К 15:19 (мск) индекс ММВБ торговался недалеко от уровней открытия, снижаясь на 0,34% до 1941,35 п., РТС, в свою очередь, рос на 0,61% до 1085,26 п. После относительно позитивного старта российский рынок ушёл в глубокий минус.
Однако глубина текущей коррекции уже позволяет говорить о значительной перепроданности бумаг, что и позволило индексу ММВБ отыграть значительную часть потерь. Повышенную волатильность продолжают демонстрировать бумаги Сбербанка (MCX:SBER) (+1,02%). В первой половине дня бумаги ушли в минус, фиксируя почти 20% падения от своего исторического максимума. К середине дня в лидерах роста расположились бумаги Polymetal (MCX:POLY) (+2,24%), Русгидро (MCX:HYDR) (+1,97%), Соллерса (MCX:SVAV) (+1,39%) и Мечела (MCX:MTLR) (+0,56%). Падали акции Мосэнерго (MCX:MSNG) (-3,6%), обыкновенные и привилегированные акции Башнефти (MCX:BANE) (-3,6% и -2,75% соответственно), НЛМК (MCX:NLMK) (-3,08%), ВСМПО-Ависма (MCX:VSMO) (-2,51%). Правление Газпрома (MCX:GAZP) (-0,79%) рекомендовало дивиденды за 2016 год в размере 7,89 рублей на акцию, что совпадает с выплатами за 2015 год. В целом рынок реализовал потенциал коррекции и может начать консолидироваться или даже показать отскок, если не будет новых осложнений в геополитической сфере.
Рубль продолжил своё укрепление, пользуясь общей слабостью доллара на глобальном рынке. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3160 рублей. Однодневная ставка MosPrime выросла до 9,90%, недельная – до 9,94%, а месячная снизилась до 10,03%. Минэкономразвития начинает новую кампанию по критике чрезмерно крепкого рубля. Глава МЭР М. Орешкин заявил на заседании правительства, что сохранение столь крепкого рубля может привести к замедлению роста экономики в середине года. Между тема 1-ый зам. председателя ЦБ РФ К. Юдаева говорила о том, что укрепление рубля в I квартале связано в большей степени с притоком выручки от внешней торговли, а не с Carry Trade. Тем не менее стоит отметить, что у Минфина появился союзник в лице Минэкономразвития. Вполне вероятно, что в ближайшее время могут быть приняты очередные меры по сдерживанию укрепления рубля. Подобные действия могут быть вполне оправданы Минфином, поскольку, по его данным, дефицит федерального бюджета в I квартале составил 274,2 млрд рублей или 1,4% ВВП. Однако логика рынка продолжает диктовать текущий курс, который вполне соответствует стоимости барреля на уровне 3100-3200. Соответственно, пока ориентиром служит нефть, а прочие факторы лишь оказывают рублю поддержку, существенных изменений в курсе не будет. К 15:19 (мск) USD/RUB снижался на 0,35% до 56,38, пара EUR/RUB дешевела на 0,6% до 60,00.
Перед длинными пасхальными выходными в Европе предпочитали продавать акции. Банковский сектор находился под давлением на фоне снижения доходности по защитным облигациям: Deutsche Bank (DE:DBKGn) (-1,1%), Societe Generale (PA:SOGN) (-2,44%). Президент США Д. Трамп в интервью Wall Street Journal заявил о том, что он поддерживает политику низких ставок, а доллар становится слишком крепким. Выборы во Франции становятся все более непредсказуемыми. К лидирующей в рейтингах Марин Ле Пен может присоединиться во втором туре крайне левый кандидат. В пятницу европейские площадки работать не будут в связи с пасхальными праздниками. К 15:15 (мск) DAX – 12111,5 (-0,36%), CAC40 – (5069,75) (-0,61%0, FTSE 100 – 7312,54 (-0,5%).
Китай в марте импортировал 9,17 млн бар. нефти в сутки, что является новым рекордом. Соответственно, в марте и в I квартале КНР опередила США в объёмах закупки чёрного золота. Рост импорта в I квартале составил 15% до 8,49 млн бар. Международное энергетическое агентство в своём ежемесячном докладе отмечает, что рынок нефти близок к балансу за счёт сокращения добычи в OPEC. В странах ОЭСР запасы сократились в марте на 17,2 млн бар., но за I квартал они увеличились на 38,5 млн бар. Более того, агентство снизило свой прогноз роста потребления в текущем году на 40 тыс. бар. Более того, рост спроса на 1,3 млн бар. в текущем году может также оказаться слишком оптимистичным. Кстати, прогнозы по добычи также могут быть слишком пессимистичными. В США за прошлую неделю добыча увеличилась на 36 тыс. бар. до 9,235 млн бар. в сутки. Вечером поступит отчёт Baker Hughes, который в очередной раз может показать рост числа активных буровых в США. К 15:15 (мск) Brent – $56,04 (+0,32%), WTI – $53,29 (+0,34%), золото – $1288,6 (+0,82%), медь – $5652,67 (+0,75%), никель – $9745 (+0,10%), палладий – $806,35 (+1,26%).
Фьючерс на индекс доллара укреплялся почти на 0,3% до 100,34. NZD рос на 0,3%, а AUD – на 0,6% против доллара США. К 15:15 (мск) EUR/USD – $1,063 (-0,36%), GBP/USD – $1,254 (-0,04%), USD/JPY – 109,14 (+0,14%).
J.P. Morgan и Citigroup (NYSE:C) отчитались лучше прогнозов, а вот Wells Fargo сохранил уровень прибыли при выручке хуже прогнозов. Базовый показатель цен производителей США вырос за год на 1,7%, а общий PPI – на 2,3%. В марте PPI снизился на 0,1%, а Core PPI вырос на 0,1%. Число первичных обращений за пособием по безработице составило 234 тыс. на прошлой неделе. Вечерний отрезок может оказаться довольно нервозным. Сирийские источники утверждают, что в результате бомбардировки коалицией были уничтожены склады с химическим оружием, принадлежащим ИГИЛ, что привело к гибели нескольких сотен боевиков и мирных граждан. Впрочем, новости пока не получили подтверждения. Фьючерс на S&P 500 снижался в пределах 0,25%.
Андрей Кочетков, аналитик Открытие Брокер