Вчера явно проявились признаки завершения восходящего тренда. Индекс Мосбиржи хоть и смог прибавить процент, но рост был вызван взлетом бумаг ВТБ (MCX:VTBR) (+11,6%) и Сбербанка (MCX:SBER) (+7,4%). На них пришлось чуть менее половины оборота торгов.
В ближайшие часы можно ждать начала фиксации прибыли по ним. Банковский сектор сейчас выглядит очень слабо как из-за введенных санкций, так и неизбежного падения внутренних доходов вследствие сокращения экономической активности и упадка рынка кредитования.
Вместе с тем, оставшийся спрос сегодня может перекинуться на акции нефтяников. Нефть развернулась вверх от отметки 104 доллара за баррель, где намечается поддержка, и движется в сторону пока также не очень четкого сопротивления 112 долларов.
От более сильного взлета котировок «черного золота» сдерживают действующие коронавирусные ограничения в Китае. Если они будут сняты, то нефть снова может попробовать очень краткосрочно подняться в район 120 долларов за баррель.
В такой ситуации стоит внимательно смотреть за Роснефтью (MCX:ROSN) и Лукойлом (MCX:LKOH), но вряд ли даже в них сегодня мы увидим впечатляющий рост.
Лучше рынка вчера отторговался Норникель (MCX:GMKN). Бумага очень слабо участвовала в ралли прошлой недели и сегодня вполне может продолжить ликвидировать отставание, тем более, что цены на продукцию компании с утра слабо подрастают.
По многим малоликвидным бумагам, сильно выросшим ранее, мы увидим фиксацию спекулятивной прибыли.
Смотрим за котировками газа в Европе. Рост цен на газ может заставить подпрыгнуть акции российской газовой монополии.
В целом же на российские акции продолжит давить ухудшение политического фона. Мало того, что Европа заговорила о новых антироссийских санкциях, так еще ночью Reuters сообщил, что Минфин США запретил России осуществлять платежи по евробондам с американских счетов, а банку JPMorgan Chase (NYSE:JPM) — обрабатывать последний платеж России по бондам с погашением в 2022 и 2042 годах.
В то же время поводов для сильного падения и рисования «нового дна» нет. Наиболее вероятный сценарий динамики индекса Мосбиржи до конца недели – высоковолатильный боковик.
Пара доллар-рубль нащупала равновесие в диапазоне 83-85. Ждем возобновления роста рубля, хотя уже и не такими высокими темпами, как на прошлой неделе.
Сегодня утром на индикативном рынке Форекс доллар стоил дешевле 83 рублей.