Investing.com — В пятницу Evercore ISI повысила целевую цену акций Toast Inc. (NYSE:TOST) до $34, сохранив рейтинг "In Line". Технологическая компания для ресторанного бизнеса, в настоящее время оцениваемая в 21,18 млрд долларов, продемонстрировала устойчивость с "ХОРОШИМ" показателем финансового здоровья согласно данным InvestingPro. Фирма отметила способность Toast выделяться среди конкурентов, избегая макроэкономического давления, которое негативно повлияло на аналогичные компании. Несмотря на опасения по поводу более слабого прироста новых локаций, показатели компании в среднем доходе на пользователя (ARPU) и годовом регулярном доходе (ARR), наряду с оптимистичным прогнозом на будущее, сохранили их перспективы стабильными.
Недавние финансовые результаты Toast были оценены как в целом положительные, с впечатляющим ростом доходов на 26,72% за последние двенадцать месяцев и здоровым текущим коэффициентом 2,51, согласно данным InvestingPro. Фирма подчеркнула сильные комментарии Toast относительно ожидаемого прироста новых локаций во втором квартале. Этот оптимизм способствовал решению повысить 12-месячную целевую цену, чтобы отразить ожидаемый рост доходов от обработки платежей и услуг по подписке.
Однако Evercore ISI также отметила, что, учитывая текущую рыночную оценку Toast в 33 раза превышающую соотношение стоимости предприятия к EBITDA на следующие двенадцать месяцев (NTM EV/EBITDA), существует ограниченная толерантность к возможным разочарованиям в доходах в предстоящем году. Это опасение отражается в удивительно высоком коэффициенте P/E акций, составляющем 1 251, согласно данным InvestingPro, который предлагает комплексные показатели оценки и 8 дополнительных ключевых аналитических выводов для подписчиков. Пересмотренная целевая цена фирмы уже учитывает ускорение прироста новых локаций, что они предвидели в своих оценках.
Исследовательская фирма также пояснила, что важность прироста новых локаций усилилась для второго квартала. В то время как повышение целевой цены отражает более высокие уровни ARPU для платежей и подписок, Evercore ISI остается осторожной в отношении потенциала дальнейшего роста цены акций после повышения на послерыночных торгах. Они подтвердили свой рейтинг "In Line", сигнализируя о нейтральной позиции относительно текущей оценки акций и будущих перспектив. Согласно анализу Справедливой стоимости InvestingPro, акции кажутся немного переоцененными на текущих уровнях. Инвесторы могут получить доступ к полному отчету Pro Research по Toast, а также к детальному анализу более 1 400 других американских акций, через подписку на InvestingPro.
В других недавних новостях, Toast Inc. сообщила о своих финансовых результатах за первый квартал 2025 года, показав смешанные финансовые показатели. Прибыль компании на акцию (EPS) составила 0,09 доллара, что не дотянуло до ожидаемых 0,18 доллара, а доход немного не достиг ожиданий, составив 1,34 млрд долларов против прогнозируемых 1,35 млрд долларов. Несмотря на эти недостатки, Toast повысила свой прогноз на весь год, прогнозируя значительный рост валовой прибыли от FinTech и подписок, с ожидаемой скорректированной EBITDA в 550 млн долларов. Компания подчеркнула устойчивый рост в ключевых областях, таких как 31% увеличение годового регулярного дохода (ARR) по сравнению с предыдущим годом и 37% рост валовой прибыли от услуг FinTech и подписок.
Toast также объявила о заметной корпоративной победе с Applebee’s, частью Dine Brands, повышая свою репутацию в обслуживании крупномасштабных операций. Расширение компании на новые рынки, такие как международный и розничная торговля продуктами питания и напитками, идет по плану, с ожиданиями превысить 10 000 локаций в 2025 году. Аналитические фирмы, такие как Wolfe Research и UBS, проявили интерес к корпоративным и ИИ-инновациям Toast, причем последняя обсуждала привлекательные периоды окупаемости для крупных сделок, таких как Applebee’s. Компания продолжает инвестировать в ИИ и расширение платформы, с такими инициативами, как ИИ-ассистент Sous Chef, который в настоящее время находится в пилотных фазах.
Кроме того, объем валовых платежей Toast (GPV) достиг 42 млрд долларов, что на 22% больше, чем в предыдущем году. Компания продолжает фокусироваться на масштабировании своих локаций и доли рынка, особенно в секторе ресторанов США, а также исследует новые возможности роста в таких сегментах, как корпоративный и розничный. Несмотря на потенциальные риски, такие как сбои в цепочке поставок и изменения в регулировании, руководство Toast выразило уверенность в способности компании ориентироваться в текущей макроэкономической среде.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.