В четверг KeyBanc инициировал покрытие HEICO Corporation (NYSE:HEI), присвоив акциям аэрокосмической и оборонной компании рейтинг "Нейтральный". Аналитики KeyBanc отметили потенциал роста HEICO благодаря уникальным стратегиям и преимуществам, которые компания получает от текущей динамики отрасли, при этом также указав на полную рыночную оценку компании.
Согласно данным InvestingPro, HEICO продемонстрировала сильный рост: выручка за последние двенадцать месяцев увеличилась почти на 30% до 3,86 млрд долларов.
Ожидается, что HEICO, известная своей дисциплинированной стратегией слияний и поглощений и относительно низким уровнем долга по сравнению с конкурентами, продолжит свою модель оппортунистических приобретений наряду с органическим ростом в рамках основного бизнеса. Аналитики KeyBanc полагают, что спад в аэрокосмической и оборонной (A&D) отрасли, вызванный пандемией, привел к долгосрочным структурным изменениям, которые благоприятствуют деталям с одобрением производителя (PMA), обеспечивая HEICO устойчивый попутный ветер на протяжении экономических циклов.
Позиционирование компании на рынке и ее проверенная бизнес-модель рассматриваются как положительные индикаторы. Однако KeyBanc предполагает, что премиальная оценка HEICO, торгующейся примерно в 31 раз к прогнозируемому на 2025 финансовый год показателю EV/EBITDA (отношение стоимости предприятия к EBITDA), уже учитывает эти благоприятные факторы. Эта оценка превышает исторический диапазон HEICO от 25 до 30 раз EV/EBITDA.
Прогноз KeyBanc указывает на то, что, хотя факторы роста HEICO и позиция в отрасли представляют возможности для компании в долгосрочной перспективе, текущая оценка предполагает сбалансированный сценарий риска и вознаграждения. Рейтинг "Нейтральный" означает, что ожидается, что акции будут показывать результаты на уровне средней доходности сектора в течение следующих 12 месяцев.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.