Инфляция 2% около целевого уровня ФРС и улучшение ситуации на рынке труда поддерживают ужесточение политики ФРС. Это укрепит доллар США и окажет давление на золото. Продолжится ли падение золота?
Победа центриста Эммануэля Макрона во втором туре президентских выборов во Франции 7 мая устранила большую политическую неопределенность, поддерживающую цены на золото в последнее время. Поражение лидера Национального фронта Марин Ле Пен устранило опасность для целостности Европейского Союза: Марин Ле Пен обещала провести референдум о членстве в Европейском Союзе в течение шести месяцев в случае победы. Она также поддержала отказ от евро.
С удалением основного бычьего фактора, цены на золото остаются под влиянием одного и того же медвежьего фактора - ужесточения денежной политики ФРС. Во вторник глава ФРС Канзаса Эстер Джордж заявила, что центральный банк должен по-прежнему придерживаться постепенного повышения ставок, несмотря на последние слабые данные, такие, как низкий ВВП за первый квартал на 0,7% в годовом выражении и низкие продажи автомобилей. Джордж также поддержала сокращение баланса ФРС в конце этого года за счет сокращения реинвестиций погашением ценных бумаг, обеспеченными ипотекой и долгосрочными казначейскими ценными бумагами.
В заявлении протокола заседания ФРС на прошлой неделе представители центральных банков считают, что ВВП первого квартала является «временным», отметив, что потребительские расходы продолжают оставаться стабильными, бизнес инвестиции стабилизировались, а инфляция «приближается» к целевому уровню ФРС. По данным Fed Watch, трейдеры процентных фьючерсов оценивают вероятность повышения ставки на 88% на заседании центрального банка США 14-го июня.
На дневном таймфрейме XAU/USD: D1 упал ниже 200-дневной скользящей средней МА (200) и линии поддержки нисходящего тренда.
- Индикатор Parabolic дает сигнал к продаже.
- Канал Дончиана пока не указывает на наличие тренда: он нейтрален.
- Индикатор MACD дает медвежий сигнал.
- Осциллятор Стохастик поднимается от зоны перепроданности.
Мы полагаем, что медвежий тренд сохранится после того как цена закроется ниже нижней границы канала Дончиана на $1214.31. Отложенный ордер на продажу может быть установлен ниже данного уровня. Стоп-лосс может быть установлен выше сигнала Parabolic на $1248.79. После размещения отложенного ордера, стоп ежедневно передвигаем на следующий фрактальный минимум вслед за сигналами Parabolic.
Таким образом, мы изменяем потенциальное соотношение profit/loss в свою пользу. Наиболее осторожные трейдеры после совершения сделки могут перейти на четырёхчасовой график и выставить стоп-лосс, передвигая его по направлению движения. В случае, если цена достигнет уровень стопа на $1248.79, не активировав ордер на $1214.31, позицию рекомендуется удалить: на рынке происходят внутренние изменения, которые не были учтены.
Резюме технического анализа:
Позиция: Продажа
Sell stop: Ниже 1214.31
Stop loss: Выше 1248.79