Investing.com — В пятницу аналитическая группа Telsey Advisory Group скорректировала свой прогноз по акциям Peloton Interactive (NASDAQ:PTON), снизив целевую цену с 9,00 до 8,00 долларов при сохранении рейтинга "Market Perform". В настоящее время акции торгуются по цене 6,51 доллара, снизившись более чем на 25% с начала года, хотя данные InvestingPro показывают, что они остаются выше 52-недельного минимума в 2,83 доллара. Решение было принято после публикации финансовых результатов Peloton за третий квартал 2025 финансового года, которые показали значительное превышение скорректированного показателя EBITDA. Успех компании был обусловлен повышением прибыльности благодаря улучшенной структуре затрат и лучшей экономике единицы продукции, несмотря на сохранение высокого мультипликатора оценки EBITDA.
Последний отчет о прибылях Peloton также привел к пересмотру в сторону повышения прогноза на весь 2025 финансовый год. Новый генеральный директор Питер Стерн представил обновленную информацию о стратегических инициативах, направленных на инновации, расширение клиентской базы и повышение удержания клиентов. Несмотря на эти положительные элементы, аналитики Telsey выразили обеспокоенность отсутствием четкой стратегии по стабилизации тенденций в области подписок и возобновлению роста. Согласно анализу InvestingPro, который предлагает 8 дополнительных ключевых выводов для подписчиков, компания сталкивается с непростыми тенденциями в области выручки, которая снизилась на 6,36% за последние двенадцать месяцев, и аналитики прогнозируют дальнейшее снижение продаж в этом году.
Осторожная позиция фирмы также обусловлена влиянием сдержанных потребительских расходов на дорогостоящие товары, что продолжает оказывать давление на выручку Peloton. Пересмотренная целевая цена в 8,00 долларов основана на неизменном мультипликаторе стоимости предприятия к продажам (EV/Sales), составляющем примерно 1,5, применительно к обновленному прогнозу Telsey по продажам Peloton на 2026 финансовый год в размере 2,47 млрд долларов.
Сниженная целевая цена отражает консервативный подход в условиях неопределенности относительно способности Peloton привлекать и удерживать подписчиков в сложной экономической среде. Рейтинг "Market Perform" указывает на то, что аналитики Telsey не предвидят значительного движения акций в ту или иную сторону в ближайшей перспективе.
В других недавних новостях, Peloton Interactive Inc . сообщила о своих финансовых результатах за третий квартал 2025 года, показав смешанные результаты с убытком на акцию, превышающим ожидания, но немного превзойдя прогнозы по выручке. Прибыль на акцию (EPS) компании составила -0,12 доллара, не достигнув прогнозируемых -0,07 доллара, в то время как выручка достигла 624 млн долларов, что немного выше ожидаемых 623,03 млн долларов. Несмотря на несоответствие EPS прогнозам, Peloton повысила свой прогноз на весь год по количеству платных подписок Connected Fitness до уровня между 2,77 и 2,79 млн. Компания продемонстрировала устойчивость своей модели подписки, достигнув пяти последовательных кварталов положительного скорректированного показателя EBITDA и свободного денежного потока. Кроме того, руководство Peloton подчеркнуло потенциал искусственного интеллекта в улучшении своих предложений, при этом генеральный директор Питер Стерн отметил роль ИИ в персонализации опыта пользователей. Компания также сосредоточена на расширении своего присутствия в розничной торговле и на международных рынках в рамках своих стратегических целей. Акции Peloton снизились после объявления о прибыли, что отражает разочарование инвесторов по поводу несоответствия EPS прогнозам. Однако фирма по-прежнему намерена использовать свой бизнес по подписке и изучать ценовые стратегии для стимулирования будущего роста.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.