В понедельник CFRA, известная компания по финансовым исследованиям, скорректировала свой прогноз по Micron Technology (NASDAQ:MU), снизив целевую цену акций с $170 до $140, сохранив при этом рейтинг "Покупать". Аналитик фирмы назвал пересмотренный прогноз прибыли на акцию (EPS) и переход сектора памяти в фазу расширения основными причинами корректировки.
Новая 12-месячная целевая цена основана на коэффициенте цена/прибыль (P/E) в 10 раз от прогноза EPS фирмы на календарный 2026 год (заканчивающийся в августе) в размере $14. Эта оценка представляет собой более консервативный подход по сравнению с историческими уровнями. Фирма также пересмотрела свой прогноз EPS на 2025 финансовый год до $8,79 с $9,30 и на 2026 финансовый год до $13,36 с $14,26.
Поскольку Micron готовится представить результаты за квартал, заканчивающийся в августе, после закрытия рынка 25 сентября, CFRA ожидает EPS в размере $1,11 при выручке $7,6 млрд, что указывало бы на рост более чем на 90% в годовом исчислении. Кроме того, фирма ожидает валовую маржу в 34,5% за тот же период. На ноябрьский квартал фирма прогнозирует выручку в $8,3 млрд, что на 75% больше в годовом исчислении, при EPS в $1,56.
Аналитик признал текущие трудности, с которыми сталкивается Micron, включая опасения по поводу спроса на память и накопления запасов на потребительских рынках, таких как ПК и смартфоны. Акции Micron упали более чем на 40% с пиковых уровней этого лета, отражая эти опасения.
Несмотря на эти проблемы, CFRA считает, что долгосрочный потенциал роста Micron, особенно в области высокоскоростной памяти, которая требует в три раза больше пластин по сравнению с DDR5, приведет к рекордным доходам и прибыли компании.
Однако фирма предполагает, что инвесторы могут оставаться осторожными, оценивая циклические факторы и планируемые капитальные затраты на производство памяти на 2025 календарный год.
В других недавних новостях, Micron Technology стала предметом анализа нескольких финансовых фирм. Rosenblatt Securities сохранила рейтинг "Покупать" и стабильную целевую цену в $225,00. Этот рейтинг основан на ожидании фирмой того, что результаты Micron за август будут соответствовать прогнозам, несмотря на возможные остаточные проблемы с запасами в сегментах не-AI ПК и смартфонов.
Между тем, TD Cowen сохранила рейтинг "Покупать", но снизила целевую цену с $160,00 до $115,00, ссылаясь на стабильные долгосрочные фундаментальные показатели на фоне текущей рыночной неопределенности.
Stifel также сохранила рейтинг "Покупать", скорректировав целевую цену до $135 с $165, в то время как Citi снизила целевую цену для Micron до $150, ожидая результатов за Q4 ниже консенсуса из-за слабости DRAM. Несмотря на эти корректировки, эти фирмы ожидают улучшения выручки и валовой маржи Micron в предстоящих кварталах.
В новостях о разработке продуктов, Micron запустила свой твердотельный накопитель (SSD) Crucial P310 2280 Gen4 NVMe, обещая удвоенную производительность по сравнению с SSD Gen3 и увеличение скорости на 40% по сравнению с предшественником. Этот новый SSD ориентирован на широкую потребительскую базу, включая геймеров, студентов и творческих профессионалов, предлагая высокоскоростную загрузку и время загрузки приложений по конкурентоспособной цене.
Аналитика InvestingPro
В свете недавней корректировки прогноза CFRA по Micron Technology (NASDAQ:MU), полезно рассмотреть дополнительные финансовые показатели и аналитические данные от InvestingPro. Согласно данным InvestingPro, рыночная капитализация Micron Technology составляет $103,52 млрд, что указывает на ее значительное присутствие в полупроводниковой отрасли. Несмотря на текущий отрицательный коэффициент P/E -66,61, отражающий проблемы последних кварталов, аналитики прогнозируют поворот к лучшему, ожидая, что компания станет прибыльной в этом году. Это соответствует долгосрочному прогнозу роста CFRA для Micron.
Советы InvestingPro предполагают, что Micron последовательно увеличивала свои дивиденды в течение последних трех лет, демонстрируя приверженность возврату стоимости акционерам даже в условиях волатильности рынка. Более того, аналитики ожидают рост продаж в текущем году, что может сигнализировать о начале фазы восстановления для компании. Это особенно актуально, поскольку CFRA подчеркивает переход сектора памяти в фазу расширения.
Инвесторы также могут найти утешение в ликвидной позиции Micron, поскольку ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства, и компания работает с умеренным уровнем долга. Эти факторы могут способствовать устойчивости Micron и способности преодолевать отраслевые трудности.
Для тех, кто ищет более глубокий анализ финансового здоровья и будущих перспектив Micron, InvestingPro предлагает дополнительные советы и комплексный анализ. Доступно еще 9 советов InvestingPro для Micron Technology, предоставляющих инвесторам более нюансированное понимание производительности и потенциала компании (https://ru.investing.com/pro/MU).
В заключение, хотя CFRA скорректировала целевую цену и прогнозы EPS для Micron Technology, аналитика InvestingPro предоставляет более широкую перспективу финансового здоровья компании и ее положения в отрасли, что может быть полезно для инвесторов, принимающих обоснованные решения.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.