Получите скидку 40%
Новинка! 💥 Приобретите ProPicks и узнайте стратегию, опередившую S&P 500 более чем на 1,183% Получить СКИДКУ 40%

Amazon – нарушитель спокойствия №1

Опубликовано 27.07.2017, 16:05
Обновлено 09.07.2023, 13:32

Автор Климо Трибо

Amazon (NASDAQ:AMZN), американская компания, работающая в сфере электронной коммерции и облачных технологий, отчитается о прибыли сегодня, 27 июля, после окончания торгов на американской бирже. Эксперты ожидают, что отчет покажет прибыль на акцию в размере $1,4, а доход составит $37,2 млрд.

Amazon всегда была этаким двигателем прогресса. Компания полностью изменила привычное представление о покупках, не говоря уже о нашем отношении к традиционным ритейлерам. По мере того, как Amazon продолжает доминировать в секторе розничных продаж, результаты некогда лидировавших компаний, таких как Macy's, Sears и даже Home Depot ухудшились, а доход Amazon, напротив, показывал рост в среднем по 25% за каждый квартал прошлого года.

Amazon Daily

Честно говоря, мы не верим, что Amazon остановится в развитии после того, как полностью захватит сегмент розничной торговли. Компания уже давно активно ищет возможность входа в новые отрасли, в которых у нее могут быть определенные преимущества.

Ниже мы приводим семь недавних шагов, которые Amazon сделал в рамках расширения своего бизнеса.

1. Продовольственные товары

В то время как Amazon является гигантом в сфере интернет-торговли, продукты питания нельзя назвать его сильной стороной. И это понятно. Продавать книги, игрушки или электронику, которые имеют длительный срок хранения и не требуют для этого дополнительного оборудования, − это совсем не то же самое, что ежедневно доставлять свежие скоропортящиеся продукты конечным потребителям.

Тем не менее, рынок продовольственных товаров в США оценивается в $630 млрд, и в основном контролируется такими компаниями, как Walmart и Costco. Вот почему приобретение Whole Foods в прошлом июне имеет большое значение для Amazon.

В настоящее время два новых подразделения Amazon, а именно Amazon Go и Amazon Fresh, проходят тестирование в Сиэтле. Тем не менее, каждая из запущенных программ потребует не менее года до начала ограниченного запуска для конечных потребителей. Поэтому покупка уже функционирующей розничной сети продуктовых магазинов может облегчить компании более плавный и легкий выход на рынок продуктов питания.

2. Amazon Meal Kit

Всего две недели назад Amazon начала предлагать на своем сайте наборы свежих продуктов, называемые «Amazon Meal Kit». Данное предложение не является новым и уникальным − клиенты получают все ингредиенты для заказанных блюд уже предварительно подготовленными и с инструкциями по приготовлению. Все, что требуется от покупателя, лишь следовать им в процессе приготовления.

Очевидно, что это было сделано в ответ на публичное размещение акций Blue Apron. Акции Blue Apron на IPO 29 июня были размещены по цене $10, но новость о том, что Amazon станет прямым конкурентом компании опустила акции компании до рекордного минимума в $6,2. На текущий момент наборы «Amazon Meal Kit» доступны только ряду клиентов Amazon Fresh. Однако перспективы выглядят многообещающе: Blue Apron в 2016 году получила выручку $795 млн, которые Amazon может потенциально перехватить у конкурента.

3. Prime Wardrobe

Еще один шаг Amazon на рынке одежды. Prime Wardrobe позволяет клиентам выбрать от трех до пятнадцати предметов одежды, обуви или аксессуаров и доставляет их в течение двух дней.

У клиентов есть семь дней, чтобы оценить одежду и решить, что они хотели бы оставить, а оставшееся отправляется обратно в Amazon бесплатно − коробка и транспортная этикетка для предварительно оплаченного возврата являются частью сервиса. StitchFix, которая предлагает относительно похожую услугу (вам присылают пять выбранных для вас предметов), заработала $730 млн в 2016 году. Еще одна многомиллиардная индустрия, однако на этот раз у Amazon уже есть доля на рынке, поскольку она уже давно продает одежду. Также компания упрочила свое положение в результате приобретения магазина обуви Zappos.com в 2009 году и магазина Shopbop в 2006 году.

Платформа Amazon Wardrobe находится на стадии тестирования и пока доступна лишь ограниченному числу клиентов. Неясно, когда услуга будет доступна всем, но широкомасштабный запуск может забить последний гвоздь в гроб розничных продавцов одежды.

4. Партнерство с Nike (NYSE:NKE)

Недавно Nike подтвердила свое партнерство с Amazon. Они будут проверять эффективность онлайн-магазина Nike на платформе Amazon. Amazon уже владеет Zappos, поэтому сфера розничных продаж обуви не станет абсолютно новой для компании.

Однако эта сделка подчеркивает усилия Amazon по вытеснению посредников с рынка и показывает готовность реализовывать продукцию крупнейших брендов напрямую, от производителя прямо к потребителю. Кроме того, Amazon ожидает, что сотрудничество с Nike приведет к увеличению количества клиентов в целом и повысит популярность платформы Amazon в качестве места для покупки кроссовок и спортивной одежды

5. Функция голосового контроля

Amazon объявила о том, что начнет продавать фирменную бытовую технику Sears Kenmore. Чтобы повысить привлекательность, устройства Kenmore, предлагаемые Amazon, будут интегрированы с технологией Alexa, что позволит пользователям управлять ими при помощи голосовых команд.

Это новая сфера для Amazon. С одной стороны, это расширяет ассортимент продукции Amazon, а с другой − предоставляет потребителям решения на базе технологии Alexa.

6. Amazon Pay Places

Услуга Amazon Pay была доступна с 2007 года. На прошлой неделе была анонсирована новинка в этом сегменте − Amazon Pay Places. Впервые приложение Amazon Pay позволит клиентам использовать его для покупок в традиционных магазинах розничных продаж. В настоящее время услуга доступна в сети ресторанов TGI Friday's. Клиенты могут использовать Amazon Pay, как если бы это было собственное приложение TGI Friday's.

Amazon Pay Places призвано генерировать дополнительный поток доходов от уже действующего популярного приложения. Как мы понимаем, доход от данного способа оплаты будет рассчитываться по структуре Amazon Pay: 2,9% + $0,3. В настоящее время Amazon заключает сделки по поддержке Pay Places с другими розничными сетями.

7. Spark

С приложением Spark Amazon выходит на рынок социальных сетей. Spark − приложение, предназначенное для того, чтобы пользователи могли демонстрировать свои недавние покупки в Amazon.

Нам эта идея кажется немного странной: использование приложения с единственной целью − увидеть то, что недавно купили ваши друзья. Это сделает приложение, по сути, постоянной рекламой товаров от Amazon. Мы рассматриваем данное приложение как акцентированное исключительно на шопоголиков.

Мы не уверены, что у обычного человека есть какая-либо потребность в данном приложении. Однако, если в какой-то момент Amazon предложит специальные скидки для пользователей Spark, оно может превратиться в весьма привлекательное предложение.

Заключение

Похоже, что Amazon хочет откусить кусок от каждого пирога. Несомненно, не каждое начинание будет успешным. Однако, как и Alphabet (NASDAQ:GOOGL), Amazon продолжает внедрять инновации, чтобы оказывать более качественные услуги и создавать наиболее привлекательные предложения.

Что касается текущей рыночной оценки Amazon, как и практически весь фондовый рынок (в частности, технологический сектор) акции компании в настоящее время торгуются на рекордно высоком уровне, завершив торги накануне на отметке $1053. Его коэффициент отношения цены и прибыли (P/E), равный 198, не является показательным, поскольку компания еще не сделала все возможное для повышения рентабельности. За последние 12 месяцев чистая прибыль составила $2,5 млрд.

Ожидание того, что гигант утроит свой чистый доход к 2019 году, основывается на том, что Amazon играет на повышение и старается захватывать все, что хоть как-то связано с розничной торговлей. Amazon часто упоминается инвесторами как компания, в которую «верят». Мы согласны с тем, что было сделал достаточно, и компания по праву занимает верхнюю ступень среди предприятий розничной торговли.

Тем не менее, акции компании торгуются выше 3-летнего среднего значения по показателям отношения рыночной цены к балансовой стоимости (Price-to-Book ratio: 23 против 20), цены к объему продаж (Price-to-Sales ratio: 3,6 против 2,6) и отношения цены к свободному денежному потоку (Price-to-Free Cash Flow ratio: 54 против 51). Точка входа в соответствие с предыдущими оценками находится на 12% ниже сегодняшней цены − на уровне $920. Если вы заинтересованы в доле акций Amazon, но опасаетесь покупки на пике, мы рекомендуем ждать падения котировок ниже $1000.

Последние комментарии по инструменту

Установите наши приложения
Предупреждение о риске: Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.
Английская версия данного соглашения является основной версией в случае, если информация на русском и английском языке не совпадают.