В среду Evercore ISI пересмотрела свою позицию по акциям Union Pacific (NYSE:UNP), изменив рейтинг с "лучше рынка" на "на уровне рынка", а также скорректировав целевую цену до 247 долларов с прежних 254 долларов. Инвестиционная компания объяснила это отсутствием значительного потенциала роста для акций железнодорожной компании, которые показали сильные результаты за последние три месяца.
Аналитик Evercore ISI выразил обеспокоенность по поводу краткосрочных доходов и прибыли на акцию (EPS) из-за текущей структуры грузов, где рост интермодальных перевозок превзошел динамику вагонных перевозок.
Ожидается, что это изменение в структуре повлияет на финансовые результаты компании, что привело к пересмотру прогнозов EPS на третий и четвертый кварталы 2024 года до 2,73 и 2,82 доллара соответственно. Сниженные прогнозы отражают уменьшение прогнозов выручки на единицу продукции (RPU), снижение топливных надбавок и неблагоприятную структуру.
Кроме того, фирма снизила свой прогноз EPS Union Pacific на 2025 год до 12,34 доллара с 12,70 доллара, что соответствует верхней границе нового трехлетнего прогноза компании по совокупному годовому темпу роста (CAGR), который варьируется от высоких однозначных до низких двузначных показателей. Корректировка основана на ожидаемом умеренном росте объемов и продолжении текущих проблем со структурой в будущем.
Несмотря на понижение рейтинга, Evercore ISI признала сильную франшизу Union Pacific и существенные возможности роста, особенно ее участие в торговле с Мексикой. Однако анализ пришел к выводу, что текущая оценка полностью отражает среднесрочные перспективы прибыли Union Pacific, что привело к решению занять нейтральную позицию по акциям.
В других недавних новостях Union Pacific Corporation наблюдался ряд важных событий. Компания сообщила о росте объема перевозок в третьем квартале на 5,1%, что немного выше прогнозируемых 4,7%, и значительном увеличении объемов международных интермодальных перевозок на 27% по сравнению с прошлым годом.
Однако из-за более низкой доходности от международных интермодальных перевозок ожидается снижение выручки на вагон. BofA Securities скорректировала свои прогнозы по прибыли на акцию (EPS) для Union Pacific, снизив оценки на третий квартал 2024 года до 2,75 доллара, а на 2024 и 2025 годы - до 11,05 и 12,25 доллара соответственно.
Недавно компания провела свой первый с 2021 года день инвестора, обозначив свои финансовые цели и подчеркнув приверженность безопасности, сервису и операционному совершенству. Union Pacific стремится к 3-летнему совокупному годовому темпу роста (CAGR) EPS от высоких однозначных до низких двузначных показателей, который, как ожидается, будет обусловлен более быстрым ростом доходов по сравнению с объемами.
Несколько аналитических фирм скорректировали свой прогноз по Union Pacific. BofA Securities и BMO Capital снизили целевые цены, в то время как TD Cowen и Stifel сохранили рейтинг "покупать". Jefferies, однако, подтвердила рейтинг "держать" для акций Union Pacific.
Наконец, Union Pacific в настоящее время сталкивается с обвинениями в препятствовании федеральному аудиту безопасности и выразила обеспокоенность по поводу потенциальных последствий локаута примерно 10 000 канадских профсоюзных рабочих Canadian National Railway и Canadian Pacific Kansas City для экономик США и Канады. Это недавние события, которые могут повлиять на деятельность и репутацию Union Pacific.
Выводы InvestingPro
В то время как Union Pacific (NYSE:UNP) проходит период переоценки аналитиками, текущие данные и советы InvestingPro проливают свет на финансовое здоровье компании и ее положение на рынке. С рыночной капитализацией в 151,28 млрд долларов и коэффициентом P/E, равным 23,23, оценка компании отражает ее статус значительного игрока в отрасли наземного транспорта. Валовая маржа прибыли, составляющая 54,68% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, подчеркивает впечатляющую способность UNP управлять затратами и поддерживать прибыльность.
Советы InvestingPro подчеркивают последовательное создание стоимости для акционеров Union Pacific через дивиденды, с непрерывным ростом дивидендов на протяжении 54 лет подряд и текущей дивидендной доходностью 2,15%. Кроме того, низкая волатильность цены акций свидетельствует о стабильных рыночных показателях. Инвесторы, более внимательно изучающие финансы Union Pacific, отметят умеренный уровень долга, что поддерживает сбалансированную финансовую стратегию.
Для тех, кто ищет дополнительную информацию, InvestingPro предлагает дополнительные советы по Union Pacific, предоставляя более детальный взгляд на будущую прибыльность компании и мультипликаторы оценки. С доступным дальнейшим анализом заинтересованные инвесторы могут изучить в общей сложности 10 советов InvestingPro, чтобы получить комплексное понимание инвестиционного профиля Union Pacific.
Хотя недавнее понижение рейтинга Evercore ISI отражает осторожный краткосрочный прогноз, долгосрочная финансовая стабильность Union Pacific и приверженность доходности акционеров остаются ключевыми атрибутами, которые хорошо отражены в доступных данных и советах InvestingPro.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.