая ее уверенность в финансовой стабильности.
Кроме того, ESAB Corp сообщила о сильных показателях во втором квартале 2024 года, с положительным органическим ростом выручки и рекордными маржами и денежным потоком. Компания также завершила приобретение сварочного бизнеса Linde в Бангладеш, что, как ожидается, предоставит значительные возможности для роста.
ESAB Corp обновила свой прогноз на весь год, отражая сбалансированный прогноз с плоским органическим ростом основного бизнеса и улучшенной маржой EBITDA. В перспективе ESAB Corp остается уверенной в своих долгосрочных целях на 2028 год, стремясь к выручке в 4 миллиарда долларов, марже EBITDA более 22% и 100% конверсии свободного денежного потока. Это одни из последних событий для ESAB Corp.
Выводы InvestingPro
Финансовые показатели и рыночные результаты ESAB Corporation соответствуют оптимистичному прогнозу Baird. Согласно данным InvestingPro, ESAB продемонстрировала сильную доходность за последний год, с общей доходностью по цене 50,48%. Эти показатели подтверждают уверенность аналитика в потенциале роста компании и ее стратегическом позиционировании.
Финансовые показатели компании отражают прочную основу, с ростом EBITDA на 11,99% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, что указывает на повышение операционной эффективности. Этот рост соответствует позитивному взгляду Baird на бизнес ESAB по контролю газа и его потенциал превзойти сектор сварочных материалов.
Советы InvestingPro подчеркивают, что ESAB работает с умеренным уровнем долга, и ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства. Эти факторы способствуют финансовой стабильности компании, что может быть решающим для преодоления ожидаемого краткосрочного замедления рынка, упомянутого в статье.
Стоит отметить, что ESAB торгуется с высоким коэффициентом P/E относительно краткосрочного роста прибыли, с коэффициентом P/E 24,17. Эта оценка предполагает, что инвесторы имеют высокие ожидания относительно будущих показателей компании, что соответствует рейтингу "превосходит рынок" от Baird.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 5 дополнительных советов, которые могут предоставить дальнейшие выводы о рыночной позиции ESAB и перспективах роста.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.