Обзор финансовых рынков

Пока не было препятствия на внешнем фоне, мир предвкушал скорые итоги вакцинирования, толкая индексы всё выше. Сложно даже сказать, находил ли рынок новых агрессивных покупателей, готовых платить столь высокую фундаментальную цену за акции, или отжимал последних убеждённых продавцов, но до вчерашнего фона новостная лента оставалась относительно спокойной.

Очередной скачок волатильности технически вновь от 22 произошёл вместе с волнениями по поводу неопределённости выборов в Сенат в штате Джорджия. А они, по сути, определяют, какая партия будет контролировать Сенат и иметь влияние на нового президента Джозефа Байдена и его экономическую политику.



Торгуемый ETF VXX тем временем сдержал отметку 16.6, теперь на сопротивлении 18.50, дав возможность приостановить падение по фондовым индексам. 



Сам SPX500, после очередных исторических максимумов, теряет за вчерашний день −1,4 %. Технически не удержана локальная поддержка на 3731. Пока давление сохраняется, характер покупок вялый, но внимательно смотрим на индекс волатильности. 



Снижение фондовых индексов и новые ограничения ввиду COVID-19, которые затронут спрос, а также неопределённость по поводу переговоров между крупными производителями нефти о потенциальных изменениях в добыче заставили чёрное золото шатнуться от трендового курса на север, технически обозначив сопротивление на уровне 49.40. 



Китай и Европа сегодня публикуют данные по PMI, которые в основном совпали с прогнозами. В числе уязвимых регионов остаются Испания и Италия. Хуже ожиданий отчиталось и статистическое бюро Китая — 53 после предыдущих 54,9 и ожидаемых 54,7, что также добавило давления на рыночные настроения. 



Евро к доллару глобально остаётся в тренде, начиная от консолидации у 1.08, локально сопротивление на уровне 1.23. Затем происходит вхождение уже в следующую зону консолидации и сопротивления на 1.254. 



Неделя ожидается довольно загруженной важной статистикой из Штатов. Выйдут ежемесячные традиционные цифры производственного и непроизводственного ISM: Manufacturing PMI ожидается со снижением до 56,6 (пока не критически, но третье понижение подряд будет говорить о замедлении моментума). 



Также и ISM Services PMI, в случае совпадения с прогнозом, идёт вновь на понижение до 54,5 после 55,9. 



Грозит расстроить и рынок труда, где темп по снижению уровня безработицы может остановиться и уже выдать 6,8 % после предыдущих 6,7 %. А количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе может повыситься скромно — на 75 тыс. человек. 



Это одна из осознаваемых властями США причин, которая требует дальнейшей поддержки экономики, ведь вирус всё ещё заставляет сохранять ограничения. Но вместе с тем появилось новое поле битвы — уже за Сенат. 

Между тем? доллар к иене продолжает проявлять слабость, локально не получив импульс после ложного пробоя поддержки и круглой цифры на уровне 103. 



Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.