Во вторник Barclays пересмотрел свою позицию по Mosaic (NYSE:MOS), изменив предыдущий оптимистичный рейтинг "Overweight" на более осторожный "Underweight". Фирма также снизила целевую цену с 30,00 до 27,00 долларов.
Это соответствует тенденции осторожного настроения аналитиков: по данным InvestingPro, три аналитика недавно пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону понижения. Понижение рейтинга последовало за периодом оценки, который показал ограниченный рост цен на акции в калийном сегменте компании, несмотря на увеличение тоннажа в 2024 году, и ожидается, что эта тенденция сохранится в 2025 году. Несмотря на недавние трудности, акции показали устойчивость с ростом на 10,41% с начала года.
Barclays отмечает, что хотя Mosaic, вероятно, увидит рост тоннажа калия на низкий однозначный процент в 2025 году, ожидается, что цены вырастут только в соответствии с инфляцией. Это предполагает, что уровни торговли для калийного сегмента останутся относительно стабильными, предлагая минимальный потенциал роста.
В противоположность этому, ожидается, что фосфатный сегмент испытает более значительное увеличение объема из-за продолжающихся усилий по восстановлению и ожидания более благоприятных погодных условий, избегая негативного влияния ураганов. Согласно InvestingPro, Mosaic поддерживает ХОРОШУЮ общую оценку финансового здоровья и последовательно выплачивает дивиденды в течение 15 лет подряд, в настоящее время с доходностью 3,24%.
Несмотря на эти положительные прогнозы по объемам фосфатов, Barclays остается осторожным. Фирма не полностью учла полное восстановление до целевого годового объема производства фосфатов Mosaic в 7,8-8,2 млн тонн, хотя все еще прогнозирует двузначный рост объема. Хотя недавние цены на фосфаты немного снизились, ожидается, что цены останутся высокими по крайней мере в первой половине года из-за отсутствия облегчения со стороны поставщиков.
Пересмотр Barclays учитывает риски, связанные с возможной задержкой закупок, которые могут сместиться с четвертого квартала 2024 года на первый квартал 2025 года. Эта задержка может повлиять на показатели компании и была учтена в моделировании фирмы. Новая целевая цена и рейтинг отражают эти обновленные прогнозы и связанные с ними риски, проанализированные Barclays.
В других недавних новостях Mosaic Co стала свидетелем значительных событий. Наиболее примечательно, что компания объявила о добавлении двух новых директоров, Сони С. Литтл и Кэтлин М. Шанахан, в свой совет директоров. Этот стратегический шаг направлен на укрепление возможностей управления и надзора. Оба директора будут служить сроки, истекающие на ежегодном собрании акционеров Mosaic в 2025 году.
Что касается прибыли и выручки, Mosaic раскрыла смешанные объемы продаж и выручку для своих сегментов удобрений. Продажи калия снизились из-за забастовок, затронувших канадские железнодорожные и портовые службы, в то время как сегмент Mosaic Fertilizantes сообщил об увеличении объемов продаж, что свидетельствует об улучшении условий сельскохозяйственного рынка в Бразилии.
Аналитики также высказали свое мнение о перспективах Mosaic. RBC Capital Markets скорректировала целевую цену для Mosaic, снизив ее до 27 долларов, ссылаясь на потенциальные риски снижения цен на фосфаты. BMO Capital Markets снизила целевую цену до 44 долларов, сохранив рейтинг "Outperform", указывая, что прогнозы Mosaic на 2025 год достижимы.
Между тем, Piper Sandler сохранила рейтинг "Underweight" для Mosaic, выражая осторожную позицию в отношении сельскохозяйственной экономики и ожидая дальнейшего давления на цены на зерно.
В соответствии со своим обязательством по созданию стоимости для акционеров, компания объявила квартальные дивиденды в размере 0,21 доллара на акцию. Перспективы компании связаны с устойчиво высокими ценами на фосфаты и операционными улучшениями, с ожидаемым ростом в сегменте Biosciences и значительной экономией затрат к 2025 году.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.