В понедельник DA Davidson подтвердила рейтинг "покупать" и целевую цену в 43,00 доллара для Harley-Davidson (NYSE: HOG). Решение фирмы основано на мнениях дилеров с недавнего мероприятия Harley-Davidson в Милуоки и обсуждениях на конференции DA Davidson по промышленному сектору.
Несмотря на прогноз прибыли за третий квартал ниже консенсуса - 0,70 доллара на акцию по сравнению с ожидаемыми 0,86 доллара, фирма ожидает, что Harley-Davidson снизит свой прогноз на весь 2024 год. Это корректировка ожидается из-за дальнейшего сокращения запасов у дилеров в США в четвертом квартале 2024 года.
Аналитик DA Davidson считает, что текущая оценка Harley-Davidson оправдана на основе метода оценки по сумме частей (SOTP). Этот подход разделяет сегменты компании "Мотоциклы и сопутствующие продукты" (HDMC) и "Финансовые услуги Harley-Davidson" (HDFS). Фирма применяет мультипликатор цена/прибыль (P/E) 10,5 к прогнозируемой прибыли HDMC на 2025 финансовый год и мультипликатор P/E 7,0 к прибыли HDFS.
Прогноз результатов Harley-Davidson за третий квартал предполагает возможную корректировку финансовых перспектив компании в сторону понижения. Аналитик ожидает, что Harley-Davidson пересмотрит свой прогноз на весь 2024 год, чтобы учесть изменения запасов, которые, как ожидается, произойдут в последнем квартале.
Harley-Davidson должна скоро опубликовать свои финансовые результаты за третий квартал 2024 года, и рынок будет следить за тем, соответствуют ли результаты компании прогнозам DA Davidson. Сохранение фирмой рейтинга "покупать" и целевой цены указывает на сохранение позитивного взгляда на акции, несмотря на ожидаемое снижение прибыли за квартал.
Среди других недавних новостей, финансовые показатели Harley-Davidson и стратегические шаги привели к корректировке целевых цен на акции несколькими аналитическими фирмами. Baird понизил рейтинг акций Harley-Davidson с "лучше рынка" до "нейтрально", ссылаясь на опасения по поводу розничных показателей и запасов.
Несмотря на это, фирма признала внутреннюю ценность бренда Harley-Davidson. С другой стороны, Citi и UBS повысили целевые цены на акции Harley-Davidson, отражая обновленный оптимизм и ожидаемые выгоды от недавних инициатив компании.
Harley-Davidson сообщила о прибыли за второй квартал, превзошедшей ожидания Уолл-стрит, в основном благодаря высоким продажам высококлассных туристических мотоциклов. Однако компания пересмотрела свой прогноз по выручке на 2024 год, указывая на возможное снижение спроса и планы более значительного сокращения производства позже в этом году. Кроме того, компания объявила о дивидендах за третий квартал в размере 0,1725 доллара на акцию, что отражает ее финансовое здоровье и приверженность доходам акционеров.
Что касается стратегических инициатив, Harley-Davidson объявила о плане выкупа акций на 1 миллиард долларов и переносе производства в Таиланд. Компания также должна получить грант в размере 89 миллионов долларов от администрации Байдена на расширение своего завода в Пенсильвании для производства электрических мотоциклов в рамках инициативы стоимостью 1,1 миллиарда долларов по производству электромобилей.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к анализу DA Davidson, недавние данные от InvestingPro предоставляют дополнительный контекст о финансовом положении Harley-Davidson. Коэффициент P/E компании 7,08 и скорректированный коэффициент P/E 6,74 за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года предполагают, что акции торгуются при относительно низком мультипликаторе прибыли, что соответствует оценке DA Davidson.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Harley-Davidson поддерживает выплату дивидендов в течение 32 лет подряд и повышает дивиденды в течение 3 лет подряд. Это демонстрирует приверженность компании доходам акционеров, даже несмотря на проблемы с запасами. Текущая дивидендная доходность составляет 1,98%, что может привлечь инвесторов, ориентированных на доход.
Стоит отметить, что акции Harley-Davidson значительно упали за последнюю неделю, с общей доходностью за 1 неделю -9,73%. Это недавнее падение может представлять возможность для инвесторов, которые согласны с оптимистичным прогнозом DA Davidson. Однако потенциальные инвесторы должны знать, что 3 аналитика пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону понижения на предстоящий период, что может отражать опасения по поводу сокращения запасов, упомянутые в статье.
Для тех, кто ищет более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов, которые могут предоставить дальнейшее понимание финансового здоровья и рыночной позиции Harley-Davidson.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.