В четверг JPMorgan обновил прогноз по Nasdaq OMX Group Inc. (NASDAQ:NDAQ), повысив целевую цену до $95 с предыдущих $88, подтвердив рейтинг "Выше рынка" для акций. В настоящее время акции торгуются по цене 81,73 доллара при рыночной капитализации в 46,7 млрд долларов. Nasdaq продемонстрировал впечатляющую динамику с доходностью 41,8% за последний год. Корректировка последовала за отчетом Nasdaq о прибыли за четвертый квартал 2024 года, который показал скорректированную прибыль на акцию (EPS) в размере 0,76 доллара, что соответствует консенсус-прогнозам Bloomberg. Анализ InvestingPro раскрывает более 10 дополнительных инвестиционных идей для этой акции, включая ключевые показатели оценки и индикаторы роста.
Компания продемонстрировала органический рост выручки на 9% в годовом исчислении в сегменте Solutions за четвертый квартал 2024 года, чему способствовали высокие показатели в сегменте Capital Access, где выручка от индексов выросла на 29%. Это способствует укреплению финансового положения Nasdaq, включая впечатляющую историю поддержания и повышения дивидендов на протяжении 13 лет подряд. Однако этот рост был немного компенсирован замедлением в сегменте FinTech, где органический рост выручки составил 7% в годовом исчислении, что ниже 10% роста в третьем квартале.
Несмотря на неоднозначные результаты, анализ JPMorgan указал на положительный рост годового повторяющегося дохода (ARR) на 12% в сегменте FinTech в четвертом квартале. Фирма ожидает, что этот показатель ARR продолжит расти в рамках среднесрочного прогнозного диапазона в течение 2025 года, благодаря сильному потоку клиентской активности.
В то время как сегмент Capital Access, на который приходится 42% выручки Nasdaq, показал признаки замедления за пределами индексного бизнеса, выручка от данных/листинга и рабочих процессов продемонстрировала скромный рост на 2% и 4% в годовом исчислении соответственно. На эти сегменты повлияли удлиненные циклы продаж.
Комментарии JPMorgan предполагают, что с укреплением рынков капитала ожидается улучшение выручки в будущем. Фирма сохраняет позитивный взгляд на способность Nasdaq поддерживать сложный финансовый профиль в среднесрочной перспективе. Торгуясь вблизи 52-недельного максимума и при коэффициенте P/E 48,3, анализ справедливой стоимости InvestingPro предполагает, что акции в настоящее время переоценены. В ближайшей перспективе, с ожиданием увеличения активности на рынках капитала, акции Nasdaq, вероятно, будут хорошо себя чувствовать в условиях циклического подъема. Аналитик отметил, что хотя настроения на рынках капитала могут быстро меняться, есть уверенность в среднесрочной траектории более широкого бизнеса Nasdaq. Для комплексного анализа оценки и перспектив роста Nasdaq обратитесь к подробному отчету Pro Research, доступному исключительно на InvestingPro.
В других недавних новостях, Nasdaq Inc сообщила о впечатляющих результатах за четвертый квартал, превзойдя ожидания аналитиков. Сегмент финансовых технологий компании сыграл значительную роль, способствуя увеличению выручки на 10% до 1,23 млрд долларов. Кроме того, выручка Nasdaq от индексов показала существенный рост на 29% до 188 млн долларов, выиграв от чистого притока средств в размере 28 млрд долларов за квартал. За весь 2024 год Nasdaq сообщила о скорректированной прибыли в размере 2,82 доллара на акцию при выручке 4,68 млрд долларов. На будущее компания предоставила прогноз операционных расходов без учета GAAP на 2025 год в размере 2,25-2,33 млрд долларов и эффективную налоговую ставку без учета GAAP в диапазоне 22,5-24,5%. Аналитики из Raymond James и Citi сохранили свои рейтинги по акциям Nasdaq, при этом обе фирмы установили целевую цену в 84 доллара. Эти недавние события подчеркивают устойчивые финансовые показатели Nasdaq и уверенность аналитиков в траектории роста компании, особенно в секторе финансовых технологий.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.